张婉莹系         华西证券股份有限公司 （住所：中国（四川）目田贸易老师区成都市高新区天府二街 198 号）              （第三期）              召募阐述书 注册金额：               不卓越 100 亿元（含） 刊行金额：               不卓越 20 亿元（含） 担保情况：               本期债券无增信措施 信用评级结果：             AAA/AAA 刊行东谈主：                华西证券股份有限公司 主承销商/受托管理东谈主/簿记管理东谈主：   西南证券股份有限公司 信用评级机构：             联合资信评估股份有限公司           签署日历：2024 年   月     日      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书                         声明   刊行东谈主将实时、平允地履行信息表现义务。刊行东谈主过甚全体董事、监事、 高档管理东谈主员或履行同等职责的东谈主员保证召募阐述书信息表现的真正、准确、 竣工，不存在虚假记录、误导性述说或关键遗漏。   主承销商已对召募阐述书过甚摘录进行了核查，阐发不存在虚假记录、误 导性述说和关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相应的法律职守。   刊行东谈主承诺在本次债券刊行轨范，不径直或者障碍认购我方刊行的债券。 债券刊行的利率或者价钱应当以询价、公约订价等方式细目，刊行东谈主不会主管 刊行订价、暗箱操作，不以代持、信赖等方式谋取不正当利益或向其他联系利 益主体输送利益，不径直或通过其他利益联系方针参与认购的投资者提供财务 资助、变相返费，不出于利益交换的目的通过关联金融机构相互持有相互刊行 的债券，乌有施其他违犯平允竞争、迫害市集递次等行径。   刊行东谈主如有董事、监事、高档管理东谈主员、持股比例卓越 5%的股东过甚他关 联方参与本次债券认购，刊行东谈主将在刊行结果公告中就联系认购情况进行披 露。   中国证券监督管理委员会、深圳证券交易所对债券刊行的注册或审核，不 代表对债券的投资价值作出任何评价，也不标明对债券的投资风险作出任何判 断。凡欲认购本次债券的投资者，应当阐发阅读本召募阐述书全文及议论的信 息表现文献，对信息表现的真正性、准确性和竣工性进行孤独分析，并据以独 立判断投资价值，自行承担与其议论的任何投资风险。   投资者认购或持有本次债券视作答允召募阐述书对于权利义务的商定，包 括债券受托管理公约、债券持有东谈主会议规则及债券召募阐述书中其他议论刊行 东谈主、债券持有东谈主、债券受托管理东谈主等主体权利义务的联系商定。   刊行东谈主承诺根据法律律例和本召募阐述书商定履行义务，接纳投资者监 督。       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书                      关键事项辅导    请投资者关注以下关键事项，并仔细阅读本召募阐述书中“风险要素”等 议论章节。    一、本次债券注册情况    根据《对于答允华西证券股份有限公司向专科投资者公开刊行公司债券注 册的批复》（证监许可〔2023〕2387 号），刊行东谈主获准面向专科投资者公开发 行总额不卓越 100 亿元的公司债券，本次债券采用分期刊行的方式，结果召募 阐述书签署日，本次债券已刊行 55.00 亿元，本期债券为第四期刊行，刊行规 模为不卓越 20.00 亿元。    二、刊行东谈主基本财务情况    本期债券刊行上市前，公司最近一期期末净资产为 228.91 亿元（2024 年 3 月 31 日 合 并财 务 报 表 口 中的 通盘者 权 益 总共 ）， 合并 口径 资产 负 债 率 为 分派利润为 8.26 亿元（2021 年度、2022 年度和 2023 年度合并报表包摄于母公 司通盘者的净利润 16.32 亿元、4.22 亿元和 4.25 的平均值），预计不少于本期 债券一年利息。刊行东谈主在本次刊行前的财务目的安妥联系轨则。 度阐发》，刊行东谈主 2024 年一季度主要司帐数据和财务目的如下：                                                        单元：亿元          形势         2024 年 1-3 月    2023 年 1-3 月      同比增减 营业总收入                   6.48           11.27          -42.55% 包摄于上市公司股东的净利润           1.26            4.02          -68.60% 包摄于上市公司股东的扣除非 浅近性损益的净利润 经营步履产生的现款流量净额          -11.78          -12.88         不适用 基本每股收益（元/股）             0.05            0.15          -66.67% 稀释每股收益（元/股）             0.05            0.15          -66.67% 加权平均净资产收益率             0.55%           1.78%       减少 1.23 个百分点          形势         2024 年 3 月末      2023 年末          变动比例 总资产                    850.63          888.90         -4.31%    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 包摄于上市公司股东的通盘者 权益   受市集行情影响，2024 年一季度刊行东谈主投资联系收益减少，导致刊行东谈主营 业收入较上年同期减少较多，受营业收入下降影响，刊行东谈主 2024 年一季度包摄 于上市公司股东的净利润较上年同期下降较多。上述情形未对本期债券偿债能 力产生较大影响，结果召募阐述书签署日，刊行东谈主依然知足公开刊行公司债券 的条件，不存在不容刊行公司债券的情形。   三、评级情况   本次债券注册阶段，刊行东谈主未对本次债券进行信用评级，刊行阶段刊行东谈主 礼聘联合资信评估股份有限公司（以下简称“联合资信”）对本期债券进行评 级，根据联合资信评估股份有限公司出具的《华西证券股份有限公司 2024 年面 向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）信用评级阐发》（联合〔2024〕 级预测为结识。   根据联系监管律例和联合资信议论业务轨范，联合资信将在本期债项信用 评级有用期内赓续进行追踪评级，追踪评级包括依期追踪评级和不依期追踪评 级。刊行东谈主应按联合资信追踪评级良友清单的要求实时提供联系良友。联合资 信将按照议论监管政策要乞降寄予评级合同商定在本期债项评级有用期内完成 追踪评级责任。   四、成立保证担保、典质、质押等增信措施的具体安排及联系风险   本期债券为无担保债券，在债券存续期内，若因刊行东谈主自身的联系风险或 受市集环境变化等不可控要素影响，刊行东谈主不成从预期的还款开始赢得满盈资 金，则可能影响本期债券本息的按期足额偿付。   五、2024 年 7 月 10 日，刊行东谈主表现了《华西证券股份有限公司 2024 年半 年度事迹预报》，事迹预报情况如下：    项 目               2024 年 1-6 月               2023 年 1-6 月 包摄于上市公司股   盈利：3，500.00 万元–4，500.00 万元                                              盈利：52，448.27 万元 东的净利润      比上年同期下降：91.42% - 93.33% 扣除非浅近性损益   盈利：3，750.00 万元–4，750.00 万元                                              盈利：51，758.26 万元 后的净利润      比上年同期下降：90.82% - 92.75% 基本每股收益     盈利：0.01 元/股–0.02 元/股              盈利：0.20 元/股    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 相应收入下降较多；存量金融资产当期计提减值损失同比增多。详尽导致公司 行公司债券的条件，不存在不容刊行公司债券的情形。   六、阐发期内，公司经营步履产生的现款流量净额分别为 38.40 亿元、 的现款流量净额较 2020 年度增多 82.30 亿元，主如果客户资金增多和交易性投 资及资金拆入等减少所致；2022 年度，公司经营步履产生的现款流量净额较上 年度减少 54.09%，主如果客户资金和买入返售业务资金流出减少以及交易性投 资等流出增多等详尽影响所致；2023 年度，公司经营步履产生的现款流量净额 较上年度减少 62.82%，主如果客户资金和卖出回购业务资金流出增多等详尽影 响所致。   七、投资者安妥性条件   根据《证券法》等联系轨则，本期债券仅面向专科投资者中的机构投资者 刊行，普通投资者和专科投资者中的个东谈主投资者不得参与刊行认购。本期债券 上市后将被实施投资者安妥性管理，仅专科投资者中的机构投资者参与交易， 普通投资者和专科投资者中的个东谈主投资者认购或买入的交易行径无效。   八、本次刊行扫尾后，公司将尽快向深圳证券交易所建议对于本期债券上 市交易的央求。本期债券安妥深圳证券交易所上市条件，将采用匹配成交、点 击成交、询价成交、竞买成交及协商成交的交易方式。但本期债券上市前，公 司财务情景、经营事迹、现款流和信用评级等情况可能出现关键变化，公司无 法保证本期债券上市央求概况赢得深圳证券交易所答允，若届时本期债券无法 上市，投资者有权取舍将本期债券回售予本公司。因公司经营与收益等情况变 化引致的投资风险和流动性风险，由债券投资者自行承担，本期债券不成在除 深圳证券交易所除外的其他交易场合上市。   九、凡通过认购、购买或其他正当方式取得并持有本期债券的投资者，均 视同自觉接纳公司与债券受托管理东谈主为本期债券共同制定的《债券持有东谈主会议 规则》，以及公司与债券受托管理东谈主签订的《债券受托管理公约》。债券持有 东谈主会议根据《债券持有东谈主会议规则》审议通过的决议，对于通盘债券持有东谈主 （包括通盘出席会议、未出席会议、反对决议或废除投票权的债券持有东谈主，以    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 及在联系决议通事后受让取得本期债券的持有东谈主）均有同等料理力。   十、本公司的主体信用等级和本期债券信用等级都为 AAA 级，预测稳 定，安妥进行通用质押式回购交易的基本条件，具体折算率等事宜将按登记机 构的联系轨则执行。   十一、结果 2023 年末，刊行东谈主通盘权或使用权受到限制的资产为 156.45 亿元。受限原因主要为刊行东谈主进行日常经营步履对交易性金融资产和其他债权 投资进行质押所致，改日如果刊行东谈主出现经营顽固，需要变卖资产偿还债务， 交易性金融资产和其他债权投资使用将受到限制，存在一定的流动性风险。   十二、本期债券面向安妥《证券法》、《证券期货投资者安妥性管理办 法》第八条等轨则并领有中国证券登记结算有限职守公司深圳分公司 A 股证券 账户的专科机构投资者（法律、律例不容购买者除外）公开刊行，采用簿记建 档刊行方式，由刊行东谈主与主承销商根据簿记建档结果进行债券配售。   十三、刊行东谈主承诺本期债券合规刊行。刊行东谈主不得径直或者障碍认购我方 刊行的债券。刊行东谈主不得主管刊行订价、暗箱操作；不得以代持、信赖等方式 谋取不正当利益或者向其他联系利益主体输送利益；不得径直或者通过其他主 体向参与认购的投资者提供财务资助、变相返费；不得出于利益交换的目的通 过关联金融机构相互持有相互刊行的债券；不得有其他违犯平允竞争、迫害市 场递次等行径；刊行东谈主的控股股东、实践控制东谈主不得组织、指使刊行东谈主实施前 款行径。刊行东谈主不从事《对于进一步轨范债券刊行业务议论事项的通告》第三 条第二款轨则的行径。   十四、投资者参与本期债券投资，应当降服审慎原则，按照法律律例，制 定科学合理的投资策略和风险管理轨制，有用按捺和控制风险。投资者不得协 助刊行东谈主从事违犯平允竞争、迫害市集递次等行径。投资者不得通过协谋集会 资金等方式协助刊行东谈主径直或者障碍认购我方刊行的债券，不得为刊行东谈主认购 我方刊行的债券提供通谈服务，不得径直或者变相收取债券刊行东谈主承销服务、 融资参谋人、参谋服务等体式的用度。资管家具管理东谈主过甚股东、合伙东谈主、实践 控制东谈主、职工不得径直或障碍参与上述行径。投资者不从事《对于进一步轨范 债券刊行业务议论事项的通告》第八条第二款、第三款轨则的行径。   十五、刊行东谈主于 2023 年 12 月 29 日召开 2023 年第二次临时股东大会，审 议通过了《对于选举公司第四届董事会非孤独董事的议案》《对于选举公司第    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 四届董事会孤独董事的议案》《对于选举公司第四届监事会非职工监事的议 案》；并于 2023 年 12 月 16 日召开职工代表大会选举产生第四届董事会职工董 事、第四届监事会职工监事，公司董事会、监事会获胜完成了换届选举。2023 年 12 月 29 日刊行东谈主召开了第四届董事会 2023 年第一次会议，审议通过了《关 于选举公司第四届董事会董事长的议案》《对于选举公司第四届董事会各有意 委员会委员的议案》《对于聘任公司总司理的议案》《对于聘任公司副总司理 等高档管理东谈主员的议案》《对于聘任公司董事会秘书的议案》，选举产生了公 司第四届董事会董事长，董事会有意委员会成员，聘任了公司高档管理东谈主员。 同日，公司召开了第四届监事会 2023 年第一次会议，审议通过了《对于选举公 司第四届监事会主席的议案》，选举产生了第四届监事会主席。本次董事、监 事、高档管理东谈主员变动对刊行东谈主日常管理、分娩经营及偿债智力未产生不利影 响，上述东谈主事变动后刊行东谈主治理结构安妥法律轨则和公司规则轨则。   十六、因本次债券分期刊行，根据定名规则，经刊行东谈主、主承销商协商一 致，本期债券称呼变更为“华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开 刊行公司债券（第三期）”。召募阐述书称呼变更为“华西证券股份有限公司 称变更不改造原签订的与本次公司债券刊行联系的法律文献效用，原签署的相 关法律文献对改名后的公司债券络续具有法律效用。           华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书                                                           目          录     华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书                           释义       在本召募阐述书中，除非文中另有所指，下列词语具有如下特定真义： 公司/本公司/刊行东谈主/华                指 华西证券股份有限公司/华西证券有限职守公司 西证券 华西有限           指 本公司前身华西证券有限职守公司                  根据刊行东谈主于 2021 年 10 月 28 日召开的第三届董事会 2021                  年度第九次会议和于 2022 年 1 月 13 日召开的 2022 年第一次 本次债券           指                  临时股东大融会过的议论决议，经中国证监会注册向专科投                  资者公开刊行的不卓越 100 亿元的公司债券                    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公 本期债券           指                    司债券（第三期）                  《华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公 召募阐述书          指                  司债券（第三期）召募阐述书》                  《华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公 召募阐述书摘录        指                  司债券（第三期）召募阐述书摘录》 老窖集团           指 泸州老窖集团有限职守公司 泸州老窖           指 泸州老窖股份有限公司 华西金智           指 华西金智投资有限职守公司 华西期货           指 华西期货有限职守公司 华西银峰           指 华西银峰投资有限职守公司 华西基金           指 华西基金管理有限职守公司 华能成本           指 华能成本服务有限公司 中国证监会/证监会      指 中国证券监督管理委员会 深交所            指 深圳证券交易所 国资委            指 国务院国有资产监督管理委员会                  中国证券登记结算有限职守公司或中国证监会认同的其他登 登记机构           指                  记结算机构                  “Introducing Broker”的缩写，是证券公司接纳期货公司委 IB             指 托，为期货公司先容客户参与期货交易并提供其他联系服务                  的业务步履，并收取一定佣金的业务模式 IPO            指 “Initial Public Offerings”的缩写，指初次公开刊行股票                  证券公司向客户出借资金供其买入证券、出借证券供其卖出 融资融券           指                  的经营步履                  股票价钱指数期货，所以某种股票指数为基础资产的轨范化                  的期货合约，买卖两边交易的是一定时期后的股票指数价钱 股指期货           指                  水平，在期货合约到期后，通过现款结算差价的方式进行交                  割                  证券公司利用自身的专科上风寻找并发现优质投资形势或公 直投/径直投资        指 司，以自有或召募资金进行股权投资，并以获取股权收益为                  目的的业务       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 最近三年及一期/阐发                指 2021 年、2022 年、2023 年和 2024 年 1-3 月 期 责任日            指 每周一至周五，不含法定节沐日或休息日                  中华东谈主民共和国的法定及政府指定节沐日和/或休息日（不包 法定节沐日或休息日      指 括香港终点行政区、澳门终点行政区和台湾省的法定节沐日                  和/或休息日） A股             指 东谈主民币普通股股票 《公司法》          指 《中华东谈主民共和国公司法》 《证券法》          指 《中华东谈主民共和国证券法》（2019 年更始） 元、万元、亿元        指 东谈主民币元、东谈主民币万元、东谈主民币亿元 西南证券/主承销商/受                指 西南证券股份有限公司 托管理东谈主 天健/司帐师         指 天健司帐师事务所（特殊普通合伙） 四川蓉城/法律参谋人      指 四川蓉城讼师事务所 联合资信/评级机构      指 联合资信评估股份有限公司   注：本召募阐述书中除终点阐述外，所少见值保留 2 位少量，若出现总和与各分项数 值之和余数不符，均为四舍五入酿成。   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书             第一节     风险辅导及阐述   投资者在评价和投成本期债券时，除本召募阐述书表现的其他各项良友 外，应终点阐发地辩论下述各项风险要素。   一、与本期债券联系的投资风险   （一）利率风险   债券市集的利率水平与国民经济总体运行情况、国度宏不雅调控政策以及国 际经济环境变化等要素密切联系。跟着宏不雅经济时势、货币政策等要素的变 动，债券市集利率也将随时发生变动。由于本期债券是固定利率债券，在本期 债券存续期内，市集利率的波动可能影响投资者投成本期债券的收益水平。   （二）流动性风险   本期债券刊行扫尾后，本公司将积极央求在深交所上市流通。由于具体上 市审批事宜需要在本期债券刊行扫尾后方能进行，并依赖于议论主管部门的审 批，公司现在无法保证本期债券一定概况按照预期在深交所交易流通，且具体 上市进程在时期上存在不细目性。此外，证券交易市集的交易活跃程度受到宏 不雅经济环境、投资者分散、投资者交易意愿等要素的影响，公司亦无法保证本 期债券在深交所上市后本期债券的持有东谈主概况随时并足额交易其所持有的债 券。因此，本期债券的投资者在购买本期债券后，可能靠近由于债券不成实时 上市流通而无法立即出售本期债券的流动性风险，或者由于债券上市流通明交 易不活跃致使出现无法赓续成交的情况，而不成以某一价钱足额出售其但愿出 售的本期债券所带来的流动性风险。   （三）偿付风险   本公司现在经营情况雅致。如果本公司在经营过程中，受到当然环境、经 济时势、国度政策和自身管理等议论要素的影响，使其经营效益恶化或流动性 不足，可能影响本期债券本息的按期兑付，产生由违约导致的偿付风险。   （四）资信风险   本公司现在资信情景雅致，概况按时偿付债务本息，在最近三年与其主要 客户发生的关键业务来去中，未始发生任何严重违约。在改日的业务经营中， 本公司将承袭诚信经营的原则，严格履行所签订的合同、公约或其他承诺。但    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 在本期债券存续期内，如果因客不雅原因导致本公司资信情景发生不利变化，将 可能使本期债券投资者的利益受到不利影响。   （五）本期债券安排所特有的风险   本期债券不提供担保，亦莫得采用典质、质押等其他增信措施。本公司拟 依靠自身雅致的经营事迹、流动资产变现、多元化融资渠谈以及雅致的银企关 系保障本期债券的按期偿付。然则，如果在本期债券存续期内，公司自身的经 营事迹出现波动，流动资产不成快速变现或者由于金融市集的变化导致公司融 资智力削弱，且本次刊行并未对公司在预计不成按期偿付本期债券本息或者在 本期债券到期时未能按期偿付债券本息时的利润分派进行限制，将可能影响本 期债券的按期偿付。   二、刊行东谈主的联系风险   （一）行业风险   现在，我国证券公司的盈利主要集会于传统的证券经纪、投资银行和证券 自营业务，同质化情况较为凸起，形成了证券公司数目偏多、绝大大批的证券 公司范围过小、成本实力偏弱的花样，各证券公司之间的竞争日趋热烈。固然 证券公司详尽治理扫尾后，部分证券公司通过兼并收购、增资扩股、刊行上市 等方式速即扩大成本范围，普及竞争智力，但总体而言，证券行业的全体竞争 花样仍处于由分散经营、低水平竞争走向集会化的演变阶段，证券行业的各个 业务界限均靠近热烈的竞争。   此外，交易银行、保障公司和其他非银行金融机构也握住通过业务立异和 模式立异向证券公司传统业务界限浸透，与证券公司形成竞争。其中，交易银 行在汇集分散、客户资源、成本实力等方面处于彰着上风地位，对质券公司的 业务经营带来严峻的挑战。   证监会于 2018 年 4 月 28 日公布了《外商投资证券公司管理办法》，外资 参股证券公司可领有的权益比例进一步提高。政策的放宽为海外投资银行进入 中国市集提供了更多契机，改日不久我国证券行业竞争可能进入尖锐化阶段。   外资证券公司加速进入国内市集、加大资源进入力度，普及了国内证券业 的海外化竞争程度。外资证券经营机构历史悠久、实力淳朴，在金融立异、风 险管理及专科东谈主才等方面具有较大上风，他们将给原土证券公司带来更大的竞   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 争压力。   （二）财务风险   证券公司可能靠近的财务风险主要为流动性风险，主要包括融资的流动性 风险及市集的流动性风险。融资的流动性风险是指在自有资金不足的同期出现 融资顽固，导致公司不成按期偿付债务致使难以络续经营的风险。市集的流动 性风险是指资产浮泛活跃市集或莫得合适的交易敌手，导致资产不成以合理的 价钱实时交易的风险。   比年来，本公司握住扩展融资融券、证券自营和其他动用自有资金的业务 步履，如果改日经营环境出现急巨变化或财务管理不善，公司可能出现流动资 金不足以知足公司流动性需求的情况，资金盘活顽固可能迫使本公司以较低的 价钱卖出持有的金融资产或者按摄影对较高的成本从市集融入资金，从而对公 司财务情景和经营运作产生不利影响。   （三）经营风险   公司靠近的经营风险包括市集周期性变化酿成的盈利波动风险；经纪、投 资银行、自营、资产管理等业务可能存在的风险；业务与家具立异可能存在的 风险；公司开展需经联系监管机构审批的业务，存在业务不获批准的可能。   证券市集景气程度受国民经济发展速率、宏不雅经济政策、利率、汇率、行 业发展情景、投资脸色以及海外经济金融环境等诸多要素影响，存在不细目性 和周期性，而公司的经营和盈利水平对质券市集行情过甚走势有较强的依赖 性。证券市集行情飞腾、交易活跃将推动交易量的增多，从而拉动公司经纪业 务收入的增长；证券市集的活跃表现会刺激融资和并购需求，给公司带来更多 的投资银行业务契机；赓续向好的证券市集还会激励住户的证券投资意愿，有 利于公司资产管理业务的开展；一般而言，公司传统自营业务也会随证券市集 的高涨赢得较高的投资收益率。此外，证券市集的活跃还将刺激证券公司的金 融立异步履和新业务的拓展。反之，如果证券市集行情着落，交易清淡，公司 的经纪、投资银行、自营和资产管理等业务的经营难度将会增大，盈利水平可 能会下降。   公司经纪及财富管理业务主要为证券和期货经纪业务、引申和代理销售金      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 融家具业务、提供专科化考虑和参谋服务业务等最近三年，公司经纪及财富管 理业务收入分别为 25.73 亿元、21.77 亿元和 18.96 亿元，占公司营业收入的比 例分别为 50.24%、64.50%和 59.61%，经纪及财富管理业务是公司主要收入来 源，经纪及财富管理业务风险会对公司的经营和收入产生关键影响。    交易佣金是经纪及财富管理业务的收入开始。交易佣金取决于证券市集交 易金额和佣金费率两大约素。由于我国证券市集尚处于转轨期，证券行情走势 的强弱程度将径直影响交易量，证券市集的周期性波动将使得经纪业务收入大 幅波动。与此同期，自 2002 年 5 月国度议论主管部门对质券交易佣金费率实行 设定最高上限并向下浮动的政策以来，证券市集经纪业务佣金费率赓续下滑。 同期，跟着证券公司营业网点设立条件的放宽，证券公司经纪业务竞争加重， 可能酿成公司佣金费率进一步下降从而导致经纪业务收入下滑的风险。    公司信用业务主要为融资融券业务、股票质押式回购业务、商定购回式证 券交易业务等资金融通业务。最近三年，公司信用业务收入分别为 9.22 亿元、    公司在开展信用业务的过程中已对该部分业务计提了减值准备，其中融资 融券业务按照融资融券业务预期信用损失模子计提损失准备，融出资金强平超 过 15 个交易日后仍未收回的债务，将其转入应收款项核算，按顾问收款项预期 信用损失模子计提预期信用损失；对股票质押式回购业务和商定购回式证券交 易业务，按照股票质押式回购业务和商定购回式证券交易业务的预期信用损失 模子计提减值准备。公司已根据里面司帐政策计提了减值准备，但公司信用业 务不可幸免的会受到宏不雅经济、市集环境等要素的影响，如因宏不雅经济赓续下 行，或金融市集发生流动性危急等要素影响，可能会导致需要计提大额减值准 备及阐发减值损失的风险。    公司在开展信用业务的过程中可能存在因管理水平、技能水平、配套设施 和联系轨制等不成与市集相顺应的情景，从而可能产生如家具想象不对理、市 场预测不准确、风险预判不足时、管理措施不到位、内控措施不健全等原因导 致的业务风险。      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书    公司投资银行业务主要为向机构客户提供金融服务，具体包括股票承销保 荐、债券承销、并购重组财务参谋人和新三板推选等业务。最近三年，公司投资 银行业务收入分别为 4.57 亿元、2.18 亿元和 1.85 亿元，占公司营业收入的比例 分别为 8.92%、6.47 %和 5.80%。公司投资银行业务收入现在主要依赖承销保荐 业务收入。受形势自身情景、市集、政策和监管的影响，公司承销保荐业务存 在形势周期、收入时期和成本不细目的风险。该业务从承揽、承作念、申诉到发 行上市需要一定的时期，不同的承销保荐形势因种种要素需要的时期各不相 同，进入成本存在较大互异，而承销收入一般在刊行完成后才能一次性取得。    阐发期内，刊行东谈主从事承销保荐业务存在被联系监管部门给予处罚或监管 措施的情形，公司在开展企业刊行上市、公司债券承销等业务过程中承担的责 任和风险较大，如果公司从事承销保荐业务过程中，对企业的质地判断出现失 误、决策想象不对理、信息表现不竣工、不准确等，均可能会导致形势无法通 过审核，致使会受到议论监管部门的月旦与处罚，从而产生经济损成仇信誉下 降的风险。同期，在余额包销轨制的配景下，证券刊行尤其是再融资形势订价 出现偏差将使证券公司靠近包销风险。    资产管理业务主要为公司当作围聚、定向和专项资管家具以及私募基金管 理东谈主提供的资产管理服务。公司长途于充分表现资产管理业务的桥梁作用，打 造以类固定收益为特色的杰作资产管理体系。公司握住普及资产管理业务的投 研智力和风险控制智力，并在银证合作、固定收益投资、量化投资、资产证券 化等方面取得了不同程度的冲破。最近三年，公司资产管理业务收入分别为 发布实施，新规对质券公司资管业务的影响主要集会在通谈和资金池业务上， 固然公司资管业务结合行业发展趋势拟定了业务转型决策，并已初见成效，但 受资管新规的赓续影响，券商资管家具被迟缓清理，业务范围握住萎缩，发展 环境也愈发艰苦，公司资管业务收入增长速率可能会放缓。    公司投资业务主要包括公司自营的股票、债券、基金等投资，以及子公司      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 另类投资业务。最近三年，公司投资业务收入分别为 8.42 亿元、-2.50 亿元和    投资业务靠近的主要风险有金融家具风险、市集系统性风险、决策不当和 操作风险等。金融家具风险方面，除了股价、利率波动等市集风险，股票投资 可能由于上市公司运作不轨范、信息表现不充分，虚假表现或其他突发事件导 致股票价钱着落的风险；债券投资可能由于债券刊行东谈主主体违约或者信用评级 下降导致债券价钱着落的风险，从而导致公司自营业务收益大幅下降致使出现 投资逝世。    市集系统性风险方面，投资业务受市集波动影响较大，结果 2024 年 3 月 末 ， 发 行 东谈主 交 易 性 金 融 资 产 账 面 价 值 为 227.68 亿 元 ， 占 总 资 产 的 比 例 为 力，当市集剧烈波动时，公司投资业务将靠近较大的市集系统性风险。现在我 国证券市集尚处于发展初期，比年来股指期货、国债期货等的出现，在一定程 度上丰富了市集投资品种，增多了市集作念空机制，提供了套期保值和控制风险 的技巧，但公司仍较难通过投资组合完全规避市集系统性风险。    决策不当和操作风险方面，如果公司投资业务投资东谈主员未能在握住变化的 市集情景下合理细目投资组合及投资范围，或者未按照风险管理及合规的要求 开展业务，可能存在因投资决策不当或者操作失实酿成损失的风险。    我国证券公司赓续处于探索、发展和立异的过程中。比年来，我国证券公 司已陆续开展了互联网金融、主经纪商、新三板全业务链服务、柜台业务、私 募基金详尽托管等立异业务，但受到证券市集老练度、监管政策环境、证券公 司经营和管理理念、风险管奢睿力等要素的限制，我国证券公司金融立异尚处 于尝试性探索过程中。    在赓续的探索、发展和立异过程中，证券公司靠近传统业务和立异业务快 速复制引申、同质化竞争较为严重。比年来，刊行东谈主握住探索积极推动管理制 度、业务及家具等方面的立异。刊行东谈主改日将根据市集及监管审批情况积极开 展其他类型立异业务。由于立异业务具有前瞻性和不细目性，受刊行东谈主技能水 平、部门互助以及管奢睿力的影响，可能出现联系轨制、监管政策未实时完善 而引发的经营风险。此外，刊行东谈主的立异业务可能未经科学论证或者论证不充    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 分，导致立异不足或者资源花费，立异业务也可能出现未能顺应市集需求，出 现立异不当并产生损失的可能性。若改日市集情况发生变化，立异业务发展受 阻，或者金融立异家具推出后不成知足市集需求，得不到投资者认同导致刊行 东谈主的声誉风险，进而影响刊行东谈主全体经营乃至计谋发展。若改日监管环境发生 变化，导致立异业务不安妥监管政策，可能出现立异业务受阻、影响刊行东谈主业 务发展的风险。此外，如果刊行东谈主业务转型不达方针，对日益变化的表里部市 场环境的顽抗智力较差，一朝证券市集行情发生不利变化或行业政策发生较大 变化，将导致公司业务发展受到不利影响的风险。   刊行东谈主业务上靠近的信用风险，包括因交易敌手、投资方针证券的刊行东谈主 以及证券金融和期货业务客户而产生的信用风险。刊行东谈主在多种固定收益类证 券持有净多头仓位，因而靠近联系证券的刊行东谈主可能违约的信用风险。刊行东谈主 靠近养殖器具合约的交易敌手方的信用风险。此外，刊行东谈主通过 OTC 向客户提 供定制家具或服务，举例场外期权及权益类收益互换。由于此类合约无交易所 或结算代理，刊行东谈主可能会靠近交易敌手方的信用风险。如客户或交易敌手方 欠付大额款项或严重违约，则可能对刊行东谈主的财务情景、经营事迹及现款流量 酿成不利影响。尽管刊行东谈主依期查验可能有信用风险的客户、交易敌手方及行 业的信用风险敞口，但违约风险可能来自难以察觉或意想的事件。   刊行东谈主的证券金融业务靠近客户可能无法履行其付款职守或刊行东谈主为保障 该职守所持典质品价值不足的风险。如果客户不成如期履行付款职守，或典质 品的公允价值波动导致其担保比例低于刊行东谈主的最低名额且未能追加担保，则 刊行东谈主可能会对典质品强制平仓，而刊行东谈主对客户的持仓进行强制平仓的智力 受市集波动的不利影响。如果刊行东谈主理作典质品的证券市集价钱在较长的一段 时期内急剧着落，刊行东谈主可能由于 A 股市集的逐日价钱波动限制及联系股份暂 停买卖而不成实时对客户头寸平仓，进而导致关键损失。另外，与其他证券公 司相似，刊行东谈主接纳受限制股份当作股票质押式回购业务的典质品。如果刊行 东谈主不成强制执行包含受限制股份的典质品，则可能导致关键损失。此外，强制 平仓机制可能引致客户与刊行东谈主的纠纷，可能会令刊行东谈主靠近诉讼风险或产生 关键法律开支。   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   根据《公开刊行证券的公司信息表现内容与面貌准则第 57 号——招股阐述 书》，在保荐业务过程中，刊行东谈主因诓骗刊行、虚假述说或者其他关键非法行 为给投资者酿成损失，如公司作出了联系先行赔付的承诺，需承担先行赔偿投 资者损失的风险。   刊行东谈主主要子公司包括华西期货、华西金智、华西银峰及华西基金，主要 从事期货经纪、另类投资、资产管理等业务。   期货经纪交易佣金取决于期货市集交易金额和佣金费率两大约素，期货市 场的周期性波动将使得期货经纪业务收入大幅波动。同期，跟着期货公司经纪 业务竞争加重，可能酿成公司佣金费率进一步下降从而导致期货经纪业务收入 下滑的风险。   公司另类投资业务若由于市集环境发生不利变化或联系经营主体经营情况 恶化等原因，导致投资标的或联系主体无法按照合同商定履行兑付义务，且相 关方无法春联系投资标的的兑付作念出有用安排，本公司可能需要计提资产减值 准备，从而导致公司出现营业利润大幅下滑的风险。   （四）管理风险   经营管理水平是证券公司发展的决定性要素。如果浮泛健全的里面管理制 度或者现存的里面管理轨制未能得到有用执行，证券公司将无法完了历久可持 续发展。固然公司已根据《证券公司里面控制指引》建立了一整套相对完善的 里面控制轨制，但该里面控制轨制可能无法覆盖公司经营管理的全部层面；由 于东谈主员训诲的判袂，亦无法保证每个职工都能澈底贯彻执行各项轨制，因此存 在因经营管理和业务操作的差错而使公司产生径直和障碍经济损失的可能。   合规风险是指因证券公司或其责任主谈主员的经营管理或执业行径违犯法律、 律例或准则而使证券公司受到法律制裁、被采用监管措施、际遇财产损失或声 誉损失的风险。固然公司制定了较为系统的里面控制轨制和各项业务管理制 度，建立了较为完善的合规管理体系，并针对职工可能的不当行径拟定了严格 的轨制和责任轨范进行控制和料理，但由于公司分支机构较多，组织结构较为 复杂，可能无法完全阻绝职工不当的个东谈主行径，存在公司或东谈主员在开展各项业    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 务时，因未能遵从法律律例、监管要求、规则、自律性组织制定的议论准则等 轨则，而际遇法律制裁或监管处罚、关键财务损失或声誉损失的风险。证券行 业是受高度监管的行业，我国颁布了《证券法》、《证券公司监督管理条例》 等诸多法律、律例、规章和其他表随便文献对质券公司进行轨范，同期证券业 也受司帐、税收、外汇和利率方面的政策、法律、律例、规章和其他表随便文 件的休养和限制。证券公司开展的种种业务都要接纳中国证监会的监管。   （五）政策法律风险   和通盘市集主体一样，公司的经营靠近政策法律风险。我国的法制确立尚 处于迟缓完善阶段，法律环境变化较快，部分界限相对于市集经济步履有一定 的滞后性，个别业务界限存在着联系法律律例缺位或其轨则不尽明确、合理的 征象，个别地区还存在功令环境不完善等情况。这些情况的存在可能会使公司 的联系权利难以得到保障，进而对公司的日常经营和利益产生不利影响。   法律、律例、规章和其他表随便文献的变化可能会影响证券业的经营模式 和竞争方式，使得公司各项业务发展等存在不细目性。 （以下简称“《股权轨则》”）。《股权轨则》适用于境内通盘证券公司，无 论新设证券公司或存量证券公司，内资证券公司或合资证券公司，均一体适 用。《股权轨则》优化了对质券公司控股股东、主要股东的数目化目的要求， 更严防专科智力和风险管控训戒，对详尽类证券公司控股股东的资产范围要求 为“总资产不低于 500 亿元东谈主民币，净资产不低于 200 亿元东谈主民币”；明确了 现存详尽类证券公司的控股股东够不上《股权轨则》条件的，给予 5 年过渡 期，过时仍未达到要求的，不影响该证券公司络续开展证券经纪、证券投资咨 询、证券承销与保荐等成例证券业务，但不得络续开展场外养殖品、股票期权 作念市等高风险业务，即该详尽类证券公司需转型为专科类证券公司。   结果 2023 年末，刊行东谈主的控股股东老窖集团总资产为 2，180.88 亿元，通盘 者权益为 743.73 亿元。刊行东谈主现在不存在触及控股股东及实践控制东谈主变更的情 形。如果改日轨则发生较大变化、出现国度大幅提高对质券公司控股股东及实 际控制东谈主的要求，不排除刊行东谈主将可能受到一定程度的影响。    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书                 第二节    刊行概况   一、本次刊行的基本情况   （一）本次刊行的里面批准情况及注册情况 了《对于公司刊行境内债务融资器具授权的议案》，董事会授权公司经营管理 层根据监管要求及公司资金需求情况，就每次具体刊行范围及刊行方式进行决 策并开展刊行责任，央求刊行境内债务融资器具范围总共不卓越东谈主民币 500 亿 元（含 500 亿元，以刊行后待偿还余额狡计），何况安妥联系法律律例对单项 债务融资器具刊行上限的要求。 于公司刊行境内债务融资器具授权的议案》。公司央求本次公司债券的刊行规 模细目为不卓越 100 亿元（含 100 亿元），在授权范围内。   本公司于 2023 年 10 月 20 日赢得中国证券监督管理委员会《对于答允华西 证券股份有限公司向专科投资者公开刊行公司债券注册的批复》（证监许可 〔2023〕2387 号），答允公司向专科投资者公开刊行面值不卓越 100.00 亿元的 公司债券的注册央求。公司将详尽市集等各方面情况细目债券的刊行时期、发 行范围过甚他具体刊行条件。 《对于公司刊行境内债务融资器具授权的议案》，董事会授权公司经营管理层 根据监管要求及公司资金需求情况，就每次具体刊行范围及刊行方式进行决策 并开展刊行责任，央求刊行境内债务融资器具范围总共不卓越东谈主民币 500 亿元 （含 500 亿元，以刊行后待偿还余额狡计），何况安妥联系法律律例对单项债 务融资器具刊行上限的要求。 刊行境内债务融资器具授权的议案》。本期债券刊行范围为不卓越 20 亿元，在 授权范围内。   （二）本期债券的主要条件   刊行主体：华西证券股份有限公司    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   债券称呼：华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债 券（第三期）。   债券简称：24 华股 03。   刊行范围：本期债券面值总额不卓越 20 亿元（含 20 亿元）。   债券期限：本期债券期限为 3 年期。   债券票面金额：100 元。   刊行价钱：本期债券按面值平价刊行。   增信措施：本期债券无担保。   债券体式：实名制记账式公司债券。投资者认购的本期债券在证券登记机 构开立的托管账户托管记录。本期债券刊行扫尾后，债券认购东谈主可按照议论主 管机构的轨则进行债券的转让、质押等操作。   债券利率过甚细目方式：本期债券票面利率为固定利率，票面利率将根据 网下询价簿记结果，由公司与簿记管理东谈主按照议论轨则，在利率询价区间内协 商一致细目。债券票面利率采用单利按年计息，不计复利。   刊行方式：本期债券刊行采用网下刊行的方式面向专科机构投资者询价、 根据簿记建档情况进行配售的刊行方式。   刊行对象：本期债券刊行对象为在中国证券登记结算有限职守公司深圳分 公司开立 A 股证券账户的专科机构投资者（法律、律例不容购买者除外）。   承销方式：本期债券由主承销商以余额包销的方式承销。   配售规则：与刊行公告一致。   网下配售原则：与刊行公告一致。   起息日历：本期债券的起息日为 2024 年 8 月 5 日。   兑付及付息的债权登记日：本期债券兑付的债权登记日为付息日的前 1 个 交易日，在债权登记日当日收市后登记在册的本期债券持有东谈主，均有权赢得上 一计息期间的债券利息。   付息方式：按年付息。   付息日：本期债券付息日为 2025 年至 2027 年每年的 8 月 5 日（如遇法定 节沐日或休息日，则顺延至自后的第 1 个交易日，顺脱期间付息款项不另计利 息）。   兑付方式：到期一次还本。    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   兑付日：本期债券兑付日为 2027 年 8 月 5 日（如遇法定节沐日或休息日， 则顺延至自后的第 1 个交易日，顺脱期间兑付款项不另计利息）。   支付金额：本期债券于付息日向投资者支付的利息为投资者结果利息登记 日收市时所持有的本次债券票面总额与票面利率的乘积，于兑付日向投资者支 付的本息金额为投资者结果兑付登记日收市时投资者持有的本次债券终末一期 利息及所持有的本次债券票面总额的本金。   本息支付将按照债券登记机构的议论轨则统计债券持有东谈主名单，本息支付 方式过甚他具体安排按照债券登记机构的联系轨则办理。   偿付轨则：本期债券在破产计帐时的清偿轨则等同于刊行东谈主普通债务。   信用评级机构及信用评级结果：根据联合资信评估股份有限公司出具的 《华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期） 信用评级阐发》，刊行东谈主的主体信用等级为 AAA，本期债券的信用等级为 AAA，评级预测为结识。在本期债券的存续期内，资信评级机构每年将对公司 主体信用等级和本期债券信用等级进行一次追踪评级。   拟上市交易场合：深圳证券交易所。   召募资金用途：本期债券的召募资金在扣除刊行用度后，拟用于偿还到期 有息债务以及补没收司营运资金。   召募资金专项账户：本公司已根据《公司债券刊行与交易管理办法》《债 券受托管理公约》《公司债券受托管理东谈主执业行径准则》等联系轨则，指定专 项账户，用于公司债券召募资金的接收、存储、划转。   账户称呼：华西证券股份有限公司   开户银行：上海银行股份有限公司成都分行   银行账户：03005907585   主承销商、簿记管理东谈主、债券受托管理东谈主：西南证券股份有限公司。   通用质押式回购安排：本期债券安妥通用质押式回购交易的基本条件，具 体折算率等事宜将按证券登记机构的联系轨则执行。   （三）本期债券刊行及上市安排   刊行公告刊登日历：2024 年 7 月 30 日。   刊行首日：2024 年 8 月 2 日。    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   预计刊行期限：2024 年 8 月 2 日至 2024 年 8 月 5 日，共 2 个交易日。   网下刊行期限：2024 年 8 月 2 日至 2024 年 8 月 5 日。   本次刊行扫尾后，本公司将尽快向深交所建议对于本期债券上市交易的申 请，具体上市时期将另行公告。   二、认购东谈主承诺   购买本期债券的投资者（包括本期债券的驱动购买东谈主和二级市集的购买 东谈主，及以其他方式正当取得本期债券的东谈主，下同）被视为作出以下承诺：   接纳本召募阐述书对本期债券项下权利义务的通盘轨则并受其料理；本期 债券的刊行东谈主依议论法律、律例的轨则发生正当变更，在经议论主管部门批准 后并照章就该等变更进行信息表现时，投资者答允并接纳该等变更；本期债券 刊行扫尾后，刊行东谈主将央求本期债券在深圳证券交易所上市交易/挂牌转让，并 由主承销商代为办理联系手续，投资者答允并接纳此安排。。      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书                  第三节      召募资金运用     一、召募资金运用筹商    （一）本次债券的召募资金范围    经刊行东谈主股东大会、董事会审议通过，并根据中国证监会 2023 年 10 月 20 日出具的《对于答允华西证券股份有限公司向专科投资者公开刊行公司债券注 册的批复》（证监许可〔2023〕2387 号），本次债券刊行总额不卓越 100 亿元 （ 含 100 亿 元 ）， 采 取分期 发 行。本 期 债券 刊行规 模为 不 超 过 20.00 亿元 （含）。    （二）本期债券召募资金使用筹商    本期债券召募资金在扣除刊行用度后，将用于偿还到期有息债务以及补充 公司营运资金，以知足公司日常经营管理的资金需求，促进公司自营投资、投 资银行、资产管理、融资融券等业务发展，增多新的利润增长点，进一步普及 公司盈利智力。    本期债券召募资金中 15 亿元用于偿还有息债务，拟偿还的有息债务如下：                                               单元：亿元      形势          有息欠债类别        兑付日历        兑付金额                   总共                        15.00    本期债券召募资金 15 亿元用于偿还有息债务，剩余资金用于补没收司营运 资金，刊行东谈主承诺将严格按照召募阐述书的商定使用召募资金，不得用作其他 用途。根据公司财务情景和资金使用需求，公司改日可能休养部分流动资金用 于偿还有息债务。    公司本次刊行召募资金拟部分用于补没收司营运资金，以知足日常经营管 理的资金需求，促进自营、投资银行、资产管理、融资融券等业务的快速发 展，增多新的利润增长点、进一步提高公司盈利智力。从成本市集发展过程分 析，跟着证券行业竞争的加重，对成本范围的要求越来越高，证券公司将向规      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 模化竞争、集约化经营出动。跟着证券行业立异转型的深切、证券行业竞争的 日趋热烈与公司业务范围的扩大，公司对补充流动资金的需求较大。   （三）召募资金的现款管理   在不影响召募资金使用筹商正常进行的情况下，刊行东谈主经公司董事会或者 内设有权机构批准，可将暂时闲置的召募资金进行现款管理，投资于安全性 高、流动性好的家具，如国债、政策性银行金融债、地方政府债、交易所债券 逆回购等。   （四）召募资金使用筹商休养的授权、决策和风险控制措施   刊行东谈主休养召募资金用途的，将经债券持有东谈主会议审议通过，并实时进行 信息表现，且休养后的召募资金用途依然安妥联系规则对于召募资金使用的规 定。   （五）本期债券召募资金专项账户管理安排   公司拟开设银行召募资金专户当作本次召募资金专项账户，用于本期债券 召募资金的存放、使用及监管。本期债券的资金监管安排包括召募资金管理制 度的设立、债券受托管理东谈主根据《债券受托管理公约》等的商定对召募资金的 监管进行赓续的监督等措施。   为了加强轨范刊行东谈主刊行债券召募资金的管理，提高其使用效率和效益， 根据《中华东谈主民共和国公司法》《中华东谈主民共和国证券法》《公司债券刊行与 交易管理办法》等联系法律律例的轨则，公司制定了召募资金管理轨制。公司 将按照刊行央求文献中承诺的召募资金用途筹商使用召募资金。   根据《债券受托管理公约》，受托管理东谈主应当对刊行东谈主专项账户召募资金 的接收、存储、划转与本息偿付进行监督。刊行东谈主已礼聘西南证券当作本期债 券受托管理东谈主，签订《债券受托管理公约》。债券受托管理东谈主将按照已签订的 《债券受托管理公约》的商定，对专项账户资金使用情况进行查验，确保本期 债券召募资金用于召募阐述书表现的用途。   （六）召募资金运用对刊行东谈主财务情景的影响   本期债券刊行完成后，将引起刊行东谈主资产欠债结构发生变化。假定刊行东谈主    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 的资产欠债结构在以下假定基础上发生变动： 集资金净额为 20 亿元； 欠债表； 没收司营运资金；   基于上述假定，本次刊行对刊行东谈主合并报表财务结构的影响如下表：                                            单元：亿元  形势     2024 年 3 月 31 日   本期债券刊行后（模拟）    模拟变动额 资产总共        850.63              855.63    5.00 欠债总共        621.55              626.55    5.00 资产欠债率       62.61%              62.91%    0.30%   二、上次公司债券召募资金使用情况   （一）召募资金总额、实践使用金额与召募资金余额   刊行东谈主上次公司债券于 2024 年 6 月 5 日刊行完成，债券全称为“华西证券 股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）”，债券简 称“24 华股 02”，刊行总额 15 亿元，结果召募阐述书签署日，24 华股 02 募 集资金已使用完毕。   （二）召募资金专户运作情况 和划转，债券存续期内专户运作情况雅致。   （三）召募资金商定用途、用途变更休养情况与实践用途 司债券，24 华股 02 召募资金资金实践用途与商定用途一致，不存在用途变更 休养情况。   三、本次公司债券召募资金使用承诺   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书  刊行东谈主承诺将严格按照召募阐述书商定的用途使用本次债券的召募资金， 无谓于弥补逝世和非分娩性开销，无谓于交纳地盘出让金。  刊行东谈主承诺，如因特殊情形确需在刊行前休养召募资金用途，或在存续期 间休养召募资金用途的，将履行联系轨范并实时表现议论信息，且休养后的募 集资金用途依然安妥联系规则对于召募资金使用的轨则。  刊行东谈主承诺不得将联系召募资金用途休养为非控制偿债用途。       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书                       第四节     刊行东谈主基本情况      一、刊行东谈主概况      公司称呼：华西证券股份有限公司      股票代码：002926      法定代表东谈主：杨炯洋      注册成本：26.25 亿元      实缴成本：26.25 亿元      股份公司设立日历：2014 年 7 月 11 日      设立日历：2000 年 7 月 13 日      统一社会信用代码：91510000201811328M      住所：中国（四川）目田贸易老师区成都市高新区天府二街 198 号      邮政编码：610095      议论电话：028-86150207      传真：028-86150100      办公地址：中国（四川）目田贸易老师区成都市高新区天府二街 198 号      信息表现事务负责东谈主：曾颖      信息表现事务负责东谈主议论方式：028-86150207      所属行业：成本市集服务      经营范围：证券经纪；证券投资参谋；与证券交易、证券投资步履议论的 财务参谋人；证券承销与保荐；证券自营；证券资产管理；证券投资基金代销； 融资融券；代销金融家具；为期货公司提供中间先容业务；中国证监会批准的 其他业务。      网址：http://www.hx168.com.cn      二、刊行东谈主历史沿革      （一）历史沿革 序号        发生时期         事件类型                  基本情况                                   答允华西证券有限职守公司开业的批复》（证     华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书                           监机构字[2000]133 号文）批准，华西有限获准                           开业，于 2000 年 7 月 13 日成立，设随即注册                           成本为 101，311.37 万元。                           经中国证监会《对于核准华西证券有限职守公                           司变更注册成本的批复》（证监许可[2011]847                           号）核准，根据华西有限 2010 年第四次临时股                           价钱增多 4 亿元注册成本。华西有限于 2011 年                           续，注册成本变更为 141，311.37 万元。                           东会，决议通过华西有限全体变更为股份有限                           公司，股份公司将全部承继华西有限的通盘业                           务、资产、欠债、债权、债务、合同、机构及                           东谈主员等，承继华西有限通盘联系权利和义务。                           同日，35 位发起东谈主股东签订了《华西证券股份                           有限公司发起东谈主公约》。2014 年 6 月 25 日，四                           川华信（集团）司帐师事务所对上述出资进行                           了审验，细目股本总额为 2，100，000，000 股，每                           股面值东谈主民币 1 元，净资产中 506，722，660.80 元                           计入一般风险准备，506，722，660.80 元计入交易                           风险准备，3，773，626，609.51 元计入成本公积。                           为爱戴地区金融环境和社会结识，幸免引发区                           域性金融风险，2015 年 9 月 24 日、11 月 4 日                           以及 12 月 27 日，四川省东谈主民政府金融办公室                           分别组织召开了三次谐和会议，最终形成以股                           抵债决策。新力投资过甚关联方与中铁信赖于                           据该《债务赔偿公约》，新力投资对中铁信赖                           负有债务以及为其关联方针中铁信赖刊行的信                           托筹商进行融资提供了连带职守保证，该等债                           务均到期无法清偿，致使新力投资照章承担还                           款职守和保证职守，为清偿该等债务，新力投                           资过甚关联方与中铁信赖一致答允将新力投资                           领有的原已经质押给中铁信赖的华西证券                           务。                           根据《债务赔偿公约》商定，以及《证券公司                           监督管理条例》、《证券公司行政许可审核工                           作指引第 10 号——证券公司增资扩股和股权变                           更》等法律律例对于证券公司股东履历的要                           求，中铁信赖成为本公司股东，本公司就中铁                           信赖成为其股东事宜向四川证监局提交备案报                           告，2016 年 1 月 28 日，本公司进行了《股东名                           册》的变更，华西证券 98，081，280 股股份改过                           力投资变更为中铁信赖持有。                           核准华西证券股份有限公司初次公开刊行股票                           司公开刊行新股不卓越 52，500 万，2018 年 2 月       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书      （二）关键资产重组      阐发期内，刊行东谈主未发生导致公司主营业务和经营性资产实质变更的关键 资产购买、出售、置换情形。      三、刊行东谈主股权结构      （一）股权结构      结果 2024 年 3 月末，公司前十名股东总共持股数占公司总股本的比例为 序号             股东称呼               持股数目（股）           持股比例（%）               总共                    1，575，561，944        60.00      （二）控股股东      结果 2024 年 3 月 31 日，老窖集团径直持有刊行东谈主 18.13%股权，并通过泸 州老窖障碍持有刊行东谈主 10.39%股权，总共持有刊行东谈主 28.52%股权，为刊行东谈主 控股股东。老窖集团基本情况如下：      汉文称呼：泸州老窖集团有限职守公司      注册成本：279，881.88 万元      法定代表东谈主：刘淼      成立日历：2000 年 12 月 21 日      住所：泸州市江阳区中国白酒金三角酒业园区爱仁堂广场      邮政编码：646000       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书      公司网址：http://www.lzlj.com      经营范围：一般形势：社会经济参谋服务；企业管理参谋；财务参谋；企 业总部管理；收支口代理；贸易经纪；农作物栽培服务；树木莳植经营；养老 服务；旅游开发形势运筹帷幄参谋；科技中介服务；工程和技能考虑和老师发展； 炫耀器件制造；供应链管理服务；技能服务、技能开发、技能参谋、技能交 流、技能转让、技能引申；国内货色输送代理；自有资金投资的资产管理服 务。（除照章须经批准的形势外，凭营业牌照照章自主开展经营步履）许可项 目：代理记账；职业中介步履；食物分娩；食物销售；医疗服务。      结果 2023 年 12 月 31 日，老窖集团总资产为 2，180.88 亿元，通盘者权益为    （三）实践控制东谈主      结果 2024 年 3 月 31 日，泸州市国有资产监督管理委员会持有老窖集团 州市国资委成立于 2005 年 3 月，是泸州市东谈主民政府直属特设机构，办公地址为 四川省泸州市江阳区酒城正途三段 17 号兴泸详尽大厦 27 楼。泸州市国资委是 代表泸州市政府履行国有资产出资东谈主职责，照章应用对市属国有资产监督管理 的职能，承担国有资产保值升值职守的地方国有资产管理机构。    （四）控股股东集团合并范围内刊行债券情况      结果召募阐述书签署日，老窖集团过甚合并范围内子公司刊行债券情况如 下：      结果本召募阐述书签署日，老窖集团过甚合并范围内子公司已刊行尚未兑 付的公司债券情况如下：                                                                   单元：亿元 债券简称         证券类别        起息日历             到期日历         面前余额       刊行东谈主                                                                  泸州老窖集团                                                                  有限职守公司                                                                  泸州老窖集团                                                                  有限职守公司                                                                  泸州老窖股份                                                                  有限公司      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书                                                                           华西证券股份                                                                           有限公司                                                                           华西证券股份                                                                           有限公司                                                                           华西证券股份                                                                           有限公司                                                                           华西证券股份                                                                           有限公司                                                                           华西证券股份                                                                           有限公司                                                                           华西证券股份                                                                           有限公司                                                                           华西证券股份                                                                           有限公司                                                                           华西证券股份                                                                           有限公司                                                                           华西证券股份                                                                           有限公司                                                                           华西证券股份                                                                           有限公司                      总共                                          219.60     结果召募阐述书签署日，老窖集团过甚合并范围内子公司已获批尚未刊行 的公司债券如下：                                                                              单元：亿元 序               债券品       注册机构/                         注册       已刊行金         尚未刊行       注册主体                                 注册时期 号                种        挂牌机构                          范围        额            金额     华西证券股份      公募次      有限公司        级债     泸州老窖股份      有限公司     华西证券股份      有限公司      总共          -           -               -          161.25       70.00     91.25     结果召募阐述书签署日，老窖集团过甚合并范围内子公司已刊行尚未兑付 的企业债券和债务融资器具情况如下：                                                                              单元：亿元                                                                  面前     债券称呼        证券类别             起息日历            到期日历                        刊行东谈主                                                                  余额                                                                           泸州老窖集团                                                                           有限职守公司                                                                           泸州老窖集团                                                                           有限职守公司                                                                           泸州老窖集团                                                                           有限职守公司      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书                                                             泸州老窖集团                                                             有限职守公司                                                             泸州老窖集团                                                             有限职守公司                                                             泸州老窖集团                                                             有限职守公司                                                             泸州老窖集团                                                             有限职守公司                                                             泸州老窖集团                                                             有限职守公司                                                             泸州老窖集团                                                             有限职守公司                                                             泸州老窖集团                                                             有限职守公司                                                             泸州老窖集团                                                             有限职守公司                                                             泸州老窖集团                                                             有限职守公司                                                             泸州老窖集团                                                             有限职守公司                 证券公司短期                                      华西证券股份                   融资券                                       有限公司                    总共                              243.60    结果召募阐述书签署日，老窖集团过甚合并范围内子公司无已获批尚未发 行的企业债券和债务融资器具。     四、刊行东谈主权益投资情况    （一）刊行东谈主主要子公司以过甚他有关键影响的参股公司情况    （1）华西期货    华西期货成立于 2008 年 7 月 22 日，注册地为成都市，注册成本 80，000 万 元东谈主民币，主要业务为商品期货经纪、金融期货经纪、期货投资参谋。    （2）华西金智    华西金智成立于 2010 年 5 月 31 日，注册地为成都市，注册成本 50，000 万 元东谈主民币，主要业务为金融家具投资，股权投资。    （3）华西银峰    华西银峰成立于 2012 年 11 月 30 日，注册地为上海市，注册成本 200，000 万元东谈主民币，主要业务为私募股权投资基金业务。    （4）华西基金       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书      华西基金成立于 2021 年 11 月 11 日，注册地为成都市，注册成本 10，000 万元东谈主民币，主要业务为公募基金管理。      刊行东谈主主要子公司以过甚他有关键影响的参股公司 2023 年度主要财务数据 如下：                                                  单元：亿元      公司称呼       资产      净资产      营业收入    营业利润     净利润      华西期货       43.57    11.74    1.32    0.14     0.14      华西银峰       18.15    17.80    0.84    0.67     0.62      华西金智       6.74     6.26    -0.26   -0.40     -0.27      华西基金       0.79     0.70     0.04   -0.25     -0.25   （二）刊行东谈主合营、联营公司情况      （1）天府（四川）联合伙权交易中心股份有限公司      天府（四川）联合伙权交易中心股份有限公司（曾用名“成都（川藏）股 权交易中心股份有限公司”）成立于 2013 年 7 月 31 日，注册成本 1 亿元，住 所为成都市高新区锦城正途 539 号盈创能源大厦 10 楼，法定代表东谈主为刘肃毅， 主要业务包括为非上市公司股权、债券转让提供交易场合及联系服务，参谋服 务等。现在公司持有天府（四川）联合伙权交易中心股份有限公司 35%的股 权。      （2）泸州华西金智银聚股权投资基金合伙企业（有限合伙）      泸州华西金智银聚股权投资基金合伙企业（有限合伙）成立于 2019 年 3 月 层 C 栋 61 号，执行事务合伙东谈主为华西金智投资有限职守公司，主要业务为股 权基金投资等。现在公司持有泸州华西金智银聚股权投资基金合伙企业（有限 合伙）19.21%的股权。      （3）成都华西金智银创股权投资基金合伙企业（有限合伙）      成都华西金智银创股权投资基金合伙企业（有限合伙）成立于 2020 年 8 月 府二街 198 号 11 楼 1105 室，执行事务合伙东谈主为华西金智投资有限职守公司， 主要业务为对非上市企业的股权、上市公司非公开刊行的股权等非公开交易的    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 股权投资以及联系参谋服务等。现在公司持有成都华西金智银创股权投资基金 合伙企业（有限合伙）20%的股权。   （4）共青城金智银核创业投资合伙企业（有限合伙）   共青城金智银核创业投资合伙企业（有限合伙）成立于 2022 年 4 月 6 日， 注册成本为 0.5 亿元，住所为江西省九江市共青城市基金小镇内，执行事务合 伙东谈主为华西金智投资有限职守公司，主要业务为非上市股权投资等。现在公司 持有共青城金智银核创业投资合伙企业（有限合伙）20%的股权。   （5）成都盈创中小担金智创业投资合伙企业（有限合伙）   成都盈创中小担金智创业投资合伙企业（有限合伙）成立于 2023 年 5 月 天府二街 198 号 5 楼 523 号，执行事务合伙东谈主为华西金智投资有限职守公司， 主要业务为非上市股权投资等。现在公司持有成都盈创中小担金智创业投资合 伙企业（有限合伙）40%的股权。   （6）成都华西金智专精特新股权投资合伙企业（有限合伙）   成都华西金智专精特新股权投资合伙企业（有限合伙）成立于 2024 年 7 月 府二街 198 号 5 楼 523 室，执行事务合伙东谈主为成都先进创融成本管理有限公 司，主要业务为非上市股权投资等。现在公司持有成都华西金智专精特新股权 投资合伙企业（有限合伙）19.91%的股权。   刊行东谈主合营、联营公司 2023 年度主要财务数据如下：                                                               单元：万元     公司称呼         资产         欠债         净资产        营业收入        净利润 天府（四川）联合伙权交易    中心股份有限公司 泸州华西金智银聚股权投资 基金合伙企业（有限合伙） 成都华西金智银创股权投资 基金合伙企业（有限合伙） 共青城金智银核创业投资合   伙企业（有限合伙） 成都盈创中小担金智创业投  资合伙企业（有限合伙） 成都华西金智专精特新股权   14，938.61      -       14，938.61    -70.24     -131.39        华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书         公司称呼         资产     欠债      净资产       营业收入       净利润 投资合伙企业（有限合伙）      （三）下属营业部情况       结果 2023 年末，公司共设有 116 家证券营业部，分散于 20 个省、4 个直 辖市、1 个自治区，其中四川省内 57 家，省外 59 家。具体情况如下： 序号      所在地区       证券营业部                     注册地址                                  北京市海淀区紫竹院路31号华澳中心嘉                                  慧苑二层西侧                                  北京市向阳区广渠路28号223号楼五层                                  北京市丰台区马家堡东路121号院2号楼1                                  层2-3                                  北京市向阳区望京东园七区1号楼1至2层                                  浙江省杭州市西湖区文三路386-390号、                                  学院路99号3幢3层                                  杭州市余杭区东湖街谈北沙东路8号201                                  室                                  浙江省金华市义乌市福田街谈海外商贸                                  城金融商务区金融六街2号                                  浙江省台州市广场南路212号一层部分、                                  浙江省宁波市鄞州区中兴路617号（1-          浙江                      6）（2-5）                                  浙江省杭州市萧山区宁围街谈市心北路                                  浙江省绍兴市越城区东谈主民中路471号浙纸                                  开国宾馆101室                                  浙江省嘉兴市南湖区东栅街谈竹园路100                                  号8层801-802室                                  浙江省温州市鹿城区滨江街谈上陡阶梯                                  深圳市福田区福田街谈深南正途与民田          广东                      深圳市南山区粤海街谈滨海社区高新南                                  栋37号（海天一起与海科路交织处）                                  揭阳市榕城区莲花正途以东临江北路以                                  南汇景蓝湾一期铺面151、152号      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 序号    所在地区       证券营业部                 注册地址                                佛山市南海区桂城街谈南海正途北84号                                广东省珠海市香洲区情侣中路377号三层                                广东省东莞市东城街谈鸿福东路1号国贸                                中心1栋904室                                江门市新会区会城今洲路29号中科立异                                广场2座20层01室                                福建省泉州市丰泽区东海街谈附中路157                                号鲲鹏海外大厦11层1107单元        福建                                福建省福州市福清市音西街谈清昌正途                                重庆市云阳县双江街谈云江正途1636号                                B幢二层        重庆                                重庆市江津区鼎山街谈劳动处塔坪路47                                号云鼎阳光3#楼4层1号        上海                      上海市长宁区延安西路726号15B、C、                                D室                                南京市雨花台区安德门大街25号维沃大                                厦A塔102单元、1202-1204单元                                常州市新北区三井街谈太湖东路101-1号                                常发交易广场5-1601、5-1609        江苏                                无锡市经开区金融一街15号祥瑞财富中                                心1203-1204                                江阴市虹桥南路286号恒大中央广场五楼        辽宁                      辽宁省沈阳市沈河区友好街10号东北世                                梯楼层45层）04单元                                河西区友谊路与平江谈交口东南侧大安                                大厦A座301                                云南省昆明市盘龙区北京路与白云路交                                叉口西南角心景沐日大厦23层2306号                                贵州省贵阳市南明区新华路110-134号富                                中海外广场1栋19层2号[新华社区]      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 序号    所在地区       证券营业部                 注册地址                                悦寰宇A座27层05、06室                            河南省郑州市金水区经三路6号1楼门面                            房                            武昌区三角路村水岸海外K2地块6栋/单                            元23层6-8号        湖北                            武汉市江汉区后生路59号环球贸易中心                            （一期）/栋B塔单元8层1室                            长沙市雨花区韶山中路419号凯宾交易广                            场1301、1303房        湖南                  湖南省长沙市岳麓区不雅沙岭街谈茶子山                            吉林省长春市向阳区前进大街力旺广场                            A座813-819                            江西省南昌市红谷滩新区中央广场B区                            准甲办公楼1403、1404（第14层）        江西                            江西省赣州市章贡区新赣州正途8号华润                            大厦B座2502办公                            内蒙古自治区呼和浩特市新城区乌兰察              呼和浩特乌兰察布西街证券营              业部                            房                            山东省烟台市莱山区迎春大街170号金贸                            中心14-13        山东                            山东省青岛市崂山区海尔路83号利群金                            鼎大厦23层2306室                            西安市雁塔区二环南路西段64号凯德广                            场21层06号                            合肥市蜀山区长江西路287号万科金域国                            际1010、1011、1012室                            合肥市包河区庐州正途2868号悦方中心                            办公塔楼办3121-3125                            安徽省芜湖市镜湖区北京中路芜湖万达                            广场二期1#楼2002室、2003室                            哈尔滨市南岗区中兴正途160号B1栋12                            层1号、13号、14号                            四川省巴中市江北正途中段56号四川省                            工商银行巴中市分行2楼                                成都市武侯区高升桥路9号罗浮广场三楼        四川                                四川省成都市武侯区龙腾东路36号1栋8                                层8-13号                                成都市青白江区新河路173号旅社式公寓                                二层5号      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 序号    所在地区       证券营业部                 注册地址                                中国（四川）目田贸易老师区成都高新                                区天府二街198号2层226号                            四川省成都市武侯区聚龙路1251号万茂                            大厦第3层              成都龙泉驿区北京路证券营业 四川省成都市龙泉驿区龙泉街谈北京路              部             155号6栋1层9号              成都天府新区正东中街证券营 四川省成都市天府新区华阳街谈广都上              业部            街138号16栋2层1号                            成都市金牛区一品宇宙大街999号1栋2单                            元12楼3号                            达川市通川区向阳中路中段中原城市花                            园三楼                                四川省德阳市南街南华春天购物广场B-                                峨眉山市绥山镇光线路121号、121号附1                                号、121号附2号、121号附3号                                夹江县漹城镇体育路180号黄金时间5幢4                                楼4号                                眉山市东坡区湖滨路南三段140号（外滩                                枫景）                                绵阳市科技城新区东谈主才公园园艺南路21                                号2栋                                南充市南部县迎宾正途123号金泰中央金                                座12幢底商一层1-1号、1-2号、1-3号、       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 序号     所在地区        证券营业部                 注册地址                             四川省内江市东兴区大千路506、508、                             四川省攀枝花市东区三线正途331号附2                             号                             攀枝花市新华街15号东方新寰宇D座三                             楼及四楼401、402、406、407、408室                             成都市彭州市西大街5-13号彭州大厦三                             楼                             四川省成都市郫都区郫筒镇东大街119号                             附3号                                 荣县旭阳镇望景路274-1、276-1、278-                                 射洪县太和正途北段信合大厦36-38号第                                 四川省遂宁市遂州南路306号交易大厦                                 二、三楼                             四川省宜宾市珙县巡场镇友谊路93号2层                             四川省宜宾市叙州区柏溪街谈交通路99                             号               资阳安岳县柠都正途证券营业 四川省资阳市安岳县岳阳镇柠都正途142               部             号3楼304号       五、刊行东谈主的治理结构及孤独性    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   （一）刊行东谈主的治理结构及组织机组成立和运行情况   公司建立了包括股东大会、董事会、监事会、经营管理层在内的法东谈主治理 结构。股东大会为公司的权力机构，董事会为决策机构，监事会为监督机构， 经营管理层为经营执行机构。公司董事会下设审计委员会、提名委员会、薪酬 与考核委员会、风险控制委员会。公司董事会不错根据股东大会的决议设立战 略发展委员会等其他有意委员会。   （1）股东大会轨制过甚运行情况   股东大会是公司的权力机构，照章应用下列权柄： 酬事项； 户保证金后）30%的事项； 产（扣除客户保证金后）30%的事项； 经审计净资产十足值卓越 5%的关联交易；   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 其他事项。   （2）董事会轨制过甚运行情况   公司设董事会，对股东大会负责，董事会应用下列权柄： 式、遣散的决策； 押、对外担保事项、寄予答理、关联交易等事项； 机构的成立； 理、财务负责东谈主、合规总监、首席风险官，负责组织对公司总司理、合规总监 的绩效考评，参照总司理的考评意见，组织对公司副总司理、财务负责东谈主、首 席风险官的绩效考评；并在绩效考评的基础上决定其报酬及赏罚事项；    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 效性，督促惩处合规管理中存在的问题，对合规管理的有用性承担职守； 以及关键风险名额； 度信息管理责任阐发，评估总体效果和效率；   ①确立洗钱风险管理文化确立方针；   ②强硬洗钱风险管理策略；   ③审批洗钱风险管理的政策和轨范；   ④授权高档管理东谈主员牵头负责洗钱风险管理；   ⑤依期审阅反洗钱责任阐发，实时了解关键洗钱风险事件及处理情况；   ⑥其他联系职责。 司年度预算；审议决定公司预算外社会职守责任形势履行事宜； 化确立方针、强硬文化确立策略、审批文化确立的政策和轨范、授权经营管理 层牵头实施文化确立等；   卓越股东大会授权范围的事项，应当提交股东大会审议。   （3）监事会轨制过甚运行情况   公司设监事会。监事会由 3 名监事组成，其中，由股东大会选举的股东代 表 2 名，职工代表担任的监事 1 名，监事会设监事会主席 1 名，由全体监事过 半数选举产生。   监事会主席召集和主理监事会会议；监事会主席不成履行职务或者不履行 职务的，由半数以上监事共同推举别称监事召集和主理监事会会议。监事会行 使下列权柄：      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 面的履职尽责情况并督促整改； 监督职责，向董事融会报或者向股东大会或径直向中国证监会过甚派出机构、 证券交易所或者其他部门阐发； 险负有主要职守或者指导职守的的董事、高档管理东谈主员，建议衔命的建议； 险管理方面的履职尽责情况并督促整改，对公司的洗钱风险管理建议建议和意 见； 股东大会职责时召集和主理股东大会； 诉讼； 务所、讼师事务所等专科机构协助其责任，用度由公司承担；      监事列席董事会会议，并对董事会决议事项建议质询或者建议。      监事会应当向股东大会阐发监事履行职责的情况、绩效评价结果过甚薪酬 情况，并由公司给予表现。      （4）董事会有意委员会轨制过甚运行情况      公司董事会设立审计委员会、提名委员会、薪酬与考核委员会、风险控制 委员会。公司董事会不错根据股东大会的决议设立计谋发展委员会等其他有意 委员会。有意委员会对董事会负责，依照本规则和董事会授权履行职责，提案 应当提交董事会审议决定。有意委员会成员全部由董事组成，其中提名委员 会、薪酬与考核委员会、审计委员会委员中孤独董事应当过半数并担任召集 东谈主，审计委员会的召集东谈主为司帐专科东谈主士。审计委员会成员应当为不在公司担 任高档管理东谈主员的董事。董事会负责制定有意委员会责任规程，轨范有意委员   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 会的运作。   各有意委员会不错礼聘外部专科东谈主士提供服务，由此发生的合理用度由公 司承担。 高档管理东谈主员东谈主选过甚任职履历进行遴择、审核，并就下列事项向董事会建议 建议：   ①提名或者任免董事；   ②聘任或者解聘高档管理东谈主员；   ③法律、行政律例、中国证监会轨则和公司规则轨则的其他事项。   董事会对提名委员会的建议未遴荐或者未完全遴荐的，应当在董事会决议 中记录提名委员会的意见及未遴荐的具体事理，并进行表现。 核，制定、审查董事、高档管理东谈主员的薪酬政策与决策，并就下列事项向董事 会建议建议：   ①董事、高档管理东谈主员的薪酬；   ②制定或者变更股权激励筹商、职工持股筹商，激励对象获授权益、应用 权益条件成就；   ③董事、高档管理东谈主员在拟分拆所属子公司安排持股筹商；   ④法律、行政律例、中国证监会轨则和公司规则轨则的其他事项。   董事会对薪酬与考核委员会的建议未遴荐或者未完全遴荐的，应当在董事 会决议中记录薪酬与考核委员会的意见及未遴荐的具体事理，并进行表现。 作和里面控制，下列事项应当经审计委员会全体成员过半数答允后，提交董事 会审议：   ①表现财务司帐阐发及依期阐发中的财务信息、里面控制评价阐发；   ②聘用或者解聘经办公司审计业务的司帐师事务所；   ③聘任或者解聘公司财务负责东谈主；   ④因司帐准则变更除外的原因作出司帐政策、司帐计算变更或者关键司帐 差错更正；   ⑤法律、行政律例、中国证监会轨则和公司规则轨则的其他事项。      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书      审计委员会每季度至少召开一次会议，两名及以上成员提议，或者召集东谈主 合计有必要时，不错召开临时会议。审计委员会会议须有三分之二以上成员出 席方可举行。      ①对公司合规管理和风险管理的总体方针、基本政策进行审议并建议建 议；      ②对合规管理和风险管理的机组成立过甚职责进行审议并建议意见；      ③对需董事会审议的关键决策的风险和关键风险的惩处决策进行评估并提 出意见；      ④对需董事会审议的合规阐发和风险评估阐发进行审议并建议意见；      ⑤建立与公司合规总监和首席风险官的径直疏浚机制；      ⑥董事会授予的其他职责。      ①对公司历久发展计谋经营进行考虑并建议建议；      ②对须经董事会批准的关键投资融资决策进行考虑并建议建议；      ③对须经董事会批准的关键成本运作、资产经营形势进行考虑并建议建 议；      ④对其他影响公司发展的关键事项进行考虑并建议建议；      ⑤对以上事项的实施进行查验；      ⑥董事会授权的其他事宜。      （5）孤独董事轨制过甚运行情况      公司建立孤独董事轨制。孤独董事应占董事会成员三分之一以上，其中至 少有别称司帐专科东谈主士。孤独董事是指不在公司担任除董事以及董事会有意委 员会委员除外的其他职务，并与公司过甚主要股东、实践控制东谈主不存在径直或 者障碍锐利关系，或者其他可能影响其进行孤独客不雅判断关系的董事。      公司孤独董事，除《公司规则》第一百一十条文定的董事任职基本条件 外，还应当具备以下条件： 孤独性；      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 东谈主员监督管理办法》的联系轨则； 规则； 验；      孤独董事及拟担任孤独董事的东谈主士应当依照轨则参加中国证监会过甚授权 机构所组织的培训。      孤独董事除具有《公司法》和其他法律、行政律例及《公司规则》赋予董 事的权柄外，还具有以下终点权柄：      孤独董事应用上述第（一）至（三）项权柄时，应取得全体孤独董事过半 数答允。      公司按《公司法》、《证券法》、《证券公司里面控制指引》等法律律例 和中国证监会的议论规章轨制，建立了单干合理、职责明确的组织结构。公司 里面组织结构如下：      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书      公司轨范运作，建立了完善的法东谈主治理结构，并结合公司实践情况，握住 完善公司治理结构。本公司设立以来，股东大会、董事会过甚有意委员会、监 事会、总司理过甚他高档管理东谈主员照章应用权柄，运行情况雅致，爱戴了股东 利益，保障了本公司高效运行。   （二）里面管理轨制      公司严格执行《公司法》《证券法》《证券公司里面控制指引》《证券公 司监督管理条例》《企业里面控制基本轨范》过甚配套指引等联系法律律例要 求，建立了涵盖里面控制环境、风险评估、控制步履、信息疏浚及里面监督等 各方面的里面控制体系，里面控制连续于公司各项管理轨范与业务发展全过 程，并根据实践情况，赓续完善健全与公司业务范围、复杂程度相顺应的里面 控制体系。      公司建立了由股东大会、董事会、监事会及经营管理层组成的治理结构， “三会一层”职责明晰、运作轨范，形成了相互谐和、相互制衡的治理机制； 构建了从上至下的四级风险管理体系和全面风险管理三谈防地，按职能永别履 行相应的全面风险管理职责，识别、评估并控制业务风险；里面控制体系覆盖 公司各管理轨范、各业务条线，按轨制落实控制步履；形成了有用的里面沟 通、反馈与信息表现机制；建立了由监事会、合规法务部、风险管理部、纪检 监察室和稽核审计部等组成的多档次里面监督体系，对公司里面控制体系开展 了种种查验与评价，促使公司赓续健全里面控制机制，普及业务风险管理水 平。   （三）刊行东谈主的孤独性      公司成立以来，严格按照《公司法》和《公司规则》轨范运作，迟缓建立 健全公司的法东谈主治理结构，在业务、东谈主员、资产、机构、财务方面均与控股股 东、实践控制东谈主过甚他关联方完全分离、相互孤独。公司具有孤独竣工的业务 体系和面向市集的自主经营智力。      本公司从事的业务包括：证券经纪，证券投资参谋，与证券交易、证券投 资步履议论的财务参谋人，证券承销与保荐，证券自营，证券资产管理，证券投 资基金代销，融资融券，代销金融家具，为期货公司提供中间先容业务，中国 证监会批准的其他业务。   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   本公司业务孤独于控股股东、实践控制东谈主过甚控制的其他企业。   本公司成立了孤独于控股股东的东谈主力资源管理部门，制定了孤独的劳动、 东谈主事、工资轨制。结果本阐发表现日，本公司总司理、副总司理、合规总监、 财务负责东谈主、董事会秘书、首席风险官等高档管理东谈主员莫得在控股股东、实践 控制东谈主过甚控制的其他企业中担任除董事、监事除外的其他职务，也莫得在控 股股东、实践控制东谈主过甚控制的其他企业领薪。本公司的财务东谈主员未在控股股 东、实践控制东谈主过甚控制的其他企业中兼职。本公司的董事、监事、高档管理 东谈主员均严格按照《公司法》《公司规则》等议论轨则产生。   本公司领有孤独竣工的业务体系和联系资产，包括房产、商标、交易席 位、经营许可证、域名以及电子信息开采等，与股东的资产完全分开，不存在 本公司股东违纪占用本公司资金、资产过甚它资源的情况。   本公司依据法律、律例、表随便文献及公司规则的轨则设立了股东大会、 董事会、监事会等机构，同期建立了孤独竣工的里面组织结构，各部门之间职 责分明、相互谐和，孤独应用经营管理权柄。本公司与控股股东过甚控制的企 业之间机构完全分开；不存在与控股股东过甚所控制的其他企业合署办公、混 合经营的情形；不存在控股股东和其它关联方阻挠本公司机组成立的情况。   本公司成立了孤独的财务部门，根据现行司帐轨制及联系法律律例并结合 公司实践情况制定了财务管理轨制等里面控制轨制，建立了孤独、竣工的财务 核算体系，概况孤独作出财务决策，具有轨范的财务司帐轨制和对分公司、子 公司的财务管理轨制，未与控股股东过甚所控制的其他企业共用银行账户。本 公司及下属各核算单元均孤独建账，并按本公司制定的财务管理轨制，对其发 生的种种经济业务进行孤独核算。本公司在银行孤独开设账户，对所发生的经 济业务进行结算。本公司孤独办理了税务登记并照章孤独进行征税申诉和缴 纳。本公司莫得为控股股东过甚控制的其他企业提供担保，或将以本公司口头 的借款转借给控股股东过甚控制的其他企业使用。       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书       六、现任董事、监事和高档管理东谈主员的基本情况       （一）基本情况       结果本召募阐述书签署日，本公司现任董事、监事、高档管理东谈主员基本情 况如下：                                                               持有公司股 序号      姓名       职务                     任期                                                               票及债券               职工董事、副                 总司理       （1）周毅：男，汉族，1970 年 5 月出身，中国国籍，无境外居留权，大 学学历，现任华西证券股份有限公司党委文书、董事长。1991 年 7 月至 1992 年 5 月，泸州市经济信息中心责任；1992 年 5 月至 2002 年 10 月，先后任泸州 市筹商委员会投资处科员、副主任科员、副处长、处长；2002 年 11 月至 2005 年 6 月，泸县东谈主民政府副县长；2005 年 6 月至 2006 年 3 月，泸州市委组织部 副部长；2006 年 3 月至 2006 年 10 月，合江县委副文书、县政府代县长；2006 年 10 月至 2011 年 5 月，合江县委副文书、县政府县长（其间： 2007 年 4 月 至 2007 年 9 月，挂职任上海市宝山区顾村镇党委副文书）；2011 年 5 月至 副秘书长、市政府办党组成员，泸州市经济和信息化委员会党组文书、主任， 市国防科学技能工业办公室主任（兼）、市中小企业局局长（兼）；2012 年 8 月至 2015 年 3 月，泸州市经济和信息化委员会党组文书、主任，市国防科学技 术工业办公室主任（兼）、市中小企业局局长（兼）；2015 年 3 月至 2019 年 1 月，泸州市委组织部副部长，市东谈主力资源和社会保障局党组文书、局长，市公     华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 务员局局长（兼）、市行政学院副院长（兼）；2019 年 1 月至 2019 年 12 月， 泸州市委组织部副部长，市东谈主力资源和社会保障局党组文书、局长；2019 年 12 月至 2021 年 12 月，泸州市委组织部副部长，市东谈主力资源和社会保障局党组书 记、局长、一级调研员；2021 年 12 月至 2023 年 7 月，泸州市财政局党组书 记、局长、一级调研员；2023 年 7 月于今，中共华西证券股份有限公司党委书 记；2023 年 12 月于今，华西证券股份有限公司董事长。   （2）黄卉：女，汉族，1974 年 6 月出身，中国国籍，无境外居留权，博 士考虑生学历，正高档经济师，现任华西证券股份有限公司董事，华能成本服 务有限公司专职董监事。1995 年 12 月至 1998 年 6 月，沈阳经济技能开发区热 电开发总公司工程部形势司理；1998 年 6 月至 2002 年 8 月，辽宁创业电子发 展公司发展部职员；2004 年 6 月至 2007 年 1 月，华能成本服务有限公司风险 控制部业务主管；2007 年 1 月至 2011 年 1 月，华能成本服务有限公司总司理 责任部信息科技业务主管；2011 年 1 月至 2011 年 12 月，华能成本服务有限公 司审计监察与风险控制部主管；2011 年 12 月至 2016 年 2 月，华能成本服务有 限公司审计监察部主管；2016 年 2 月至 2016 年 6 月，华能成本服务有限公司 监察部主管；2016 年 6 月至 2017 年 12 月，华能成本服务有限公司纪检监察部 主管；2017 年 12 月至 2021 年 4 月，华能成本服务有限公司纪检监察部副司理 （2019.08 改名为递次查验部副主任）；2021 年 4 月至 2024 年 1 月，华能成本 服务有限公司递次查验与审计部主任；2024 年 1 月于今，华能成本服务有限公 司专职董监事；2023 年 12 月于今，华西证券股份有限公司董事，2024 年 4 月 起任公司副董事长。   （3）杨炯洋：男，汉族，1967 年 7 月出身，中国国籍，无境外居留权， 考虑生学历。现任华西证券股份有限公司党委副文书、董事、总司理，华西银 峰投资有限职守公司董事长。1993 年 5 月至 1996 年 9 月，深圳市特力（集 团）股份有限公司财务部司帐；1996 年 9 月至 1997 年 9 月，深圳国投证券有 限公司投资银行一部高档司理；1997 年 9 月至 1998 年 3 月，深圳国投证券有 限公司投资银行一部副总司理；1998 年 3 月至 2000 年 12 月，国信证券股份有 限公司投资银行一部总司理；2000 年 12 月至 2002 年 1 月，国信证券股份有限 公司投资银行总部副总司理、投资银行一部总司理；2002 年 1 月至 2002 年 7 月，国信证券股份有限公司投资银行总部执行副总司理、北京详尽业务部总经    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 理；2002 年 7 月至 2004 年 8 月，国信证券股份有限公司投资银行劳动部副总 裁、北京详尽业务部总司理；2004 年 8 月至 2005 年 3 月，国信证券股份有限 公司投资银行劳动部常务副总裁、北京详尽业务部总司理；2005 年 3 月至 2007 年 9 月，华西证券有限职守公司投行劳动部总裁；2007 年 9 月至 2008 年 12 月，华西证券有限职守公司董事、副总司理；2008 年 12 月至 2015 年 10 月， 华西证券股份有限公司董事、总司理；2015 年 10 月至 2024 年 1 月，华西证券 股份有限公司党委委员、董事、总司理；2024 年 1 月于今，华西证券股份有限 公司党委副文书、董事、总司理。2012 年 11 月于今，兼任华西银峰有限职守 公司董事长。   （4）彭峥嵘：男，汉族，1969 年 11 月出身，中共党员，大学本科，注册 司帐师。现任华西证券股份有限公司董事，四川剑南春（集团）有限职守公司 财务部部长，四川剑南春股份有限公司董事，绵竹浦发村镇银行有限职守公司 董事，成都鸿润投资参谋有限公司董事，四川剑海投资有限公司董事，四川绵 竹剑南春大旅社有限公司监事，德阳经开区通汇小额贷款有限职守公司监事， 四川绵竹富利泰麓棠会务服务有限公司监事，天仟重工有限公司监事，德阳市 福明企业经营管理有限公司监事。1994 年 7 月至 1997 年 7 月，湖南省湘民经 济技能开发总公司财务科长；1997 年 7 月至 1999 年 12 月，湖南省信赖投资公 司下属湖南省建材大市集副主任；1999 年 12 月至 2002 年 10 月，财政部驻湘 专员办中兴司帐师事务所形势司理；2002 年 10 月至 2004 年 5 月，中兴财司帐 师事务所形势司理兼副主任；2003 年 1 月至 2004 年 1 月，国务院国资委国有 企业监事会专职监事；2004 年 6 月至 2007 年 2 月，北京中兴正兴司帐师事务 所主任；2007 年 3 月于今，四川剑南春（集团）有限职守公司财务部部长；   （5）程华子：男，汉族，1971 年 1 月出身，中国国籍，无境外居留权， 硕士。现任华西证券股份有限公司党委委员、董事、副总司理、东谈主力资源总 监，天府（四川）联合伙权交易中心股份有限公司董事，华西基金管理有限责 任公司董事、董事长。1993 年 3 月至 1993 年 6 月，泸州老窖酒厂六车间酿酒 员；1993 年 6 月至 1994 年 1 月，泸州老窖酒厂总工程师办公室责任员；1994 年 1 月至 1995 年 3 月，泸州老窖股份有限公司科协责任员；1995 年 3 月至     华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 泸州老窖股份有限公司总经办秘书处处长；1998 年 5 月至 1998 年 12 月，泸州 老窖股份有限公司三车间内勤；1998 年 12 月至 2000 年 6 月，泸州老窖股份有 限公司酿酒二分公司办公室主任；2000 年 6 月至 2000 年 12 月，泸州老窖集团 公司筹备组责任成员；2000 年 12 月至 2001 年 12 月，泸州老窖集团有限职守 公司总裁秘书；2001 年 12 月至 2002 年 10 月，泸州老窖股份有限公司总经办 主任；2002 年 10 月至 2005 年 3 月，泸州老窖股份有限公司总经办主任、泸州 老窖集团有限职守公司办公室主任；2005 年 3 月至 2007 年 9 月，泸州老窖股 份有限公司企业管理部部长兼东谈主力资源部部长；2007 年 9 月至 2009 年 3 月， 华西证券有限职守公司总裁助理兼总裁办主任；2009 年 3 月至 2010 年 11 月， 华西证券有限职守公司董事、总裁助理兼总裁办主任；2010 年 11 月至 2012 年 秘书兼总裁办主任；2015 年 2 月至 2015 年 9 月，华西证券股份有限公司董 事、副总司理、董事会秘书、计谋与东谈主力资源部总司理（兼）；2015 年 10 月 至 2016 年 2 月，华西证券股份有限公司党委委员、董事、副总司理、董事会秘 书、东谈主力资源总监（兼）；2016 年 2 月至 2023 年 12 月，华西证券股份有限公 司党委委员、董事、副总司理、东谈主力资源总监（兼）；2023 年 12 月于今，华 西证券股份有限公司党委委员、董事、副总司理、东谈主力资源总监（兼）；2015 年 8 月于今，兼任天府（四川）联合伙权交易中心股份有限公司董事；2018 年 管理有限职守公司董事、董事长。   （6）张桥云：男，汉族，1963 年 4 月出身，中国国籍，经济学博士，教 授，博士生导师。现任西南财经大学金融学院老师、博士生导师，重庆农村商 业银行股份有限公司孤独董事，乐山交易银行股份有限公司孤独董事，四川省 农业融资担保有限公司孤独董事，成都云智宇宙科技股份有限公司孤独董事， 华西证券孤独董事。兼任四川省决策参谋委员会委员。1994 年 7 月至 2000 年 国 Duequense 大学打听学者）；2000 年 10 月至 2007 年 5 月，西南财经大学研     华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 究生部副主任、主任（其间于 2006 年 12 月至 2007 年 5 月为好意思国加州大学 Sandiego 分校打听学者）；2007 年 5 月至 2017 年 1 月，西南财经大学金融学 院执行院长；2017 年 1 月于今，西南财经大学金融学院老师、博士生导师；   （7）蔡春：男，汉族，1963 年 1 月出身，中国国籍，无境外居留权。现 任西南财经大学司帐学院老师（二级）、博士生导师，中国武器装备集团自动 化考虑通盘限公司孤独董事，华西证券孤独董事。蔡春先生兼任中国审计学会 副会长、中国政府审计考虑中心主任（无行政级别）、财政部司帐名家、中国 里面审计协会学术委员、中国成本学会常务理事、四川省审计学会副会长；好意思 国伊利诺大学海外司帐教训与考虑中心高访学者；世界银行贷款资助形势、教 育部玄学社会科学关键课题攻关形势和国度社科基金关键形势首席大师、国务 院政府特殊津贴大师；中央军委审计署和中央军委装备发展部入库大师；国务 院学位委员会世界审计专科学位考虑生教指委委员；中国司帐学会审计专科委 员会副主任；担任《审计考虑》《司帐考虑》和《中国司帐与财务考虑》等期 刊编委和《中国司帐指摘》理事会理事等学术职务。1987 年 6 月至 1992 年 12 月，西南财经大学司帐系，任助教、讲师；1992 年 12 月至 1994 年 12 月，西 南财经大学司帐系，任系副主任、副老师；1994 年 12 月至 2002 年 3 月，西南 财经大学司帐系（学院）， 任系副主任、副院长、院长、老师；2002 年 3 月 至 2004 年 6 月，西南财经大学司帐学院，任院长、老师、博导；2004 年 6 月 至 2016 年 12 月，西南财经大学科研处，处长、老师、博导；2016 年 12 月至 今，西南财经大学司帐学院，老师、博导；2022 年 12 月于今，担任中国武器 装备集团自动化考虑通盘限公司孤独董事；2020 年 11 月于今，担任华西证券 孤独董事。   （8）钱阔：男，汉族，1957 年 1 月出身，高档经济师，北京林业大学硕 士考虑生，赢得好意思国 Texas A＆M University 博士学位。现任华西证券孤独董 事。钱阔先生编订出版多部司帐、国有资产管理联系文章，在各大刊物发表 20 余篇论文，主理考虑多项课题。1982 年 7 月至 1988 年 12 月，在北京林业大学 干部培训部责任，历任教务科科长、干部培训部副主任（副处级）职务；1988 年 12 月至 1991 年 10 月，在北京林业大学考虑生部责任，任专职讲师（副处 级）；1991 年 10 月至 1996 年 7 月，任财政部国有资产管理局行政治业资源司     华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 资源资产处副处长；1996 年 7 月至 2003 年 3 月，中共中央企业责任委员会， 任正处长级专职监事；2003 年 4 月至 2005 年 4 月，国务院国有资产管理委员 会，任正处长级专职监事；2005 年 5 月至 2011 年 5 月，国务院国有资产管理 委员会，任副局长级专职监事；2011 年 5 月至 2017 年 6 月，国务院国有资产 管理委员会，任正局长级专职监事；2017 年 6 月退休。2020 年 11 月于今，担 任华西证券孤独董事。    （9）向向阳：男，汉族，1957 年 11 月出身，中国国籍，无境外居留权， 现任四川川达讼师事务所管委会主任，华西证券孤独董事。先后主编或副主编 《中国刑法学教程》《刑法些许表面问题考虑》《海外禁毒概览》等学术著 作；在《法学考虑》《中国法学》《法学指摘》《中国刑事法杂志》《社会科 学考虑》等学术刊物发表法学学术论文 70 余篇；曾获中国法学会科研效果二等 奖、四川省东谈主民政府社科效果三等奖、四川省法学效果一等奖等奖项。 1988 年 9 月至 1990 年 8 月，四川大学法学院助教；1990 年 9 月至 1995 年 8 月，四 川大学法学院讲师；1995 年 9 月至 1998 年 11 月，四川大学法学院副老师、刑 法教研室主任；1998 年 12 月至 1999 年 8 月，四川大学法学院副老师、刑法教 研室主任，四川川达讼师事务所主任；1999 年 9 月至 2009 年 8 月，四川大学 法学院老师、刑法教研室主任，四川川达讼师事务所主任；2009 年 9 月至 2018 年 6 月，四川大学法学院老师、刑法教研室主任，四川川达讼师事务所管委会 主任；2018 年 7 月于今，四川川达讼师事务所管委会主任；2023 年 9 月于今， 华西证券孤独董事。    （10）段翰聪：男，汉族，1973 年 8 月出身，中国国籍，无境外居留权， 现任电子科技大学狡计机科学与工程学院考虑员、博士生导师，电子科技大学 “下一代互联网数据处理技能”国度地方联合工程实验室副主任，华西证券独 立董事。兼任电子科技大学科学与技能委员会委员，电子科技大学狡计机科学 与工程学院科技委主任，四川省学术与技能带头东谈主。曾获 2015 年度四川省科技 跨越三等奖、2016 年度广东省科技跨越二等奖、2017 年度公安部科技跨越三等 奖、2018 年度四川省学术与技能带头东谈主等奖项及荣誉。1993 年 7 月至 2002 年 技大学攻读狡计机系统结构工学博士学位；2007 年 7 月至 2009 年 8 月，电子 科技大学狡计机科学与工程学院讲师；2009 年 9 月至 2016 年 1 月，电子科技        华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 大学狡计机科学与工程学院副老师；2016 年 2 月至 2016 年 7 月，电子科技大 学狡计机科学与工程学院副老师、博士生导师；2016 年 8 月至 2022 年 12 月， 电子科技大学狡计机科学与工程学院老师、博士生导师、考虑员；2023 年 1 月 于今，电子科技大学狡计机科学与工程学院老师、博士生导师、考虑员、国度 工程实验室副主任；2023 年 12 月于今，华西证券股份有限公司孤独董事。       本公司监事会由 3 名监事组成，其中职工代表监事 1 名，具体如下：                                                            持有公司股  序号      姓名     职务                   任期                                                             票及债券       本公司监事简要责任经历如下：       （1）徐海：男，汉族，1967 年 11 月出身，中国国籍，无境外居留权，党 校考虑生学历。现任华西证券股份有限公司党委副文书、监事会主席。1984 年 土局责任员；1992 年 11 月至 1998 年 12 月，泸州市稽查院文书员、助理稽查 员、副科级助理稽查员、稽查员；1999 年 1 月至 2000 年 2 月，泸州市稽查院 反贪局预审室副主任；2000 年 3 月至 2001 年 12 月，泸州市稽查院反贪局探员 二大队大队长、正科级稽查员；2002 年 1 月至 2004 年 1 月， 泸州市稽查院反 贪局副局长、正科级稽查员；2004 年 2 月至 2005 年 9 月，泸州市稽查院反贪 局副局长、指导处处长；2005 年 10 月至 2006 年 1 月，泸州市稽查院副县级检 察员、反贪局副局长；2006 年 2 月至 2010 年 8 月，泸州市纳溪区稽查院稽查 长、党组文书；2010 年 9 月至 2012 年 3 月，泸州市稽查院党组成员、反贪局 局长；2012 年 4 月至 2012 年 7 月，泸州市稽查院党组成员、纪检组长；2012 年 8 月至 2012 年 12 月，泸州市司法局党组副文书（主理责任）、副局长； 一政委；2014 年 1 月至 2014 年 2 月，泸州市纪委副文书、市司法局局长；      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 至 2022 年 1 月，华西证券党委副文书；2022 年 1 月于今，华西证券党委副书 记、监事会主席。      （2）何江：男，汉族，1984 年 5 月出身，中国国籍，无境外居留权，研 究生学历，硕士，高档经济师。现任华西证券股份有限公司监事，华能成本服 务有限公司筹商财务部副主任。2009 年 11 月至 2009 年 12 月，任华能成本服 务有限公司职工；2009 年 12 月至 2010 年 5 月，任长城证券有限职守公司财务 部职工；2010 年 6 月至 2011 年 8 月，任华能成本服务有限公司投资管理部股 权管理及处置岗；2011 年 9 月至 2015 年 5 月，任华能成本服务有限公司筹商 财务部本部司帐岗；2015 年 6 月至 2017 年 11 月，任华能成本服务有限公司计 划财务部主管；2017 年 12 月于今，任华能成本服务有限公司筹商财务部副经 理（2019 年 8 月改名为筹商财务部副主任）；2023 年 12 月于今，华西证券股 份有限公司监事。      （3）刘向荣：男，汉族，1971 年 6 月出身，中国国籍，无境外居留权， 大学学历，现任华西证券股份有限公司职工监事、稽核审计部总司理。1993 年 部深圳计帐柜员、稽核审计部稽核审计岗；2015 年 5 月至 2017 年 3 月，华西 证券稽核审计部总司理助理；2017 年 3 月至 2018 年 6 月，华西证券稽核审计 部副总司理；2018 年 6 月至 2022 年 5 月，华西证券结算管理部副总司理（主 持责任）；2022 年 5 月至 2023 年 4 月，华西证券结算管理部总司理；2023 年 公司职工监事。      本公司高档管理东谈主员包括：总司理、副总司理、合规总监、董事会秘书、 财务负责东谈主和首席风险官。                                                          持有公司股票 序号   姓名     职务                     任期                                                            及债券      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书            副总司理、合规总                监            副总司理、财务              负责东谈主      本公司高档管理东谈主员简要责任经历如下：      （1）杨炯洋：见本节“1、董事会成员”简要责任经历。      （2）程华子：见本节“1、董事会成员”简要责任经历。      （3）邢怀柱：男，汉族，1970 年 8 月出身，中国国籍，无境外居留权， 考虑生学历。现任华西证券股份有限公司党委委员、副总司理、合规总监，华 西基金管理有限职守公司董事。1992 年 7 月至 1994 年 7 月，四川省峨眉山市 稽查院助理稽查员；1997 年 7 月至 1999 年 7 月，四川省证券监督管理办公室 上市刊行部科长；1999 年 7 月至 2003 年 7 月，中国证监会成都证管办上市处 主任科员；2003 年 7 月至 2003 年 11 月，中国证监会成都证管办期货处负责 东谈主；2003 年 11 月至 2004 年 3 月，中国证监会成都证管办期货监管处副处长； 责任）；2005 年 12 月至 2007 年 3 月，中国证监会四川监管局机构监管处副处 长（主理责任）；2007 年 3 月至 2012 年 5 月，中国证监会四川监管局机构处 处长；2012 年 5 月至 2012 年 7 月，中国证监会四川监管局党办主任；2012 年 月，拟任华西证券有限职守公司合规负责东谈主；2012 年 12 月至 2014 年 4 月，华 西证券有限职守公司合规负责东谈主；2014 年 4 月至 2014 年 7 月，华西证券有限 职守公司合规负责东谈主、首席风险官；2014 年 7 月至 2016 年 2 月，华西证券股 份有限公司合规负责东谈主、首席风险官；2016 年 2 月至 2023 年 12 月，华西证券 股份有限公司合规总监；2023 年 12 月至 2024 年 1 月，华西证券股份有限公司     华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 副总司理、合规总监；2024 年 1 月于今，华西证券股份有限公司党委委员、副 总司理、合规总监。2021 年 11 月，兼任华西基金管理有限职守公司董事。   （4）于鸿：男，汉族，1970 年 3 月生，新加坡国籍，博士考虑生。现任 华西证券股份有限公司首席风险官。1998 年 8 月至 2000 年 11 月，新加坡国立 大学讲师；2000 年 11 月至 2002 年 9 月，新加坡星展银行风险管理部助理副总 裁；2002 年 9 月至 2007 年 7 月，花旗银行 FICC 结构家具交易部副总裁；2007 年 7 月至 2011 年 12 月，高盛高华证券有限职守公司金融部执行董事；2012 年 份有限公司首席风险官。   （5）曾颖：男，汉族，1973 年 3 月生，中国国籍，无境外居留权，现任 华西证券股份有限公司董事会秘书。1993 年 7 月至 2005 年 2 月，泸州老窖股 份有限公司职工；2005 年 2 月至 2006 年 1 月，泸州老窖股份有限公司总经办 副主任；2006 年 1 月至 2008 年 1 月，泸州老窖股份有限公司董事办副主任、 证券事务代表；2008 年 1 月至 2009 年 6 月，泸州老窖股份有限公司董事办主 任、证券事务代表；2009 年 6 月至 2015 年 6 月，泸州老窖股份有限公司董事 会秘书、董事办主任；2015 年 6 月至 2015 年 8 月，华西证券股份有限公司工 作；2015 年 9 月至 2016 年 2 月，拟任华西证券股份有限公司董事会秘书；   （6）李斌：女，汉族，1972 年 5 月出身，中国国籍，无境外居留权，硕 士。现任华西证券股份有限公司副总司理、财务负责东谈主、资金运营部总司理， 华西银峰投资有限职守公司董事。1991 年 9 月至 2007 年 12 月，泸州老窖股份 有限公司资金处处长、财务部副部长、财务部副部长兼任泸州老窖酿酒有限责 任公司计财处处长；2007 年 12 月至 2010 年 9 月，华西证券有限职守公司筹商 财务部总司理；2010 年 9 月至 2011 年 12 月，华西证券有限职守公司总裁助 理、筹商财务部总司理；2011 年 12 月至 2012 年 3 月，拟任华西证券有限职守 公司财务负责东谈主；2012 年 3 月至 2014 年 11 月，华西证券有限职守公司财务负 责东谈主；2014 年 11 月至 2015 年 6 月，华西证券股份有限公司职员；2015 年 6 月     华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 至 2021 年 8 月，华西证券股份有限公司总裁助理、资金运营部总司理；2021 年 8 月于今，华西证券股份有限公司副总司理、财务负责东谈主、资金运营部总经 理。2012 年 11 月于今，兼任华西银峰投资有限职守公司董事。   （7）魏涛：男，汉族，1975 年 6 月出身，中国国籍，无境外居留权，博 士考虑生。现任华西证券股份有限公司党委委员、副总司理、证券考虑所所 长，华西金智投资有限职守公司董事、董事长。1995 年 9 月至 1996 年 9 月， 厦门清晨文仪有限公司职工；1999 年 7 月至 2003 年 8 月，中国石化集团公司 管理干部学院教师；2007 年 7 月至 2012 年 12 月，中信建投证券股份有限公司 考虑部非银金融考虑员、首席分析师、金融地产组组长；2012 年 12 月至 2014 年 8 月，中信建投证券股份有限公司考虑部管理委员会委员、执行总司理； 块副总司理、考虑部总司理；2017 年 1 月至 2019 年 6 月，太平洋证券股份有 限公司总裁助理、考虑院执行院长；2019 年 6 月至 2019 年 7 月，拟任华西证 券股份有限公司总裁助理、证券考虑所长处；2019 年 7 月至 2023 年 3 月，华 西证券股份有限公司总裁助理、证券考虑所长处；2023 年 3 月至 2024 年 1 月，任华西证券股份有限公司副总司理、证券考虑所长处；2024 年 1 月于今， 华西证券股份有限公司党委委员、副总司理、证券考虑所长处；2024 年 3 月至 西金智投资有限职守公司董事、董事长。   （8）李丹：男，汉族，1977 年 2 月出身，中国国籍，无境外居留权，硕 士。现任华西证券股份有限公司副总司理、固定收益部总司理，华西银峰投资 有限职守公司董事。2000 年 7 月至 2001 年 2 月，深圳市天亿飞实业有限公司 销售部助理；2001 年 2 月至 2001 年 8 月，联合证券深圳市深南东路第二营业 部市集部职员；2001 年 8 月至 2005 年 1 月，大鹏证券固定收益部业务司理、 执行董事；2005 年 1 月至 2009 年 6 月，华西证券投资管理部投资司理、债券 交易部总司理助理；2009 年 6 月至 2011 年 5 月，华西证券债券交易部副总经 理；2011 年 5 月至 2015 年 2 月，华西证券债券投资部总司理；2015 年 2 月至 股份有限公司副总司理、固定收益部总司理。2012 年 11 月于今，兼任华西银     华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 峰投资有限职守公司董事。   （9）张彤：男，汉族，1975 年 5 月出身，中国国籍，无境外居留权，硕 士。现任华西证券股份有限公司党委委员、副总司理、详尽管理部总司理。 职守公司）电脑总部职员，深圳滨河路证券营业部、武汉营业部总司理助理； 湛江中山一起营业部总司理、经纪业务管理总部副总司理；2006 年 2 月至 2007 年 3 月，华西证券经纪运行部干部；2007 年 3 月至 2007 年 11 月，华林证券经 纪运行部总司理；2007 年 11 月至 2007 年 12 月，华西证券经纪管理总部详尽 管理部总司理；2007 年 12 月至 2015 年 2 月，华西证券经纪管理总部副总经 理、经纪管理总部详尽管理部总司理；2015 年 2 月至 2023 年 12 月，华西证券 总裁助理、零财委副主任委员、详尽管理部总司理；2023 年 12 月至 2024 年 1 月，华西证券股份有限公司副总司理、零财委副主任委员、详尽管理部总经 理；2024 年 1 月于今，华西证券党委委员、副总司理、零财委副主任委员、综 合管理部总司理。   （10）朱卫华：男，汉族，1983 年 3 月出身，中国国籍，无境外居留权， 硕士考虑生。现任华西证券副总司理、养殖金融总部总司理、股票投资部总经 理，华西银峰投资有限职守公司董事，华西期货有限职守公司董事、董事长。 年 12 月至 2017 年 10 月，华西证券股票投资部副总司理；2017 年 10 月至 2018 年 12 月，华西证券资产管理总部资管量化投资部总司理；2018 年 12 月至 2023 年 4 月，华西证券养殖金融部总司理；2023 年 4 月至 2023 年 9 月，华西证券 养殖金融总部总司理；2023 年 9 月至 2023 年 12 月，华西证券养殖金融总部总 司理、股票投资部总司理；2023 年 12 月于今，华西证券副总司理、养殖金融 总部总司理、股票投资部总司理。2023 年 4 月于今，兼任华西银峰投资有限责 任公司董事；2024 年 5 月起，兼任华西期货有限职守公司董事、董事长   （11）万健：男，汉族，1975 年 12 月生，中国国籍，无境外居留权，硕 士。现任华西证券股份有限公司副总司理、投资银行总部总司理。 限公司）投资银行部职员；1999 年 8 月至 2004 年 2 月，国泰君安证券股份有    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 限公司投资银行总部三级业务董事；2004 年 2 月至 2007 年 6 月，国泰君安证 券股份有限公司投资银行总部执行董事；2007 年 6 月至 2014 年 12 月，国泰君 安证券股份有限公司投资银行总部董事总司理；2014 年 12 月至 2017 年 9 月， 中国星河证券股份有限公司董事会办公室副主任、董事总司理，新三板业务总 部总司理、董事总司理；2017 年 11 月至 2021 年 5 月，国泰君安证券股份有限 公司立异投行部副总司理、北京投行二部行政负责东谈主、投资银行九部行政负责 东谈主、董事总司理；2021 年 6 月至 2024 年 4 月，华西证券股份有限公司总裁助 理、投资银行总部总司理；2024 年 4 于今，华西证券股份有限公司副总司理、 投资银行总部总司理。   （二）现任董事、监事、高档管理东谈主员非法违纪情况   阐发期内，刊行东谈主现任董事、监事、高档管理东谈主员均概况按照议论法律、 律例、《公司规则》及联系议事规则的轨则，孤独有用地进走运作并切实履行 应尽的职责和义务，无关键非法违纪的情形发生。    七、刊行东谈主主要业务情况   （一）所在行业情景   证券市集当作金融市集的关键组成部分，在国民经济发展中承担着资源配 置和成本订价两大基本职能。自 1990 年上海证券交易所、深圳证券交易所成 立，标志着我国证券市集慎重诞生。跟着《证券法》、《公司法》等一系列法 律、律例的颁布、实施，中国证券市集经历了一系列关键的轨制变革，证券行 业在这些变革中完了了跨越式发展。   跟随中国证券市集的握住发展，证券公司的成本实力和经营水平有了显耀 提高。据中国证券业协会统计，结果 2023 年末，证券行业总资产为 11.83 万亿 元，净资产为 2.95 万亿元。中国证券市集在改善融资结构、促进经济发展等方 面表现着十分关键的作用。      形势  证券公司数目（家）         145             140        140   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书     形势  营业收入（亿元）        4，059.02        3，949.73   5，024.10  净利润（亿元）         1，378.33        1，423.01   1，911.19  总资产（万亿元）         11.83           11.06      10.59  净资产（万亿元）          2.95            2.79       2.57  净成本（万亿元）          2.18            2.09       2.00   良友开始：中国证券业协会   （1）证券公司数目多，全体范围偏小，出现集会化趋势   比年来，我国经济总量保持了赓续结识的增长态势，已跃居群众第二。然 而当作金融体系关键组成部分的证券行业，与银行、信赖比拟，全体范围仍然 偏小，处于发展的低级阶段。   现在，证监会实行以净成本为中枢的监管体系，种种新业务的开展也对净 成本范围建议了更高的要求。行业并购整合大势所趋，伴跟着种种资源向范围 较大、资产优良的优质券商集会，行业集会度将会有所提高。   （2）盈利模式单一，传统业务竞争日趋热烈，积极探索立异业务模式   我国与境外发达市集比拟，成本市集的金融家具较少，较为复杂的金融衍 生家具的发展受到一定的限制。证券公司的盈利模式较为单一，收入主要来自 证券经纪、自营、投资银行三伟业务，不同证券公司盈利模式互异化程度较 低，经营同质化较为彰着。就传统业务本人来看，由于所提供的家具和服务差 异度小，跟着参与者增多、服务和家具供给增多，市集竞争日趋热烈，竞争仍 主要体现为价钱竞争。跟着证券公司更始绽开、立异发展的握住鼓励，比年 来，各项立异业务握住推出，收入孝顺渐渐加大。   （3）部分优质证券公司确立了行业最初地位和竞争上风   经过详尽治理整顿和分类监管，证券行业现在已步入了良性的发展轨谈。 不同证券公司脱手谋求有特色的发展旅途，力争形成我方的中枢竞争力。部分 证券公司严防扩大市集份额，各项业务全面、详尽发展，成长为大型的详尽性 证券公司。部分证券公司则通过深挖产业链进行特色化经营，在细分界限提供 金融服务，在特定区域或行业形成了自身的中枢竞争力。   （4）证券行业对外绽开正有序鼓励，竞争更为热烈      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书      《外资参股证券公司设立规则》实施后，海外金融机构和海外投资银行陆 续在中国设立了代表处和合资证券公司，驻华代表处和合资证券公司戎行握住 扩容。进入我国成本市集的海外投资银行大批具备群众化经营和混业经营背 景，在管理水平、成本范围等方面更具上风，终点是在立异业务和高端市集等 利润丰厚的业务界限，海外投资银行经过历久的积聚，上风更为彰着。证监会 于 2018 年 4 月 28 日公布了《外商投资证券公司管理办法》，证券行业对外开 放步履进一步加速，将有更多海外金融机构进入中国成本市集，对中邦原土证 券公司形成冲击。      （1）业务多元化      跟着多档次成本市集确立的赓续鼓励，证券行业的更始、立异和发展进一 步深化，证券公司当作当代投资银行的基础功能将握住完善，传统业务加速转 型升级，新业务、新家具层见错出，都将大大拓展证券公司的经营范围和业务 空间，证券业的业务将向多元化方针发展。      跟着多档次成本市集的建立和完善以及金融立异业务范围的握住扩大，证 券公司收入结构单一的近况已迟缓改造，融资融券、股指期货、直投、商定购 回式证券交易、代销金融家具、新三板等立异界限已成为证券公司新的收入来 源。      （2）服务详尽化      改日几年，我国经济将保持安逸较快增长，产业结构赓续转型升级，住户 财富握住积聚，因而催生出了对于证券市集的新的需求，传统的证券公司较为 单一的业务模式和服务模式已难以顺应实体经济和广阔住户专科化、多元化、 详尽化的投融资和财富管理需求。与此同期，交易银行、信赖公司、保障公司 等其他金融机构也凭借自身上风向证券金融业务浸透，对质券公司的详尽金融 服务智力建议了挑战。为顺应客户需乞降竞争环境变化，我国证券公司将以客 户需求为中心，握住拓展新的业务和服务界限，增强业务和服务的深度与广 度，从业务、家具、渠谈、援救服务体系等方面进行整合，向客户提供全地方 的详尽金融服务。      （3）发展互异化      比年来，跟着市集化程度的迟缓提高和竞争日益热烈，我国证券业已初步    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 呈现出业务互异化竞争、成本和利润向大型证券公司集会的花样。在行业立异 发展的新阶段，管制缩小带来的市集化竞争、立异业务的加速发展，都对质券 公司的成本实力、立异智力、营销汇集、东谈主才戎行和风险管理等方面建议了更 高的要求，也为证券公司实施互异化的发展计谋和竞争策略建议了要求、创造 了条件。跟着我国证券市集的发展，部分证券公司握住扩大市集份额，谋求各 项业务的全面、详尽发展，长途于成为大型详尽性证券公司。与此同期，部分 券商则握住巩固和完善其在某项业务或某个区域的竞争上风，通过产业链的深 挖和特色化经营，在细分界限为实体经济提供金融服务，长途于成为在细分市 场具有中枢竞争力的证券公司。   （4）竞争海外化   跟着我国总体经济实力的普及和经济群众化进程的鼓励，我国金融行业和 金融市集对外绽开程度将握住提高，我国证券业和成本市集的海外化步履也在 握住加速，国内证券业海外化竞争将握住升级。   证监会于 2018 年 4 月 28 日公布了《外商投资证券公司管理办法》，外资 参股证券公司可领有的权益比例进一步提高。政策的放宽为海外投资银行进入 中国市集提供了更多契机，改日不久我国证券行业竞争可能进入尖锐化阶段。   外资证券公司加速进入国内市集、加大资源进入力度，普及了国内证券业 的海外化竞争程度。外资证券经营机构历史悠久、实力淳朴，在金融立异、风 险管理及专科东谈主才等方面具有较大上风，他们将给原土证券公司带来更大的竞 争压力。另一方面，国里面分证券公司将通过设立机构、业务合作和收购兼并 等方式迟缓进入海外市集，参与海外竞争，迟缓完了在群众范围内配置资源、 服务客户、管理风险，并可能迟缓成长为具有海外竞争力的大型投资银行。   （二）公司所处行业地位   根据中国证券业协会统计数据，2023 年公司母公司营业收入位列行业第 30 名。公司赓续进入中国证监会公布的证券公司“白名单”名录；公司投教基地 获评国度级优秀投教基地，荣获“四川省法治宣布道育基地”授牌；荣获金鼎 奖“2023 中国证券业上市公司品牌价值榜 TOP30”“最具社会职守感”“最具 特色财富管理品牌”等多个奖项。   （三）公司靠近的主要竞争情景   公司承袭成为价值驱动，极具活力和特色的世界一流证券金融服务商的发    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 展方针，全力打造财富管理、投资银行以及投资管理三大援救业务，围绕公司 投研援救、机构销售、PB 外包以及资管家具创设等跨业务要道智力打造机构服 务和券商资管两伟业务平台，构建以客户为中心、高效、协同、敏捷的组织管 控体系和全业务链详尽服务体系，价值导向的绩效评价体系，健康活力、专科 至上的东谈主力资源体系，与业务协同发展的合规风控体系和全面赋能业务的信息 科技体系，赓续普及具有华西特色的中枢竞争力。   比年来，公司赓续鼓励经营转型优化，在传统业务保持雅致发展态势的同 时，养殖品、券结业务、基金投顾等新兴业务快速发展，并打造以客户为中心 的全业务链详尽服务体系。与此同期，公司严防风险管奢睿力的普及，进一步 完善全面风险管理体系。公司在西部地区最初的详尽实力、竞争智力和品牌影 响力是公司改日在西部地区乃至世界范围内业务拓展的坚实基础。   公司按照“容身四川、面向世界”的发展方针，在表现自身区域资源上风 的基础上，有针对性的实施在世界范围内的计谋布局。   公司的机构网点、客户基础等关键资源主要集会在四川省内。四川是西部 经济、东谈主口与资源大省。比年来，四川省经济赓续快速发展，西部打开发赓续 深切，中国（四川）目田贸易老师区塌实鼓励，成渝双城经济圈确立、成渝共 建西部金融中心加速鼓励，这些安排部署将为四川乃至西部经济发展注入新的 能源。   经过多年经营发展，公司在四川地区已形成了较为显耀的经营汇集上风和 客户资源上风，并于本年入驻甘孜州，成立康定分公司。公司可有用利用地方 政策援救和股东资源援救，基于零卖客户日益增多的金融服务需求，加速公司 的业务由传统通谈服务向详尽财富管理服务的转型发展；基于机构客户种种化 的融资需求，以成本中介和立异投资银行服务为技巧，开拓新的运营模式和盈 利模式，丰富公司的收入和利润开始。   公司在充分表现四川地戋戋域上风的基础上，在北京、上海、深圳、广 州、重庆、天津、南京、杭州、大连、宁波、青岛等经济发达的重心城市和省 会城市进行计谋布局，初步完成了世界性经营汇集的构建，结果阐发期末，分 支机构数目已卓越 130 家。    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   公司积极推动以客户为中枢，以家具为载体，以专科投顾和数字化智能平 台为技巧的财富管理转型。一是积极立异获客模式，聚焦拓客增资，为公司的 业务增长提供更大空间。二所以专科考虑智力普及为驱动，迟缓构建集“金融 家具”“基金投顾”“升值服务”三位一体的家具和服务体系。三是赓续强化 科技赋能上风，强化线上客群运营，搭建平台服务体系，构建智能化、数字化 运营及服务生态。四是全面推动公募基金投顾业务，积极向买方投顾转型。应 该说，公司已初步构建了互异化的财富管理服务生态体系。   在加速鼓励财富管理 3.0 进程中，公司相持以“客户需求”为中心，握住 完善客户服务体系，迟缓鼓励营销、投顾两个业务团队的统筹互动，在有用管 理基础上，公司投顾团队稳步扩展。公司升值服务品类进一步丰富，向股票类 和交易所交易基金（ETF）并行的“交易型”+“配置型”的家具及服务出动， 知足客户种种化的财富管理需求。公司赓续深耕轨范化客户服务经过，通过 MOT 事件策略的推送执行，赋能职工服务客户的实时性和专科性，进一步加强 客户服务紧密化管理，握住普及公司的服务品牌。   在投研智力确立方面，公司推动表里部协同责任，打造机构金融详尽服务 平台，将考虑所定位于为企业提供高质地、个性化考虑参谋服务的历久合作伙 伴，重心围绕机构销售、公司投研援救、跨业务合作等要道界限开展服务，致 力于成为具有专有竞争上风的一流机构客户服务平台，为客户提供了种种化的 投研服务，提高公司市集影响力。   在 零 售新 增客 户 营销 方 面，公 司 根据 财富管 理 3.0 要求 以 及 “ 提质 增 效”、收入利润导向，利用科技金融进行赋能，打造多种证券应用场景，探索 新的“家具获客及资产配置”业务模式，赓续深化种种新增获客渠谈合作，实 现高效的价值客户引入和资产引入，为新增创收奠定坚实的客户基础。   在融资融券业务方面，公司加强对高净值客户的赓续开发和服务，普及营 销的精确度，普及服务的紧密化程度。跟着市集利率握住下滑，靠近热烈的融 资融券高净值客户争夺战，公司通过开展一系列有针对性的、有用的融资融券 引申步履，快速响应市集变化，深挖客户需求，多维度多方针引入客户并促进 客户价值升沉，细化客户分级分类，完了互异化风险管控和主动服务，握住提 升业务中枢竞争力，全年业务未产生不良债权，融资融券业务发展稳中求进，    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 市集竞争力普及显耀。   公司固定收益业务领有一支学问储备深厚、从业训戒丰富的团队，团队精 诚伙同，裕如立异精神和责任原宥，中枢成员均从事固定收益联系业务 10 年以 上，同期具备有梯度的东谈主才结构。固定收益业务多年来相持低风险、高效率的 运行原则，在深切考虑分析国度宏不雅经济、货币政策、利率走势以及市集运行 特征的基础上，通过轨范化运作、经过化管理以及科学的决策轨范，握住增厚 组合收益、完了公司收益最优化。自 2005 年以来，固定收益业务经历住了几轮 牛熊市的锻练，完了了连气儿 18 年盈利。   公司固定收益业务以宏不雅分析为基础，从大类资产配置的视角，以公司自 有资金开展银行间债券市集、交易所等市集种种 FICC 金融器具的投资与交 易、并从事银行间债券市集作念市服务、非金融企业债务融资器具的分销等业 务。投资范围主要涵盖了国债、金融债、企业债、中期单子、短期融资券、公 司债、可转债、国债期货、利率互换等。比年来，根据公司固定收益业务 FICC 全体发展计谋，在保持稳健投资立场的基础上发掘新的盈利模式，创造了赓续 结识的业务收入。 自营投资、作念市交易、销售交易三个业务条线为基石开展各项业务，同期，新 搭建了运营管理平台，统一为三伟业务条线的各利润中心提供业务援救与管 理。此外，积极鼓励科技赋能投资，提高投资效率，成立了雅致的品牌形象， 稳步实施固定收益业务计谋经营。   公司成立以来，相持稳健发展的经营理念，通过赓续推动经营模式转型升 级，优化公司收入结构和利润开始。公司在强化经纪业务等上风业务的基础 上，赓续普及投资银行业务、投资业务、考虑业务、资产管理业务的盈利能 力。同期，公司通过对立异业务的有用资源整合进入，将公司传统资源上风有 效升沉为立异业务的产出，扩伟业务收入开始，赓续普及公司盈利水平。公司 通过握住优化和完善绩效考核，加强业务协同整合的有用性和针对性，辅导和 普及公司资源配置效率。       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书      公司控股股东老窖集团是大型国有企业，实力淳朴。华能成本服务有限公 司、四川剑南春（集团）有限职守公司等持有公司 5%以上股份的其他主要股东 均为在其各自行业内领有较强详尽实力和影响力的企业，较为多元的股权结构 为本公司建立健全公司治理提供了雅致基础。公司股东大会、董事会、监事会 及司理层各司其职，相互制衡，成心于保障全体股东的正当利益，保证了公司 赓续、孤独和结识的经营。      公司现存高档管理团队在公司的业务运营和财务管理界限领有丰富的经 验，高档管理层结构结识，经过多年合作形成了稳健、诚信、求实的经营风 格，对公司文化高度认同。公司专科高效的管理团队保证公司保持较高的经营 效率，并概况络续带领公司在竞争热烈的证券行业中保持和扩大竞争上风。      （四）公司主营业务情况      阐发期内，公司主要从事经纪及财富管理业务、信用业务、投资银行业 务、资产管理业务、投资业务以过甚他业务。      最近三年，公司营业收入结构情况如下：                                                                  单元：亿元，%          形势                        收入        占比           收入      占比        收入        占比 经纪业务及财富管理业务             18.96         59.61   21.77     64.50    25.73     50.24 信用业务                     8.47         26.63    9.17     27.18     9.22     17.99 投资银行业务                   1.85          5.80    2.18      6.47     4.57      8.92 资产管理业务                   1.04          3.26    1.98      5.86     2.31      4.50 投资业务                     0.38          1.21   -2.50     -7.42     8.43     16.46 其他业务                     1.11          3.49    1.15      3.40     0.97      1.89 总共                      31.81        100.00   33.76   100.00     51.22    100.00      注：数据开始于财务阐发附注。      最近三年，公司营业开销情况如下：                                                                  单元：亿元，%         形势                   营业开销          占比        营业开销        占比        营业开销      占比 经纪业务及财富管理业务           13.20     48.96         13.88   47.37       15.33    51.94 信用业务                   4.55     16.88          5.25   17.93        4.33    14.67       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书         形势                     营业开销       占比       营业开销      占比       营业开销      占比 投资银行业务                 2.16      8.00      2.16     7.36      3.17   10.75 资产管理业务                 1.08      3.99      1.29     4.41      0.86    2.92 投资业务                   2.39      8.86      3.76   12.83       2.96   10.01 其他业务                   3.59     13.31      2.96   10.09       2.87    9.71 总共                    26.97    100.00     29.30 100.00       29.52 100.00      注：数据开始于财务阐发附注      最近三年，公司营业利润及营业利润率情况如下：                                                             单元：亿元，%         形势                   营业利润        利润率       营业利润 利润率 营业利润 利润率 经纪业务及财富管理业务           5.76     30.36       7.90   36.26     10.40    40.41 信用业务                  3.92     46.25       3.92   42.73      4.89    53.01 投资银行业务               -0.31     -16.91      0.03     1.23     1.39    30.53 资产管理业务               -0.04      -3.76      0.69   34.66      1.44    62.62 投资业务                 -2.00    -522.75     -6.26 不适用          5.47    64.94 其他业务                 -2.48    -223.51     -1.81 -157.21     -1.90 -196.22 总共                    4.84     15.21       4.46   13.21     21.70    42.36                                                   注：数据开始于财务阐发附注      公司持有中国证监会颁发的《经营证券期货业务许可证》，经营范围为 “证券经纪；证券投资参谋；与证券交易、证券投资步履议论的财务参谋人；证 券承销与保荐；证券自营；证券资产管理；证券投资基金代销；融资融券；代 销金融家具”；公司所设证券营业部及分公司均持有中国证监会颁发的《经营 证券期货业务许可证》；华西期货持有中国证监会颁发的《经营证券期货业务 许可证》，经营范围为“商品期货经纪；金融期货经纪；期货投资参谋”；华 西期货所设期货营业部及分公司均持有中国证监会颁发的《经营证券期货业务 许可证》；华西基金持有中国证监会颁发的《经营证券期货业务许可证》，经 营范围为“公开召募证券投资基金管理、基金销售”。此外，刊行东谈主理有的其 他主要业务履历如下： 序号           业务履历                       批复文号或编号              取得时期 华西证券：      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书      《中国东谈主民银行办公厅对于海通证      券有限公司和华西证券有限职守公      司成为世界银行间同行拆借市集和      债券市集成员的批复》      《对于核准华西证券有限职守公司      受托投资管理业务履历的批复》      《对于华西证券有限职守公司绽开      复》      《对于核准华西证券有限职守公司      的批复》      《对于对华西证券有限职守公司开      展径直投资业务试点的无异议函》      《对于授予代办系统主办券交易务      履历的函》      《对于阐发华西证券有限职守公司      商履历的函》      《对于核准华西证券有限职守公司      融资融券业务履历的批复》      《对于华西证券有限职守公司开展      事项的通告》      《对于核准华西证券有限职守公司      代销金融家具业务履历的批复》                                                    答允改名      《对于阐发华西证券有限职守公司      知》      《军工涉密业务参谋服务安全守秘      条件备案文凭》      《对于阐发华西证券有限职守公司      转融通证券出借交易权限的通告》      《证券牙东谈主轨制现场核查意见      书》      《对于股票质押式回购交易权限开      通的通告》      《对于华西证券股份有限公司开展      函》      《对于答允通畅华西证券股份有限      公司港股通业务交易权限的通告》      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书      格      《对于答允华西证券股份有限公司      办券商从事作念市业务的公告》      《对于安信证券等七家证券公司开      务议论事项的通告》      《对于答允通畅国信证券等会员单      通告》      《对于答允华西证券有限职守公司      司结算参与东谈主的批复》      机构间私募家具报价与服务系统参      与东谈主履历      北京金融资产交易所详尽业务平台      业务副主承销商履历开户通告书      《对于华西证券股份有限公司成为      东谈主的通告》      《对于期权结算业务履历议论事宜     中国结算函字〔2015〕40      的复函》                     号      《对于答允爱建证券等期权经营机      知》      《对于央求参与科创板转融券市集      化商定申诉的复函》      《对于天津银行等十家作念市商慎重      开展作念市业务的通告》      《北京证券交易所融资融券业务资      格》      上海单子交易所《对于华西证券股      份接入中国单子交易系统的通告》       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 华西金智：       中国证券投资基金业协会私募基金       管理东谈主履历 华西期货：       中国金融期货交易所《交易结算会       员文凭》       《对于结算参与东谈主期权结算业务资       格议论事宜的复函》       《对于华西期货有限职守公司成为       东谈主的通告》       上海海外能源交易中心《会员证       书》 华期梧桐：       《对于华期梧桐成都资产管理有限       公司设立给予登记的通告》       中国证券投资基金业协会不雅察会员       履历       《新增法东谈主金融机构或代报机构信       息通告书》 华期创一：       《对于华期创一成都投资有限公司       套保业务）       《对于华期创一成都投资有限公司       服务业务）       《对于华期创一成都投资有限公司       业务）       《对于华期创一成都投资有限公司       贸易业务）       阐发期内，公司主要从事经纪及财富管理业务、信用业务、投资银行业       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 务、资产管理业务、投资业务以过甚他业务。公司经纪及财富管理业务主要包 括证券和期货经纪业务、引申和代理销售金融家具业务、提供专科化考虑和咨 询服务业务等；信用业务主要包括融资融券业务、股票质押式回购业务、商定 购回式证券交易业务等资金融通业务；投资银行业务主要包括证券承销与保荐 业务、财务参谋人业务及新三板推选等业务；资产管理业务主要为公司当作集 合、定向和专项资管家具以及私募基金管理东谈主提供的资产管理服务；投资业务 主要包括公司自营的股票、债券、基金等投资，以及子公司另类投资业务。最 近三年，公司各业务经营情况如下：      （1）经纪及财富管理业务      公司经纪及财富管理业务主要包括证券和期货经纪业务、引申和代理销售 金融家具业务、提供专科化考虑和参谋服务业务等。最近三年，公司经纪及财 富管理业务收入分别为 25.73 亿元、21.77 亿元和 18.96 亿元，占公司营业收入 的比例分别为 50.24%、64.50%和 59.61%。 率同比减少 6.20 个百分点，营业收入同比增多主如果席位租借和金融家具代销 收入增多；营业利润率同比减少主如果财富管理业务成本随业务收入增长所 致。2021 年，公司代理买卖证券业务净收入市集占比 1.35%，排行行业第 20 位。 原因是受市集行情及行业加速财富管理转型承压影响所致。 联系业务收入及利润有所下降。      面对财富管理市集日益热烈的竞争，公司历久信守合规底线，重心围绕 “强项转型谋永久”“提质增效稳收益”两条中枢干线，凝华共鸣，主动作 为，努力推动完了“要范围”和“求盈利”、“调结构”和“稳增长”之间的 动态均衡，赓续鼓励财富管理转型。通过机构合作、线上平台、立异业务等方 式握住拓宽获客渠谈，优化营销策略，加强获客智力确立；聚焦家具和客户需      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 求，加速推动 ETF 布局，赓续完善资产配置体系，为从家具销售模式向资产配 置模式转型奠定基础；借助科技赋能上风，握住丰富线上、线下业务场景，提 升业务数字化智力；赓续加速基金投顾业务的计谋布局，积极向买方投顾转 型。 投顾策略矩阵，全面知足客户的“四笔钱”（活钱管理、稳健答理、历久投 资、保障保障）投资需求。公司长途于提供稳健、可靠的投资策略，确保客户 的资产在风险可控的前提下完了赓续升值。同期握住优化华西特色的基金投顾 服务体系，以更紧密、更贴心的服务普及客户惬意度，打造“舒坦投资”的客 户体验，让客户在享受投资带来收益的同期，也能感受到专科与用心的服务。 结果 12 月 31 日，公司基金投顾保有签约东谈主数冲破 37000 户，客户覆盖率迟缓 普及，“舒坦投”品牌已初步建立市集口碑。公司基金投顾业务在证券时报主 办的 2023 中国证券业君鼎奖评比中荣获“中国证券业基金投顾君鼎奖”。      在零卖新增客户营销上，公司根据财富管理 3.0 计谋以及赓续的“提质增 效”要求，一方面赓续优化资源投放方式，辅导团队聚焦阔气户等高质地客 户，为完了新增创收打下基础；另一方面，围绕“以客户为中心”的理念，在 知足客户安妥性要求的情况下，积极辅导团队为客户配置金融家具，进一步打 造面向改日财富管理 3.0 要求的获客型团队。      在金融家具代销方面，公司金融家具代销收入结构优化，金融家具资产配 置体系进一步完善、迭代。2023 年证券市集赓续波动，投资者信心不足，为客 户提供资产配置服务的难度加大，全年公司金融家具业求完了协会口径业务收 入 1.09 亿元。同期，公司完善了金融家具线布局，全力构建起“五条家具线， 三大矩阵”的客户资产配置体系。形成了立场全面、指数全面、行业全面、业 绩优质的家具池，同期补充了公募基金超市，不错更好的知足客户种种化投资 需求。      在鼓励科技赋能业务方面，公司搭建以客户为中心，家具为载体的平台服 务体系，构建数字化两头+三中枢，完了线上运营全经过提质增效，赓续完善金 融家具、投顾服务、器具家具、赛事步履、投教课程、直播视频等平台服务体 系，完了研运一体化技能平台上线，成例技能援救与运维提效，数字化运营及 服务智力进一步普及。2023 年，公司先后荣获“十大品牌 APP 君鼎奖”“中     华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 国证券 APP 数字化运营优秀实践者案例君鼎奖”登第七届“星辰对什么奖”--数据驱 动·行业立异企业奖等，进一步普及了公司在金融科技界限的品牌闻明度和好意思 誉度。 司投研援救、跨业务合作等要道界限开展服务，已与 150 余家公募基金、保障 资管、私募基金等机构投资者建立了业务关系；从区域经济考虑、产业政策解 读、资产评估订价、产业资源整合的角度，为四川省内务府部门、监管机构提 供考虑援救；通过导入优质业务资源、输出专科考虑效果等方式，为公司联系 部门、子公司提供协同援救。2023 年，华西证券考虑所荣获第十七届卖方分析 师水晶球评比“跨越最快考虑所”第别称。    （2）信用业务    公司信用业务主要包括融资融券业务、股票质押式回购业务、商定购回式 证券交易业务等资金融通业务。最近三年，公司信用业务收入分别为 9.22 亿 元、9.17 亿元和 8.47 亿，占公司营业收入的比例分别为 17.99%、27.18%和 利润率同比减少 1.31 个百分点，总体较为结识；2022 年，公司完了信用业务收 入 9.17 亿元，同比减少 0.47%，营业利润率同比减少 10.28 个百分点，营业利 润率同比减少主如果信用成本增多所致；2023 年，公司完了信用业务收入 8.47 亿元，收入同比减少 7.65%，营业利润率同比增多 3.52 个百分点，变动较小。    ①融资融券业务 以客户为中心，结合自身特色实施具备华西特色的客户征授信管理，动态担保 品标的管理，互异化集会度管理和风险管理等举措，完了为不同类型客户提供 互异化精确服务，同期有用控制了业务风险。融资融券业务全年未产生不良债 务，业务全体高质地安逸健康发展，业务范围市集占有率创近 8 年来的新高。 另一方面，公司融资融券业务积极响应监管政策，全年安逸推动包括北交所融 资融券业务上线展业、融资保证金比例下调及融券保证金比例上调等责任高效 获胜落地实施。结果阐发期末，公司融资融券业务范围为 177.84 亿元，全体客 户平均复古担保比例为 245%。       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书      ②股票质押式回购业务      阐发期内，公司股票质押式回购业务以普及上市公司质地为指导，以服务 实体经济为方针，赓续轨范业务开展、完善风险管理措施，络续优化客户结 构，审慎开展股票质押新增业务。结果 2023 年末，公司自有资金（含纾困计 划）对接股票质押业务融出资金余额为 37.66 亿元，2023 年完了利息收入 2.46 亿元。结果 2023 年末，自有资金（含纾困筹商）对接股票质押存续形势详尽履 约保障比例 265.18%，公司股票质押式回购业务未发生本金损失，未形成不良 债权，业务风险控制有用。公司紧跟市集情况和客户需求，保持合理范围，继 续将股票质押业务当作公司拓展“计谋客户”的切入点和抓手，构建“计谋客 户”管理、服务、价值挖掘的协同机制，服求实体经济，普及详尽金融服务能 力。      （3）投资银行业务      公司的投资银行业务主要包括证券承销与保荐业务、财务参谋人业务及新三 板推选等业务。最近三年，公司投资银行业务收入分别为 4.57 亿元、2.18 亿元 和 1.85 亿元，占公司营业收入的比例分别为 8.92%、6.47 %和 5.80%。 营业利润率同比减少 9.74 个百分点，营业利润率同比减少主如果投资银行业务 详尽成本增多所致；2022 年，公司完了投资银行业务收入 2.18 亿元，收入同比 减少 52.18%，营业利润率同比减少 29.30 个百分点，营业利润率同比减少主要 是投资银行业务收入减少所致；2023 年，公司完了投资银行业务收入 1.85 亿 元，较上年同期下降 15.49%，营业利润率同比减少 18.14 个百分点，主如果报 告期内受市集政策影响，投资银行业务承压所致。      ①股权融资及财务参谋人业务 股份可转债等股权融资形势。结果 2023 年末，已注册待刊行形势 1 个，为科志 股份北交所上市形势，已过会待注册形势 4 个，分别为六淳科技 IPO、佳驰科 技 IPO、能源源非公开刊行股票、和邦生物可转债形势。      ②债券融资业务       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 公司债券、成都成华旧城改造公司债券、乐山市交易银行金融债券、重庆长命 投资发展集团科技立异公司债券等形势。公司表现区位上风，在四川区域占有 较大的市集份额，在地方政府债、绿色债、立异创业债、乡村振兴债等品种上 建立了上风，形成了品牌。其中，地方政府债业务连气儿多年荣获上海证券交易 所、深圳证券交易所、中央国债登记结算有限职守公司、议论省级财政部门等 单元的赏赐表扬；2023 年，公司承销中国建材、成都先进制造、重庆长命投资 发展集团等企业科技立异债券，有用践行国度科技强国发展计谋，为实体经济 高质地发展孝顺了新的力量。      结果本召募阐述书签署日，刊行东谈主承销的公司债券违约情况如下：      由 公 司 承 销 发 生 违 约 的 债 券 为 18 远 高 01 （ 155041 ） 、 19 远 高 01 （155206）、19 远高 02（155739）三只债券。前述刊行的债券存在违约情形， 结果召募阐述书签署日，共有 14 位投资者因上述事件告状公司，累计触及诉讼 本金 10，673.5 万元。结果召募阐述书签署日，其中华汇东谈主寿案、外贸信赖案、 中信信赖案、杭州太乙案已完成二审开庭审理；另外六案因息争撤诉；2024 年 新增四案，一案已开庭审理，两案撤诉（其中一件因息争撤诉），一案已和 解。      ③新三板业务      公司抢抓新三板更始机遇，推动优质储备形势在新三板挂牌，完成了赛康 智能、力协精工、永益泵业、铭丰股份 4 家企业的新三板挂牌，完成川机器东谈主 的股票定向刊行。公司将赓续推动新三板业务发展，为客户提供全生命周期的 投资银行服务。      （4）资产管理业务      公司资产管理业务主要为公司当作围聚、定向和专项资管家具以及私募基 金管理东谈主提供的资产管理服务。最近三年，公司资产管理业务收入分别为 2.31 亿元、1.98 亿元和 1.04 亿元，占公司营业收入的比例分别为 4.50%、5.86%和 加主如果子公司管理私募股权投资收入增多所致；2022 年，公司完了资产管理 业务净收入 1.98 亿元，营业收入同比减少 14.17%，营业利润率同比减少 27.96     华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 个百分点，营业利润同比减少主如果营业收入减少、运营成本增多所致；2023 年，公司完了资产管理业务收入 1.04 亿元，较上年同期下降 47.60%，营业利润 率同比减少 38.42 个百分点，主如果受市集、行业环境影响，公司私募资产管 理业务承受较大压力，资产管理业务范围和事迹报酬收入下滑，径直影响资管 业务收入及相应利润率。   公司资产管理业务比年来围绕“大固收”业务方针推动业务转型，深耕固 收投资、资产证券化两大重心业务界限，积极布局权益投资，深度挖掘现存客 户潜在需求。公司资管业务在固收投资、资产证券化方面已经具备了较强的行 业竞争力和一定的品牌影响力，公司资产证券化业务荣获证券时报“2023 中国 证券业资管 ABS 团队君鼎奖”。受市集、行业环境影响，公司私募资产管理业 务承受了较大压力，2023 年，管理范围及收入均存在一定程度的下滑。   （5）投资业务   公司投资业务主要包括公司自营的股票、债券、基金等投资，以及子公司 另类投资业务。最近三年，公司投资业务收入分别为 8.43 亿元、-2.50 亿元和 营业利润率同比减少 21.10 个百分点，营业收入同比减少主如果权益类投资收 益减少，营业利润率同比减少主如果权益类投资收益减少和减值增多所致； 比减少主如果权益类投资收益减少，营业利润率同比减少主如果权益类投资收 益减少和减值增多所致；2023 年，公司投资业务收入 0.38 亿元，营业收入由负 转正，主如果受市集行情影响，金融投资收益增多。   ①固定收益业务投资 收益业务全体投资策略安妥，把抓住了市集的主要契机。自营投资业务方面， 收拢了交易品种的波段操作契机和“一揽子化债政策”带来的城投信用利差压 缩行情，同期积极挖掘其他品种的交易性契机，增厚业务收入；作念市交易业务 方面，全体以中性念念路开展交易，以完成作念市义务为责任重心，控制波动为 主，镌汰风险偏好；销售交易业务方面，赓续开展撮合、分销业务，并侧重控    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 制业务风险；运营板块方面，在资金面波动加大的配景下，策略安妥安逸高 效，为各业务条线完了利润提供结识援救。此外，络续强化 FICC 业务布局， 稳步实施固定收益业务计谋经营，在 2023 年度银行间本币市集成员业务高质地 发展评价中被评为 “年度市集影响力机构”。   ②股票投资业务 的精选群众视角下中枢稀缺资产的选股策略受到市集挑战，在市集环境和策略 两方面影响下，2023 年未能取得正收益。   ③养殖金融业务 体上呈现快速轮动和宽幅颠簸的特征，不同交易逻辑驱动不同干线的结构化行 情按次演绎。公司将养殖金融总部定位为量化投资中心以及立异业务详尽平 台。在量化投资业务上，公司遴荐多元化的投资策略，在控制风险的前提下， 通过参与成本市集的价钱发现，获取非方针性十足收益。公司投资策略在全体 上侧分量化基本面分析，助力国度经济结构转型过程中优质发展企业的价值发 现和流动性供给，终点是主不雅基本面投资中覆盖程度有限的中小上市公司。在 立异业务详尽方面，公司以养殖品为主要抓手，为客户提供多元化的财富管理 服务，助力全体业务协同发展。   （6）其他业务   公司其他业务主要包括除主营业务条线之外其他业务，包括管理部门进款 利息、房屋出租等。最近三年，公司其他业务收入分别为 0.97 亿元、1.15 亿元 和 1.11 亿元，占公司营业收入的比例分别为 1.89%、3.40%和 3.49%。阐发期内 公司其他业务赓续逝世，但其他业务收入和成本全体占比较小，不会对公司偿 债智力组成关键不利影响。   （五）公司主营业务和经营性资产实质变更情况   阐发期内，公司主营业务和经营性资产未发生实质变更情况。    八、媒体质疑事项   刊行东谈主不存在媒体质疑事项。    九、刊行东谈主非法违纪及受处罚情况    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 情况如下： 行东谈主在证券刊行上市昔日营业利润比上年下滑 50%以上，中国证监会作出行政 监管措施决定（[2021]23 号），中国证监会对公司保荐代表东谈主任家兴、陈雯采 取暂不受理与行政许可议论文献 3 个月的行政监管措施。 股份有限公司给予书面警示的决定》（[2021]7 号），对公司给予书面警示。公 司当作宁夏远高实业集团有限公司公开刊行 18 远高 01、19 远高 01、19 远高 典质备案轨范的真正性进行全面尽责阅览、未赓续追踪并实时表现与刊行东谈主偿 债智力联系的关键事项的违游记径。 限公司采用出具警示函措施的决定》（[2021]13 号），决定对公司采用出具警 示函的行政监管措施。公司在南宁糖业股份有限公司 2017 年非公开刊行公司债 券、山东广悦化工有限公司 2018 年非公开刊行绿色公司债券、广东南边新媒体 股份有限公司初次公开刊行股票并在创业板上市等形势中，存在未勤勉尽责等 问题。 证券股份有限公司采用出具警示函措施的决定》。因公司及所管理的绵阳安昌 路营业部、什邡莹华山路营业部存在正大从业要求落实不到位、未实时发现和 有用防控个别职工证券非法违游记径，对公司采用出具警示函的监管措施。   同期，因赖刚在担任公司什邡莹华山路证券营业部负责东谈主期间，存在谋取 不正当利益的情形，给投资者酿成损失情况，四川监管局向其出具了《对于对 赖刚采用出具警示函措施的决定》。因杨兰芳在公司绵阳安昌路营业部担任客 户司理期间存在替客户办理证券认购、交易等行径，四川监管局向其出具了 《对于对杨兰芳采用出具警示函措施的决定》。 司重庆营业部采用责令改正措施的决定》（〔2021〕44 号）。华西期货重庆营 业部接纳重庆证监局现场查验，重庆营业部存在：详尽岗兼反洗钱岗职工参与    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 营销责任并领取营销提成。 司采用责令改正监管措施的决定》（〔2022〕1 号）。华西期货北京营业部接 受北京证监局现场查验，北京营业部存在：2020 年 2 月-2021 年 10 月期间营业 部负责东谈主未全面负责营业部的日常管理责任。 福州分公司采用出具警示函行政监管措施的决定》，因公司福州分公司个别员 工存在为客户之间的融资提供中介等便利的行径，对公司福州分公司采用出具 警示函行政监管措施。 号），对公司保荐代表东谈主方维、袁宗采用暂不受理与行政许可议论文献 3 个月 的行政监管措施。 郑州经三路证券营业部采用出具警示函行政监管措施的决定》，因存在开户过 程中对部分客户资产解说材料审核不审慎的行径，对公司郑州经三路证券营业 部采用出具警示函行政监管措施。 司深圳民田路证券营业部采用出具警示函措施的决定》，因存在未在中国证券 业协会注册登记为证券投资参谋人的东谈主员向客户提供投资建议等行径，对公司深 圳民田路证券营业部采用出具警示函行政监管措施。 采用责令改正行政监管措施的决定》（[2023]57 号），因公司备案材料中存在 对东谈主员任免轨范的轨则不安妥联系监管要求的情况，对公司采用责令改正行政 监管措施 [2023]22 号），因公司存在内控孤独性不足，质控部门分担高管担任 IPO 形势 保荐代表东谈主并参与质控审批，内控部分意见未回答、未落实或修改后未经内核 即对外报送，质控现场查验力度不足，且部分投行形势礼聘第三方未严格履行 合规审查等问题，对公司采用责令改正行政监管措施，对公司投行业务和质控 部门分担高管、时任质控部门负责东谈主采用出具警示函行政监管措施。    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 书》（川银罚字【2023】5 号、6 号、10 号、11 号），因公司未按轨则制定、 评估和完善交易监测轨范，对公司罚金 35 万元东谈主民币，对三名联系职守东谈主各罚 款 3 万元东谈主民币。 公司给予书面警示的决定》（【2024】7 号），因公司未制定实时掌抓公司债 券形势情况和业务东谈主员执业步履的形势管理轨制，个别不安妥公司轨制轨则立 项轨范的形势通过立项等问题，上海证券交易所对公司给予书面警示。 采用暂停保荐业务履历监管措施的决定》，因公司在金通灵科技集团股份有限 公司 2019 年非公开刊行股票保荐形势的执业过程中存在尽责阅览责任未勤勉 尽责、向特定对象刊行股票上市保荐书存在乌有记录，赓续督导阶段出具的相 关阐发存在乌有记录以及赓续督导现场查验责任执行不到位等问题，对公司采 取暂停保荐业务履历 6 个月的监管措施。   公司已严格按照监管机构的要求，对上述监处事项实时进行了有用整改， 并概况严格执行联系监管法律律例，上述监管措施不会对本期债券刊行组成实 质性颓唐。       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书                  第五节        财务司帐信息   本召募阐述书援用的财务数据来自于公司 2021 年、2022 年、2023 年经天 健司帐师事务所（特殊普通合伙）审计的财务报表，以及 2024 年 1-3 月未经审 计的财务报表。本公司财务报表以赓续经营为编制基础。   最近三年，刊行东谈主审计机构未发生变更。   最近三年，刊行东谈主财务报表审计意见均为轨范无保属意见。   一、司帐政策/司帐计算休养对财务报表的影响   （一）司帐政策变更   （1）本公司自 2021 年 1 月 1 日（以下称初次执行日）起执行经更始的 《企业司帐准则第 21 号——租借》（以下简称新租借准则）。   对本公司当作承租东谈主的租借合同，公司根据初次执行日执行新租借准则与 原准则的累计影响数休养本阐发期期初留存收益及财务报表其他联系形势金 额，对可比期间信息不予休养。具体处理如下：   对于初次执行日前的经营租借，公司在初次执行日根据剩余租借付款额按 初次执行日公司增量借款利率折现的现值计量租借欠债，按照与租借欠债特殊 的金额，并根据预支房钱进行必要休养计量使用权资产。   在初次执行日，公司按照本财务报表附注五、24 的轨则，对使用权资产进 行减值测试并进行相应司帐处理。   （2）执行新租借准则对公司 2021 年 1 月 1 日财务报表的主要影响如下：   ①对合并资产欠债表的影响                                                                   单元：元         形势         2020 年 12 月 31 日     2021 年 1 月 1 日         休养数 资产：   使用权资产                                     195，818，911.11   195，818，911.11   递延所得税资产              300，284，454.98      300，276，613.21         -7，841.77   其他资产                 286，644，331.75      272，309，738.07    -14，334，593.68 资产总共                77，228，644，030.80    77，410，120，506.46   181，476，475.66 欠债：   租借欠债                                     181，452，950.34    181，452，950.34       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 欠债总共                55，861，535，862.12     56，042，988，812.46   181，452，950.34 通盘者权益：   未分派利润              6，562，505，911.56      6，562，529，436.88        23，525.32 包摄于母公司通盘者权益总共       21，321，684，397.07     21，321，707，922.39        23，525.32 通盘者权益总共             21，367，108，168.68     21，367，131，694.00        23，525.32 欠债和通盘者权益总共          77，228，644，030.80     77，410，120，506.46   181，476，475.66   ②对母公司资产欠债表的影响                                                                    单元：元         形势        2020 年 12 月 31 日       2021 年 1 月 1 日         休养数 资产：   使用权资产                                     186，815，401.34    186，815，401.34   递延所得税资产              290，036，754.84       290，031，831.18         -4，923.66   其他资产                 275，951，794.46       261，916，174.58    -14，035，619.88 资产总共                 74，356，924，392.93    74，529，699，250.73   172，774，857.80 欠债：   租借欠债                                      172，760，086.81    172，760，086.81 欠债总共                 53，483，792，782.20    53，656，552，869.01   172，760，086.81 通盘者权益：   未分派利润               6，137，666，281.05     6，137，681，052.04        14，770.99 通盘者权益总共              20，873，131，610.73    20，873，146，381.72        14，770.99 欠债和通盘者权益总共           74，356，924，392.93    74，529，699，250.73   172，774，857.80   （3）对初次执行日前的经营租借遴荐的简化处理   ①对于初次执行日后 12 个月内完成的租借合同，公司遴荐简化方法，不确 认使用权资产和租借欠债；   ②公司在计量租借欠债时，具有相似特征的租借合同遴荐并吞折现率；   ③公司根据初次执行日前续租取舍权或间隔租借取舍权的实践行权过甚他 最新情况细目租借期；   ④初次执行日前发生租借变更的，公司根据租借变更的最终安排进行司帐 处理。   上述简化处理对公司财务报表无显耀影响。   （4）对初次执行日前已存在的廉价值资产经营租借合同，公司遴荐简化方 法，不阐发使用权资产和租借欠债，自初次执行日起按照新租借准则进行司帐 处理。   （5）对公司当作出租东谈主的租借合同，自初次执行日起按照新租借准则进行    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 司帐处理。   以上级帐政策变更经第三届董事会 2021 年第三次会议，第三届监事会   公司自 2023 年 1 月 1 日起执行财政部颁布的《企业司帐准则解释第 16 号》“对于单项交易产生的资产和欠债联系的递延所得税不适用驱动阐发豁免 的司帐处理”轨则，对在初次执行该轨则的财务报表列报最早期间的期初至首 次执行日之间发生的适用该轨则的单项交易按该轨则进行休养。对在初次执行 该轨则的财务报表列报最早期间的期初因适用该轨则的单项交易而阐发的租借 欠债和使用权资产，以及阐发的弃置义务联系预计欠债和对应的联系资产，产 生应征税暂时性互异和可抵扣暂时性互异的，按照该轨则和《企业司帐准则第 存收益过甚他联系财务报表形势。该项司帐政策变更对公司财务报表无影响。   （二）司帐计算变更   阐发期内，公司无司帐计算变更。   二、合并报表范围的变化   （一）最近三年合并报表范围发生变化的情况                                    是否纳入合并报表范围              公司/结构化主体称呼 华西银峰                               是        是        是 华西金智                               是        是        是 华西期货                               是        是        是 华西基金                               是        是        是 华期梧桐成都资产管理有限公司                     是        是        是 华期创一成都投资有限公司                       是        是        是 成都金智百业源股权投资基金合伙企业（有限合伙）            是        是        是 成都金智华西股权投资基金管理中心（有限合伙）             是        是        是 拉萨金智百业源股权投资合伙企业（有限合伙）              否        否        是 华西证券纾困1号单一资产管理筹商                   是        是        是 华西证券融诚3号围聚资产管理筹商                   是        是        是         华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书                                                             是否纳入合并报表范围               公司/结构化主体称呼   华西证券东风1号围聚资产管理筹商                                         是          是         否   华西证券东风2号围聚资产管理筹商                                         是          是         否   华西证券东风3号围聚资产管理筹商                                         是          是         否   华西证券东风增利1号围聚资产管理筹商                                       是          是         否   华西证券永惠12M004号围聚资产管理筹商                                    是          是         否   华润信赖·赤兔1号单一资金信赖                                          是          否         否   华西考虑精选羼杂型发起式证券投资基金                                       是          否         否   华西证券银峰投资固收2号单一资产管理筹商                                     是          否         否   华期梧桐六度CTA一号围聚资产管理筹商                                      是          是         否   华期梧桐共盈1号FOF围聚资产管理筹商                                      是          是         否   华期梧桐金瓯一号FOF围聚资产管理筹商                                      是          否         否   华期梧桐静享FOF围聚资产管理筹商                                        是          否         否   华期梧桐景云1号围聚资产管理筹商                                         是          否         否   华期梧桐庆云一号FOF围聚资产管理筹商                                      是          否         否        （二）纳入合并范围的结构化主体        本公司对由公司当作管理东谈主的结构化主体，详尽评估对其领有的投资决策   权、持有其投资份额而享有的讲述以及当作其管理东谈主的管理东谈主报酬是否使本公   司所享有的可变讲述组成关键影响，并据此判断本公司是否为结构化主体的主   要职守东谈主，将知足条件的结构化主体阐发为组成控制并纳入合并报表范围。         三、公司阐发期内合并及母公司财务报表        阐发期内，公司合并财务报表及母公司财务报表数据如下：        （一）合并财务报表                                   合并资产欠债表                                                                             单元：元        形势     2024 年 3 月 31 日 2023 年 12 月 31 日 2022 年 12 月 31 日 2021 年 12 月 31 日 货币资金          22，581，670，281.75    22，361，765，330.00   24，963，416，229.27   24，736，993，782.37 其中：客户资金进款     19，327，347，132.07    19，573，725，609.58   22，432，807，845.85   21，883，517，499.80 结算备付金          4，714，083，845.79     4，794，926，874.90    4，941，741，888.17    5，220，125，558.76 其中：客户备付金       3，949，388，085.92     3，591，929，318.34    3，746，086，322.91    4，506，744，066.36 融出资金          17，231，246，546.73    18，040，783，557.00   16，401，949，499.22   17，937，678，795.62         华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 养殖金融资产           26，762，582.76       61，132，394.96       33，785，835.71      115，426，183.52 存出保证金          1，739，298，803.71    2，416，975，189.74    2，759，248，481.57    2，092，279，112.85 应收款项             37，960，358.14       49，258，567.13       75，974，944.03      358，295，691.68 买入返售金融资产       7，576，929，611.56    8，569，292，412.87   10，990，834，119.85   10，705，049，455.45 金融投资：         29，077，705，346.62   30，473，951，920.68   35，580，953，284.88   32，680，772，053.15 交易性金融资产       24，863，735，832.49   23，963，081，423.11   29，380，427，205.62   25，678，787，047.81 债权投资             70，869，281.70       70，051，782.21       71，168，327.67                    - 其他债权投资         4，096，620，260.96    6，394，338，743.89    6，085，644，495.47    6，957，534，901.40 其他权益器具投资         46，479，971.47       46，479，971.47       43，713，256.12       44，450，103.94 历久股权投资          227，086，020.38      230，880，254.94      212，220，537.64      179，280，002.13 投资性房地产           22，604，029.14       22，939，321.65       24，280，491.69       25，621，661.73 固定资产            584，278，994.23      592，717，975.95      590，576，067.90      576，153，930.12 使用权资产           128，026，356.29      134，952，664.39      151，080，155.46      177，342，935.58 无形资产            136，067，916.48      140，352，772.53      106，246，022.67       87，432，835.26 商誉               13，702，713.15       13，702，713.15       13，702，713.15       13，702，713.15 递延所得税资产         649，765，286.83      641，309，746.70      626，083，805.24      469，047，639.27 其他资产            315，875，119.17      345，534，871.36      275，063，908.46      419，711，646.52 资产总共          85，063，063，812.73   88，890，476，567.95   97，747，157，984.91   95，794，913，997.16 应付短期融资款        3，001，395，158.78    3，764，452，385.09    4，645，514，048.35   10，287，876，366.68 拆入资金           2，397，984，222.22    3，752，956，099.47    2，651，882，702.79    3，339，823，586.09 交易性金融欠债        1，823，669，280.67    3，151，921，638.59    3，053，749，274.82    1，423，736，612.20 养殖金融欠债           13，695，958.31       43，309，758.04       33，756，357.27       79，138，481.95 卖出回购金融资产款     11，516，921，661.68   11，224，761，359.97   16，686，841，314.95   13，274，423，751.94 代理买卖证券款       23，803，352，374.10   24，222，224，235.09   26，581，806，317.94   27，475，865，631.75 应付职工薪酬          648，050，775.59      636，718，092.13      729，971，032.73      804，997，337.67 应交税费             32，271，462.02       36，271，232.18      320，209，261.98      409，827，011.59 应付款项             69，373，234.41      141，831，980.84       24，422，698.82       23，364，239.74 合同欠债             30，221，710.87       39，412，937.57       39，178，968.71       38，081，602.46 预计欠债             31，739，551.11       31，792，779.38         5，612，608.60         263，445.43 应付债券          18，139，891，200.72   18，162，083，703.43   19，476，177，537.51   15，252，280，287.13 租借欠债            118，573，772.64      126，869，177.34      138，882，984.60      162，697，636.10 递延所得税欠债          67，327，470.44       86，566，922.24       75，249，579.68       92，917，982.13 其他欠债            460，633，470.35      667，129，310.96      843，480，014.29      725，317，434.00 欠债总共          62，155，101，303.91   66，088，301，612.32   75，306，734，703.04   73，390，611，406.86         华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 股本             2，625，000，000.00    2，625，000，000.00        2，625，000，000.00        2，625，000，000.00 成本公积           8，114，012，431.39    8，114，012，431.39        8，114，012，431.39        8，114，012，431.39 减：库存股                         -                       -                     -                     - 其他详尽收益          -382，553，985.18     -362，453，208.85           -382，726，201.63       -263，398，777.96 盈余公积           1，204，321，820.65    1，204，321，820.65        1，164，707，715.10        1，120，659，253.35 一般风险准备         3，454，450，217.69    3，454，358，233.42        3，373，596，503.53        3，284，470，176.96 未分派利润          7，875，900，403.25    7，749，657，837.38        7，523，832，106.64        7，497，150，300.12 包摄于母公司通盘者权 益总共 少数股东权益           16，831，621.02          17，277，841.64          22，000，726.84         26，409，206.44 通盘者权益总共       22，907，962，508.82   22，802，174，955.63       22，440，423，281.87       22，404，302，590.30 欠债和通盘者权益总共    85，063，063，812.73   88，890，476，567.95       97，747，157，984.91       95，794，913，997.16                                   合并利润表                                                                                    单元：元         形势           2024 年 1-3 月            2023 年度             2022 年度             2021 年度 一、营业总收入               647，567，514.65 3，180，917，154.72 3，375，583，530.03 5，121，995，492.55 利息净收入（净损失以“－”号 填列）  利息收入                 486，425，543.67 2，176，838，402.56 2，431，486，779.90 2，401，741，146.46  利息开销                 260，258，889.18 1，204，821，422.83 1，214，932，376.32 1，231，601，752.01 手续费及佣金净收入（净损失 以“－”号填列）  其中：证券经纪业务净收入         324，274，425.73 1，481，098，275.81 1，752，636，499.16 2，203，200，266.86        投资银行业务净收入       18，545，989.14      184，634，143.89        218，463，926.15      456，872，222.71        资产管理业务净收入       15，358，466.14         92，256，601.00      169，798，548.72      106，639，203.43 投资收益（净损失以“－”号填 列）  其中：春联营企业和合营企                         -3，804，234.56        -19，288，091.59       -8，839，941.46      71，125，918.03 业的投资收益 其他收益                    4，838，116.52         23，944，223.16        34，078，662.59      18，526，820.59 公允价值变动收益（净损失以                       -44，421，446.53         11，284，996.95      -298，541，166.51    -565，366，672.09 “－”号填列） 汇兑收益（损失以“－”号填 列） 其他业务收入                  3，891，314.08         16，357，588.33        19，730，043.34      12，229，971.51 资产处置收益（损失以“－”号 填列） 二、营业总开销               512，001，683.11 2，696，979，784.24 2，929，776，406.71 2，952，490，948.51 税金及附加                   4，577，537.07         30，904，385.04        34，326，569.68      43，689，903.72       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 业务及管理费           499，904，462.74 2，557，677，810.16 2，545，682，976.20 2，691，193，065.17 信用减值损失             4，697，607.06          87，433，430.71   332，337，468.64    204，519，572.03 其他资产减值损失                        -                    -      2，572，231.65      5，427，105.60 其他业务成本             2，822，076.24          20，964，158.33    14，857，160.54       7，661，301.99 三、营业利润（逝世以“－”号 填列）  加：营业外收入             147，183.16            899，504.70     28，953，385.80       1，895，845.70  减：营业外开销              78，571.34          42，556，828.42    14，824，259.07     16，753，555.80 四、利润总额（逝世总额“－” 号填列）  减：所得税用度           9，746，113.84          22，051，365.78    41，891，061.34    472，323，249.81 五、净利润（净逝世以“－”号 填列）  其中：包摄于母公司通盘者 的净利润  少数股东损益             -446，220.62          -4，722，885.20     -4，311，406.13    50，199，598.62 六、其他详尽收益的税后净额    -20，100，776.33          20，272，992.78   -119，327，423.67   -284，563，526.94  包摄母公司通盘者的其他综                  -20，100，776.33          20，272，992.78   -119，327，423.67   -284，563，526.94 合收益的税后净额  （一）不成重分类进损益的                                 -         1，025，036.51      -552，635.87       -765，991.39 其他详尽收益  （二）将重分类进损益的其                  -20，100，776.33          19，247，956.27   -118，774，787.80   -283，797，535.55 他详尽收益  包摄于少数股东的其他详尽                                 -                    -                 -                 - 收益的税后净额 七、详尽收益总额         105，787，553.19      440，501，673.76      298，717，765.04 1，397，760，057.19  其中：包摄于母公司通盘者 的详尽收益总额  包摄于少数股东的详尽收益                     -446，220.62          -4，722，885.20     -4，311，406.13    50，199，598.62 总额 八、每股收益 （一）基本每股收益                  0.05                   0.16             0.16              0.62 （二）稀释每股收益                  0.05                   0.16             0.16              0.62                          合并现款流量表                                                                            单元：元       形势         2024 年 1-3 月            2023 年度          2022 年度           2021 年度 一、经营步履产生的现款流 量：  销售商品、提供劳务收到的                                 -         1，034，788.25                 -                 - 现款  为交易目的而持有的金融资                                 - 5，965，096，960.26                     -                 - 产净减少额      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书  收取利息、手续费及佣金的 现款 拆入资金净增多额                        - 1，100，000，000.00                     - 3，049，000，000.00 回购业务资金净增多额        295，447，285.47                      - 3，407，853，512.04 2，325，276，301.38 融出资金净减少额          769，660，588.63                      - 1，571，654，395.50                - 返售业务资金净减少额        976，490，585.88 2，454，636，870.76                      -                -  代理买卖证券收到的现款净                                 -                     -                - 6，814，398，572.59 额  收到其他与经营步履议论的 现款 经营步履现款流入小计      3，318，860，155.75 14，447，981，929.27 12，428，507，605.34 18，053，761，354.88  购买商品、接纳劳务支付的 现款  为交易目的而持有的金融资                                 -                     - 3，894，483，071.08   741，336，771.03 产净增多额 融出资金净增多额                        - 1，582，203，867.55                     - 2，702，049，277.43 拆入资金净减少额        1，360，000，000.00                      -   689，000，000.00                - 回购业务资金净减少额                      - 5，457，539，516.42                     -                - 返售业务资金净增多额                      -                     -   317，341，024.36 5，402，845，519.11  代理买卖证券支付的现款净 额  支付利息、手续费及佣金的 现款  支付给职工以及为职工支付 的现款 支付的各项税费            53，498，150.08         634，219，490.24   677，716，199.43   936，086，951.25  支付其他与经营步履议论的 现款 经营步履现款流出小计      4，497，125，477.46 13，792，515，659.09 10，665，776，741.52 14，213，904，896.00 经营步履产生的现款流量净额   -1，178，265，321.71        655，466，270.18 1，762，730，863.82 3，839，856，458.88 二、投资步履产生的现款流 量： 收回投资所收到的现款      4，249，442，144.07 6，946，850，379.00 11，376，410，211.49 6，282，384，900.67 取得投资收益收到的现款        21，920，432.95         309，610，164.46   496，696，588.17   537，533，037.12  处置固定资产、无形资产和 其他历久资产收回的现款净额 投资步履现款流入小计      4，271，491，598.87 7，256，635，172.80 11，873，639，185.02 6，819，975，788.51 投资支付的现款         1，961，822，776.35 7，410，502，252.94 11，122，902，493.00 6，483，900，487.39  购建固定资产、无形资产和 其他历久资产所支付的现款   支付其他与投资步履议论                                 -                     -                -     5，268，812.39 的现款            华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 投资步履现款流出小计                 1，987，343，167.07 7，568，980，901.80 11，256，615，122.14 6，588，033，459.04 投资步履产生的现款流量净额              2，284，148，431.80     -312，345，729.00        617，024，062.88       231，942，329.47 三、筹资步履产生的现款流 量：  接收投资收到的现款                                -                     -                      -      24，000，000.00  其中：子公司接收少数股东                                           -                     -                      -      24，000，000.00 投资收到的现款  刊行债券收到的现款                 2，319，568，773.00 15，432，900，000.00 16，663，037，922.00 27，488，133，420.00  收到其他与筹资步履议论的                                           -         17，508，333.41                      -       1，622，553.49 现款 筹资步履现款流入小计                 2，319，568，773.00 15，450，408，333.41 16，663，037，922.00 27，513，755，973.49  偿还债务支付的现款                 3，029，426，000.00 17，568，964，900.00 18，078，656，442.00 22，695，799，000.00  分派股利、利润或偿付利息 支付的现款  其中：子公司支付给少数股                                           -                     -           97，073.47         48，050，773.63 东的股利、利润  支付其他与筹资步履议论的 现款 筹资步履现款流出小计                 3，287，122，076.85 18，527，098，682.88 19，194，888，470.46 23，797，559，520.73 筹资步履产生的现款流量净额               -967，553，303.85 -3，076，690，349.47 -2，531，850，548.46 3，716，196，452.76 四、汇率变动对现款的影响                      49，674.68           543，749.05         2，794，479.00           -700，027.74 五、现款及现款等价物净增多 额  加：期初现款及现款等价物 余额 六、期末现款及现款等价物余 额          （二）母公司财务报表                                     母公司资产欠债表                                                                                             单元：元        形势           2024 年 3 月 31 日 2023 年 12 月 31 日 2022 年 12 月 31 日 2021 年 12 月 31 日 货币资金                 21，004，530，880.84 20，846，647，015.57        22，345，308，840.20          22，353，040，272.30  其中：客户资金进款           18，641，984，435.59 18，737，041，516.20        20，604，959，101.85          20，961，507，294.45 结算备付金                 3，736，678，758.83   4，038，488，455.61           3，971，734，274.67        4，531，069，806.93  其中：客户备付金             2，983，458，214.20   2，836，272，800.07           2，776，537，822.15        3，817，966，758.64 融出资金                 17，231，246，546.73 18，040，783，557.00        16，401，949，499.22          17，937，678，795.62 养殖金融资产                  25，549，963.85         58，164，668.00           28，955，425.46          106，594，887.15 存出保证金                  501，774，092.52     745，546，538.70             967，542，115.36          756，550，202.25 应收款项                    37，997，549.97         49，188，141.19           76，031，609.16          358，198，135.50          华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 买入返售金融资产        7，442，827，091.68   8，429，484，040.88   10，873，479，085.93   10，539，202，064.39 金融投资           26，980，668，095.51 28，252，130，104.97    34，321，062，127.30   31，117，323，077.71 交易性金融资产        22，768，098，581.38 21，742，659，607.40    28，120，536，048.04   24，115，338，072.37 债权投资              70，869，281.70      70，051，782.21       71，168，327.67                    - 其他债权投资          4，096，620，260.96   6，394，338，743.89    6，085，644，495.47    6，957，534，901.40 其他权益器具投资          45，079，971.47      45，079，971.47       43，713，256.12       44，450，103.94 历久股权投资          2，904，255，302.82   2，904，255，302.82    2，706，855，883.92    2，708，245，684.35 投资性房地产            22，604，029.14      22，939，321.65       24，280，491.69       25，621，661.73 固定资产             576，273，702.65     583，855，000.29      583，038，247.84      569，568，640.63 使用权资产            126，303，635.18     132，890，447.90      145，484，730.10      170，263，345.51 无形资产             134，671，963.66     138，811，240.30      105，446，394.14       86，396，369.47 递延所得税资产          625，882，297.92     621，960，959.34      614，004，282.66      457，331，507.76 其他资产             301，638，139.34     326，510，593.37      272，296，143.14      360，575，193.32 资产总共           81，652，902，050.64 85，191，655，387.59    93，437，469，150.79   92，077，659，644.62 应付短期融资款         3，001，395，158.78   3，764，452，385.09    4，645，514，048.35   10，287，876，366.68 拆入资金            2，397，984，222.22   3，752，956，099.47    2，651，882，702.79    3，339，823，586.09 交易性金融欠债         1，781，920，648.29   3，113，875，330.58    3，053，749，274.82    1，423，736，612.20 养殖金融欠债              8，932，023.54     40，334，379.07       27，817，424.74       65，338，415.52 卖出回购金融资产款      11，516，921，661.68 11，224，761，359.97    16，686，841，314.95   13，274，423，751.94 代理买卖证券款        21，292，471，808.05 21，524，070，686.82    23，227，507，011.80   24，773，266，779.15 应付职工薪酬           618，458，730.00     606，027，509.60      700，264，950.26      775，900，828.83 应交税费              13，824，304.40      15，779，294.73      286，209，494.79      381，775，324.71 应付款项              67，966，395.81     141，376，320.42       24，290，508.66       23，314，827.47 合同欠债              30，221，710.87      33，533，762.72       32，076，183.32       38，081，602.46 预计欠债              31，739，551.11      31，792，779.38         5，612，608.60         263，445.43 应付债券           18，139，891，200.72 18，162，083，703.43    19，476，177，537.51   15，252，280，287.13 租借欠债             117，177，896.28     125，316，407.67      133，788，692.44      155，948，898.25 递延所得税欠债           50，281，729.24      51，431，115.66       22，636，017.24       12，862，774.68 其他欠债             378，343，779.63     576，552，045.46      773，453，221.23      641，775，178.59 欠债总共           59，447，530，820.62 63，164，343，180.07    71，747，820，991.50   70，446，668，679.13 股本              2，625，000，000.00   2，625，000，000.00    2，625，000，000.00    2，625，000，000.00 成本公积            8，114，012，431.39   8，114，012，431.39    8，114，012，431.39    8，114，012，431.39 减：库存股                          -                  -                   -                   - 其他详尽收益           -382，553，985.18   -362，453，208.85      -382，726，201.63     -263，398，777.96          华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 盈余公积            1，204，321，820.65    1，204，321，820.65         1，164，707，715.10      1，120，659，253.35 一般风险准备          3，422，088，962.90    3，422，088，962.90         3，342，860，751.80      3，254，763，828.30 未分派利润           7，222，502，000.26    7，024，342，201.43         6，825，793，462.63      6，779，954，230.41 通盘者权益总共        22，205，371，230.02 22，027，312，207.52       21，689，648，159.29        21，630，990，965.49 欠债和通盘者权益总共     81，652，902，050.64 85，191，655，387.59       93，437，469，150.79        92，077，659，644.62                                    母公司利润表                                                                                    单元：元         形势          2024 年 1-3 月             2023 年度             2022 年度             2021 年度 一、营业总收入               712，175，112.46    3，019，907，437.58       3，181，298，779.88 4，522，399，754.20 利息净收入（净损失以 “－”号填列）  利息收入                 471，647，647.25    2，117，697，056.42       2，355，102，037.61 2，303，606，289.81  利息开销                 260，537，903.44    1，204，821，422.83       1，216，033，110.43 1，231，478，382.91 手续费及佣金净收入（净损 失以“－”号填列）  其中：证券经纪业务净收 入      投资银行业务净收 入      资产管理业务净收 入 投资收益（净损失以“－” 号填列）  其中：春联营企业和合营                                     -        -2，600，581.10        -1，389，800.43         253，832.80 企业的投资收益 其他收益                    4，633，097.12         19，179，275.21        18，664，585.71      17，613，042.76 公允价值变动收益（净损失 以“－”号填列） 汇兑收益（损失以“－”号 填列） 其他业务收入                  3，226，191.02         11，955，627.59        13，292，165.88       8，489，376.00 资产处置收益（损失以 “－”号填列） 二、营业开销                480，525，291.87    2，551，997，312.41       2，722，502，712.55 2，807，387，126.56 税金及附加                   4，503，354.51         29，387，092.51        32，424，912.72      41，897，164.31 业务及管理费                468，955，006.28    2，399，079，191.77       2，398，745，065.32 2，568，103，535.54 信用减值损失                  6，731，638.57     122，189，858.18          289，991，564.56     196，268，785.01 其他业务成本                   335，292.51           1，341，169.95         1，341，169.95       1，117，641.70 三、营业利润（逝世以 “－”号填列） 加：营业外收入                  120，013.35            110，493.11         28，764，045.61       1，656，741.82          华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书         形势         2024 年 1-3 月                2023 年度           2022 年度            2021 年度 减：营业外开销                  74，588.76             42，526，811.68      14，683，268.77    16，706，946.33 四、利润总额（逝世总额 “－”号填列） 减：所得税用度              33，535，446.35             29，352，751.15      32，392，226.70   366，179，315.32 五、净利润（净逝世以 “－”号填列） 六、其他详尽收益            -20，100，776.33             20，272，992.78    -119，327，423.67   -284，563，526.94 其中：以后司帐期间不成重 分类进损益的其他详尽收益                      -             1，025，036.51        -552，635.87      -765，991.39 形势 以后司帐期间在知足轨则条 件时将重分类进损益的其他        -20，100，776.33             19，247，956.27    -118，774，787.80   -283，797，535.55 详尽收益形势 七、详尽收益总额            178，059，022.50         416，414，048.23        321，157，193.80 1，049，219，580.87                             母公司现款流量表                                                                                   单元：元         形势          2024 年 1-3 月               2023 年度           2022 年度           2021 年度 一、经营步履产生的现款流 量：   为交易目的而持有的金融                                       - 6，919，412，652.90                      -                 - 资产净减少额   收取利息、手续费及佣金 的现款      拆入资金净增多额                         - 1，100，000，000.00                      - 3，049，000，000.00      融出资金净减少额         769，660，588.63                           1，571，654，395.50                 -      返售业务资金净减少额       970，786，555.90 2，444，442，672.00                         -                 -      回购业务资金净增多额       295，447，285.47                           3，407，853，512.04 2，413，276，301.38      代理买卖证券收到的现款                                       -                                       - 6，153，322，024.82 净额   收到其他与经营步履议论 的现款  经营步履现款流入小计         3，209，345，776.42 14，995，483，219.32 11，972，400，140.31 17，180，594，225.98   为交易目的而持有的金融 资产净增多额      拆入资金净减少额       1，360，000，000.00                            689，000，000.00                  -      回购业务资金净减少额                            5，457，539，516.42                   -                 -      返售业务资金净增多额                                                 317，341，024.36 6，044，945，519.11      融出资金净增多额                              1，582，203，867.55                   - 2，702，049，277.43      代理买卖证券支付的现款 净额       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   支付利息、手续费及佣金 的现款   支付给职工以及为职工支 付的现款   支付的各项税费            50，828，929.70        568，539，505.19    603，874，056.71    876，676，246.02   支付其他与经营步履议论 的现款 经营步履现款流出小计        4，670，229，951.14 12，839，520，176.01 10，783，336，292.07 15，000，195，596.38 经营步履产生的现款流量净额    -1，460，884，174.72 2，155，963，043.31 1，189，063，848.24 2，180，398，629.60 二、投资步履产生的现款流 量：  收回投资所收到的现款       4，249，442，144.07 6，940，922，121.52 11，376，410，211.49 6，282，384，900.67  取得投资收益收到的现款         21，920，432.95        282，986，230.83    496，477，065.14    537，367，037.12  处置固定资产、无形资产和 其他历久资产收回的现款净额  收到其他与投资步履议论的 现款 投资步履现款流入小计        4，271，491，598.87 7，228，143，184.22 11，878，215，330.79 6，824，206，847.51  投资支付的现款          1，961，822，776.35 7，560，002，252.94 11，080，902，493.00 6，559，900，487.39  购建固定资产、无形资产和 其他历久资产所支付的现款  支付其他与投资步履议论的                                                         -                -                 - 现款 投资步履现款流出小计        1，987，266，544.49 7，712，443，361.82 11，208，421，118.65 6，653，138，414.76 投资步履产生的现款流量净额     2，284，225，054.38        -484，300，177.60   669，794，212.14    171，068，432.75 三、筹资步履产生的现款流 量：  刊行债券收到的现款        2，319，568，773.00 15，432，900，000.00 16，663，037，922.00 27，488，133，420.00  收到其他与筹资步履议论的                                                         -                -                 - 现款 筹资步履现款流入小计        2，319，568，773.00 15，432，900，000.00 16，663，037，922.00 27，488，133，420.00  偿还债务支付的现款        3，029，426，000.00 17，568，964，900.00 18，078，656，442.00 22，695，799，000.00  分派股利、利润或偿付利息 支付的现款  支付其他与筹资步履议论的 现款 筹资步履现款流出小计        3，286，957，706.07 18，522，585，301.91 19，189，757，521.61 23，692，822，338.88 筹资步履产生的现款流量净额      -967，388，933.07 -3，089，685，301.91 -2，526，719，599.61 3，795，311，081.12 四、汇率变动对现款的影响             49，674.68            543，749.05      2，794，479.00       -700，027.74 五、现款及现款等价物净增多                    -143，998，378.73 -1，417，478，687.15        -665，067，060.23 6，146，078，115.73 额   加：期初现款及现款等价物 余额         华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 六、期末现款及现款等价物余 额         四、阐发期内主要财务目的                         主要财务数据和财务目的    形势                                    月（末）          （末）         （末）        （末）    总资产（亿元）                              850.63     888.90      977.47     957.95    总欠债（亿元）                              621.55     660.88      753.07     733.91    全部债务（亿元）                             383.52     418.66      487.25     459.15    通盘者权益（亿元）                            229.08     228.02      224.40     224.04    营业总收入（亿元）                              6.48      31.81       33.76      51.22    利润总额（亿元）                               1.36       4.42        4.60      21.55    净利润（亿元）                                1.26       4.20        4.18      16.82    扣除非浅近性损益后净利润（亿元）                       1.22       4.33        3.82      16.80    包摄于母公司通盘者的净利润（亿元）                      1.26       4.25        4.22      16.32    扣除非浅近性损益后包摄于母公司股东    净利润（亿元）    经营步履产生现款流量净额（亿元）                     -11.78       6.55       17.63      38.40    投资步履产生现款流量净额（亿元）                      22.84       -3.12       6.17        2.32    筹资步履产生现款流量净额（亿元）                      -9.68      -30.77     -25.32      37.16    流动比率                                      -       1.81        1.61        1.69    速动比率                                      -       1.81        1.61        1.69    资产欠债率（%）                              62.61      64.74       68.47      67.21    营业毛利率（%）                               4.84      15.21       13.21      42.36    平均总资产讲述率（%）                            0.20       0.62        0.60        3.05    加权平均净资产收益率（%）                          0.55       1.88        1.89        7.47    扣除非浅近性损益后加权平均净资产收                                              -       1.94        1.73        7.46    益率（%）    EBITDA（亿元）                                -      17.79       17.66      34.66    EBITDA 全部债务比（%）                           -       4.25        3.62        7.55    EBITDA 利息倍数                               -       1.57        1.57        3.00    注：上述财务目的的狡计方法如下：    （1）资产欠债率=（欠债总额-代理买卖证券款-代理承销证券款）/（资产总额-代理买卖    证券款-代理承销证券款）；    （2）流动比率=（货币资金+结算备付金+拆出资金+交易性金融资产+买入返售金融资产    +应收利息-代理买卖证券款-代理承销证券款+应收款项+融出资金+存出保证金）/（应付    职工薪酬+应交税费+应付利息+应付款项+预收账款+应付利润+养殖金融欠债+卖出回购    金融资产款+拆入资金+短期借款+应付短期融资款）；    （3）速动比率=（货币资金+结算备付金+拆出资金+交易性金融资产+买入返售金融资产    +应收利息-代理买卖证券款-代理承销证券款+应收款项+融出资金+存出保证金）/（应付    职工薪酬+应交税费+应付利息+应付款项+预收账款+应付利润+养殖金融欠债+卖出回购    金融资产款+拆入资金+短期借款+应付短期融资款）；             华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书         （4）EBITDA=利润总额+利息开销-客户资金进款利息开销+固定资产折旧+摊销；         （5）EBITDA 利息倍数=EBITDA/（利息开销-客户资金进款利息开销）；         （6）平均总资产讲述率=净利润/[（期初总资产+期末总资产）/2]×100%，其中：总资         产=资产总额-代理买卖证券款；         （7）加权平均净资产收益率及扣除非浅近性损益后加权平均净资产收益率均根据中国证         监会《公开刊行证券的公司信息表现编报规则第 9 号——净资产收益率和每股收益的计         算及表现》（2010 年更始）狡计。            五、管理层议论与分析           本公司管理层结合公司阐发期内的财务报表，对公司的资产欠债结构、盈         利智力、现款流量、偿债智力、改日业务方针以及盈利智力的可赓续性进行了         如下议论与分析。           （一）资产结构分析           最近三年及一期末，公司总资产分别为 9，579，491.40 万元、9，774，715.80 万         元、8，889，047.66 万元和 8，506，306.38 万元。公司资产的主要组成部分为货币资         金、结算备付金、融出资金、买入返售金融资产及金融投资。阐发期各期末，         公司资产的主要组成情况如下：                                                                             单元：万元，%    形势                  金额          占比         金额          占比         金额          占比         金额          占比 货币资金          2，258，167.03   26.55   2，236，176.53   25.16   2，496，341.62   25.54   2，473，699.38   25.82 其中：客户进款       1，932，734.71   22.72   1，957，372.56   22.02   2，243，280.78   22.95   2，188，351.75   22.84 结算备付金          471，408.38     5.54    479，492.69     5.39    494，174.19     5.06    522，012.56     5.45 其中：客户备付金       394，938.81     4.64    359，192.93     4.04    374，608.63     3.83    450，674.41     4.70 融出资金          1，723，124.65   20.26   1，804，078.36   20.30   1，640，194.95   16.78   1，793，767.88   18.73 养殖金融资产            2，676.26    0.03      6，113.24     0.07       3，378.58    0.03     11，542.62     0.12 存出保证金          173，929.88     2.04    241，697.52     2.72    275，924.85     2.82    209，227.91     2.18 应收款项              3，796.04    0.04      4，925.86     0.06       7，597.49    0.08     35，829.57     0.37 买入返售金融资产       757，692.96     8.91    856，929.24     9.64   1，099，083.41   11.24   1，070，504.95   11.17 金融投资：         2，907，770.53   34.18   3，047，395.19   34.28   3，558，095.33   36.40   3，268，077.21   34.12 交易性金融资产       2，486，373.58   29.23   2，396，308.14   26.96   2，938，042.72   30.06   2，567，878.70   26.81 债权投资              7，086.93    0.08      7，005.18     0.08       7，116.83    0.07              -        - 其他债权投资         409，662.03     4.82    639，433.87     7.19    608，564.45     6.23    695，753.49     7.26 其他权益器具投资          4，648.00    0.05      4，648.00     0.05       4，371.33    0.04      4，445.01     0.05 历久股权投资          22，708.60     0.27     23，088.03     0.26     21，222.05     0.22     17，928.00     0.19 投资性房地产            2，260.40    0.03      2，293.93     0.03       2，428.05    0.02      2，562.17     0.03             华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书      形势                   金额          占比           金额            占比           金额          占比           金额          占比 固定资产             58，427.90    0.69         59，271.80     0.67        59，057.61    0.60        57，615.39     0.60 使用权资产            12，802.64    0.15         13，495.27     0.15        15，108.02    0.15      17，734.29      0.19 无形资产             13，606.79    0.16         14，035.28     0.16        10，624.60    0.11         8，743.28     0.09 商誉                 1，370.27   0.02          1，370.27     0.02          1，370.27   0.01         1，370.27     0.01 递延所得税资产          64，976.53    0.76         64，130.97     0.72        62，608.38    0.64        46，904.76     0.49 其他资产             31，587.51    0.37         34，553.49     0.39        27，506.39    0.28        41，971.16     0.44 资产总共           8，506，306.38   100       8，889，047.66     100       9，774，715.80   100      9，579，491.40      100            公司资产以货币资金、买入返售金融资产、金融投资等高流动性资产为         主，固定资产等历久资产占比较低，资产的安全性高，流动性强。结果 2022 年         末，公司资产总额（扣除客户资金进款和客户结算备付金）为 7，156，826.38 万         元，较 2021 年末变动较小；结果 2023 年末，公司资产总额（扣除客户资金存         款和客户结算备付金）为 6，572，482.16 万元，较 2022 年末减少 584，344.23 万         元，主要系公司交易性金融资产范围减少所致；结果 2024 年 3 月末，公司资产         总额（扣除客户资金进款和客户结算备付金）为 6，178，632.86 万元，较 2023 年         末减少 393，849.30 万元，主要系公司其他债权投资范围减少所致。            最 近 三 年 及 一 期 末 ， 公 司 货 币 资 金 余 额 分 别 为 2，473，699.38 万 元 、         由客户资金进款及自有货币进款组成，其中客户资金进款为货币资金的主要部         分。最近三年及一期末，公司客户资金进款占货币资金总额的比例分别为                                                                                          单元：万元             形势                2023 年末                     2022 年末                  2021 年末         库存现款                                0.61                       3.22                      0.64         银行进款                         2，226，266.31               2，463，165.05             2，469，914.64         其中：客户进款                      1，957，372.56               2，243，280.78             2，188，351.75             公司进款                      268，893.75                 219，884.26               281，562.89         其他货币资金                          9，471.33                  32，659.95                  3，186.61         应计利息                              438.28                     513.40                   597.48       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书       形势            2023 年末                  2022 年末                 2021 年末 总共                     2，236，176.53              2，496，341.62          2，473，699.38      最 近 三 年 及 一 期 末 ， 公 司 融 出 资 金 余 额 分 别 为 1，793，767.88 万 元 、 为 18.73%、16.78%、20.30%和 20.26%。最近三年及一期末，公司融出资金规 模受市集行情影响有所波动，全体变动幅度较小。      最近三年及一期末，公司买入返售金融资产余额分别为 1，070，504.95 万 元、1，099，083.41 万元、856，929.24 万元和 757，692.96 万元，占资产总额的比重 为 11.17%、11.24%、9.64%和 8.91%。买入返售金融资产是指按照返售公约约 定先买入、再按固订价钱返售的股票和债券等金融资产融出的资金。2022 年 末，公司买入返售金融资产较 2021 年末余额变动较小；结果 2023 年末，公司 买入返售金融资产金额为 856，929.24 万元，较 2022 年末减少 242，154.17 万元， 主要系股票质押和债券质押式逆回购范围减少所致；2024 年 3 月末，公司买入 返售金融资产较 2023 年末余额变动较小。      公司买入返售金融资产的组成如下：                                                                        单元：万元            形势                 2023 年末               2022 年末           2021 年末 按标的物类别永别  股票                              376，847.66            489，615.23       436，503.75  债券                              479，541.44            612，238.00       633，615.38  应计利息                                 3，233.03            3，510.84        4，078.98 减：减值准备                                2，692.89            6，280.66        3，693.17            总共                    856，929.24           1，099，083.41     1，070，504.95 按业务类别永别  商定购回式证券                               275.02              154.07           332.75  股票质押式回购                         376，572.64            489，461.16       436，171.00  债券质押式回购                         479，541.44            612，238.00       617，466.30  债券买断式回购                                     -                   -       16，149.08  应计利息                                 3，233.03            3，510.84        4，078.98 减：减值准备                                2，692.89            6，280.66        3，693.17         华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书              形势                       2023 年末                   2022 年末               2021 年末              总共                             856，929.24           1，099，083.41         1，070，504.95        最 近 三 年 及 一 期 末 ， 公 司 金 融 投 资 金 额 分 别 为 3，268，077.21 万 元 、   包括交易性金融资产、债权投资、其他债权投资和其他权益器具投资。阐发期   各期末公司金融投资组成如下：                                                                                   单元：万元，%    形势                金额          占比         金额            占比           金额          占比         金额               占比 交易性金融资产     2，486，373.58   85.51 2，396，308.14 78.63 2，938，042.72 82.57 2，567，878.70 78.57 债权投资            7，086.93    0.24        7，005.18     0.23         7，116.83     0.20              -            - 其他债权投资        409，662.03   14.09     639，433.87 20.98           608，564.45 17.10      695，753.49 21.29 其他权益器具投资        4，648.00    0.16        4，648.00     0.15         4，371.33     0.12     4，445.01         0.14    总共       2，907，770.53 100.00 3，047，395.19 100.00 3，558，095.33 100.00 3，268，077.21 100.00        （1）交易性金融资产        公司交易性金融资产主要包括债券、公募基金、股票、银行答理、券商资   管、信赖筹商、私募基金家具。结果 2022 年末，公司交易性金融资产总共   致；结果 2023 年末，公司交易性金融资产总共 2，396，308.14 万元，较 2022 年   末减少 18.44%，主要系公司自营投资范围减少所致；结果 2024 年 3 月末，公   司交易性金融资产较 2023 年末变化较小。                                                                                   单元：万元，%        类别                     金额             占比             金额             占比            金额             占比   债券              1，551，027.65               2，084，582.81        70.95       1，433，785.18     55.84   公募基金             325，817.33                  390，068.77        13.28        614，014.29      23.91   股票                94，250.47       3.93          96，464.16       3.28         41，321.20       1.61   结构性进款                      -          -          6，061.04       0.21         14，017.52       0.55   银行答理              60，003.50       2.50                    -         -                 -            -   券商资管家具            63，156.08       2.64          80，003.55       2.72         79，819.34       3.11       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 信赖筹商             8，118.91      0.34          42，175.21     1.44     92，539.99     3.60 期货资管           32，498.58       1.36          11，708.98     0.40      4，212.11     0.16 私募基金          211，356.01       8.82      173，704.42        5.91    234，441.13     9.13 其他             50，079.61       2.09          53，273.79     1.81     53，727.95     2.09      总共      2，396，308.14        100   2，938，042.72        100    2，567，878.70    100      （2）债权投资      最近三年及一期末，公司债权投资金额分别为 0.00 元、7，116.83 万元、 收取合同现款流量为方针的债券投资范围所致，债权投资范围占公司金融投资 比例较低。      （3）其他债权投资      根据《企业司帐准则第 22 号-金融器具阐发和计量》要求，公司其他债权 投资主要指以公允价值计量且其变动计入其他详尽收益的金融资产。最近三年 及一期末，公司其他债权投资金额分别为 695，753.49 万元、608，564.45 万元、 投资明细如下：                                                                        单元：万元，%   类别             金额              占比          金额               占比        金额            占比 国债         143，360.88       22.42       60，006.85         9.86      4，084.87      0.59 地方债        217，247.68       33.98        3，268.86         0.54      3，268.64      0.47 金融债                 -            -       5，138.45         0.84     30，109.33      4.33 企业债          6，440.37        1.01       13，384.75         2.20     36，198.58      5.20 中期单子                -            -      40，057.01         6.58    177，632.19     25.53 短期融资券       14，114.69        2.21                 -           -    53，775.59      7.73 公司债         72，421.08       11.33      146，301.16        24.04    310，939.51     44.69 次级债        183，773.26       28.74      314，807.71        51.73        975.50      0.14 定向器具         2，075.91        0.32       25，599.66         4.21     78，769.27     11.32   总共       639，433.87        100       608，564.45         100     695，753.49      100      （4）其他权益器具投资      最近三年及一期末，公司其他权益器具投资金额分别为 4，445.01 万元、              华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书        下：                                                                                       单元：万元                     形势                        2023 年末              2022 年末                2021 年末        证通股份有限公司                                      1，146.66           1，158.65            1，146.52        中证机构间报价系统股份有限公司                               3，361.34           3，212.68            3，298.49        期货会员履历投资                                       140.00                   -                    -                     总共                               4，648.00           4，371.33            4，445.01           （二）欠债结构分析             阐发期各期末，本公司欠债总额分别为 7，339，061.14 万元、7，530，673.47 万        元、6，608，830.16 万元和 6，215，510.13 万元。公司负借主如果代理买卖证券款、        卖出回购金融资产款、应付债券、应付短期融资款。阐发期各期末，上述四项        欠债占总欠债的比例分别为 90.33%、89.49%、86.81%和 90.84%。             阐发期各期末，公司欠债形势主要组成情况如下：                                                                                    单元：万元，%    形势                   金额          占比         金额            占比          金额          占比             金额          占比 应付短期融资款         300，139.52     4.83    376，445.24       5.70     464，551.40        6.17    1，028，787.64   14.02 拆入资金            239，798.42     3.86    375，295.61       5.68     265，188.27        3.52     333，982.36     4.55 交易性金融欠债         182，366.93     2.93    315，192.16       4.77     305，374.93        4.06     142，373.66     1.94 养殖金融欠债            1，369.60     0.02      4，330.98       0.07       3，375.64        0.04       7，913.85     0.11 卖出回购金融资产 款 代理买卖证券款        2，380，335.24   38.30   2，422，222.42     36.65    2，658，180.63   35.30       2，747，586.56   37.44 应付职工薪酬           64，805.08     1.04     63，671.81       0.96      72，997.10        0.97      80，499.73     1.10 应交税费              3，227.15     0.05      3，627.12       0.05      32，020.93        0.43      40，982.70     0.56 应付款项              6，937.32     0.11     14，183.20       0.21       2，442.27        0.03       2，336.42     0.03 合同欠债              3，022.17     0.05      3，941.29       0.06       3，917.90        0.05       3，808.16     0.05 预计欠债              3，173.96     0.05      3，179.28       0.05         561.26        0.01          26.34     0.00 应付债券           1，813，989.12   29.18   1，816，208.37     27.48    1，947，617.75   25.86       1，525，228.03   20.78 租借欠债             11，857.38     0.19     12，686.92       0.19      13，888.30        0.18     16，269.76     0.22 递延所得税欠债           6，732.75     0.11      8，656.69       0.13       7，524.96        0.10       9，291.80     0.13 其他欠债             46，063.35     0.74     66，712.93       1.01      84，348.00        1.12      72，531.74     0.99       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 形势             金额          占比          金额          占比          金额          占比          金额          占比 总共       6，215，510.13   100.00   6，608，830.16   100.00   7，530，673.47   100.00   7，339，061.14   100.00      公司应付短期融资款主要包括公司刊行的短期公司债和短期收益凭证（一  年以内）。最近三年及一期末，公司应付短期融资款分别为 1，028，787.64 万  元、464，551.40 万元、376，445.24 万元和 300，139.52 万元。阐发期内，公司应付  短期融资款余额逐年下降，主要系公司偿还短期收益凭证和短期融资券所致。      卖出回购金融资产款变动主要取决于证券市集情况和公司资产配置要求。  最 近 三 年 及 一 期 末 ， 公 司 卖 出 回 购 金 融 资 产 款 分 别 为 1，327，442.38 万 元 、  出回购金融资产款全体呈波动趋势，主要系公司正回购范围变动所致。      代理买卖证券款是公司欠债占比最高的组成部分，其与股市交易活跃程度  联系，该欠债属于客户托管资金，实质上不对公司酿成债务偿还压力。最近三  年及一期末，公司代理买卖证券款余额分别为 2，747，586.56 万元、2，658，180.63  万元、2，422，222.42 万元和 2，380，335.24 万元，阐发期内，公司代理买卖证券余  额全体呈波动趋势，主要原因为受市集行情影响，客户资金有所波动。      公司应付债券主要为公司刊行的公司债券等。最近三年及一期末，公司应  付债券余额分别为 1，525，228.03 万元、1，947，617.75 万元、1，816，208.37 万元和  债券刊行范围变动所致。      （三）盈利智力分析      报 告 期 内 ， 公 司 营 业 收 入 分 别 为 512，199.55 万 元 、 337，558.35 万 元 、  投资收益和公允价值变动收益等组成，具体情况如下：                                                                                  单元：万元    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书           形势        2024 年 1-3 月      2023 年度      2022 年度      2021 年度 一、营业收入                  64，756.75     318，091.72   337，558.35   512，199.55 利息净收入（净损失以“－”号填 列） 手续费及佣金净收入（净损失以 “－”号填列） 其中：证券经纪业务净收入            32，427.44     148，109.83   175，263.65   220，320.03    投资银行业务净收入             1，854.60      18，463.41    21，846.39    45，687.22    资产管理业务净收入             1，535.85       9，225.66    16，979.85    10，663.92 投资收益（净损失以“－”号填列）         8，417.67      35，394.57    21，553.71   168，895.00 其中：春联营企业和合营企业的投资                           -380.42      -1，928.81      -883.99     7，112.59 收益 公允价值变动收益（净损失以“－”                         -4，442.14       1，128.50   -29，854.12   -56，536.67 号填列） 汇兑收益（损失以“－”号填列）                4.97        54.37      279.45        -70.00 资产处置收益（损失以“－”号填 列） 其他收益                      483.81        2，394.42     3，407.87     1，852.68 其他业务收入                    389.13        1，635.76     1，973.00     1，223.00 二、营业开销                  51，200.17     269，697.98   292，977.64   295，249.09 税金及附加                     457.75        3，090.44     3，432.66     4，368.99 业务及管理费                  49，990.45     255，767.78   254，568.30   269，119.31 信用减值损失                    469.76        8，743.34    33，233.75    20，451.96 其他资产减值损失                          -            -      257.22       542.71 其他业务成本                    282.21        2，096.42     1，485.72      766.13 三、营业利润（逝世以“－”号填 列） 加：营业外收入                       14.72        89.95     2，895.34      189.58 减：营业外开销                        7.86     4，255.68     1，482.43     1，675.36 四、利润总额（逝世总额“－”号填 列） 减：所得税用度                   974.61        2，205.14     4，189.11    47，232.32 五、净利润（净逝世以“－”号填 列） 其中：包摄于母公司通盘者的净利润        12，633.46      42，495.16    42，235.66   163，212.40 少数股东损益                     -44.62        -472.29      -431.14     5，019.96   手续费及佣金净收入是本公司营业收入的关键开始，主要包括证券经纪业 务净收入、投资银行业务净收入和资产管理业务净收入等，上述收入与我国证 券市集景气程度联系性较高。面对复杂的环境，公司实时休养经营政策，握住       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 夯实投资银行、资产管理等业务基础，积极休养自营业务投资方针，加大立异 业务拓展力度，公司营业收入各组成部分的变动是公司顺应市集变化而对业务 结构握住休养和优化的结果。      （1）手续费及佣金净收入      手续费及佣金净收入是公司营业收入的主要组成部分，阐发期内，公司手 续 费 及 佣 金 净 收 入 为 279，881.51 万 元、 218，587.39 万 元、 180，416.61 万 元 和 要系证券经纪业务、投资银行业务手续费收入减少所致；2023 年度，公司手续 费及佣金净收入较 2022 年度减少 38，170.78 万元，主要系证券经纪业务手续费 收入减少所致；2024 年 1-3 月，公司手续费及佣金净收入较上年同期变动较 小。      （2）利息净收入      公司的利息收入主要包括存放金融同行利息收入、买入返售金融资产利息 收入及融资融券利息收入；利息开销主要包括客户资金进款利息开销及卖出回 购 金 融 资 产 利 息 支 出 。 报 告 期 内 ， 公 司 利 息 净 收 入 为 117，013.94 万 元 、                                                               单元：万元      形势        2024 年 1-3 月     2023 年度       2022 年度        2021 年度    利息收入             48，642.55    217，683.84     243，148.68     240，174.11    利息开销             26，025.89    120，482.14     121，493.24     123，160.18   利息净收入             22，616.67     97，201.70     121，655.44     117，013.94      （3）投资收益      公司的投资收益包括证券自营业务投资的金融器具收益和其他投资收益。 阐发期内，公司投资收益分别为 168，895.00 万元、21，553.71 万元、35，394.57 万 元和 8，417.67 万元，占当期营业收入的比例分别为 32.97%、6.39%、11.13%和 要系受市集行情影响，金融投资收益减少所致；2023 年度，公司投资收益为         华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   收益增多所致；2024 年 1-3 月，公司投资收益较上年同期减少 62.36%，主要系   受市集行情影响，金融投资的投资收益减少所致。        （4）公允价值变动收益        公司的公允价值变动收益主如果交易性金融资产及养殖金融器具的公允价   值 变 动 。 报 告 期 内 ， 公 司 的 公 允 价 值 变 动 收 益 分 别 为 -56，536.67 万 元 、 -                                                                                        单元：万元               形势                        2023 年度                   2022 年度             2021 年度   交易性金融资产公允价值变动                                    6，578.16          -34，966.12         -58，313.83   养殖金融器具公允价值变动                                 -3，053.56                  3，797.44        4，491.85   交易性金融欠债公允价值变动                                -2，396.10                  1，314.56       -2，714.68               总共                                   1，128.50          -29，854.12         -56，536.67        阐发期内，公司公允价值变动收益波动较大，主要原因为受市集行情影   响，公司金融投资公允价值变动导致。        阐发期内，公司营业开销为 295，249.09 万元、292，977.64 万元、269，697.98   万元和 51，200.17 万元，公司营业开销主要由业务及管理费、税金及附加等构   成，具体情况如下：                                                                                      单元：万元，%   形势             金额         占比         金额           占比              金额           占比         金额         占比 税金及附加        457.75      0.89     3，090.44         1.15        3，432.66       1.17     4，368.99       1.48 业务及管理费     49，990.45    97.64   255，767.78     94.83      254，568.30         86.89   269，119.31      91.15 信用减值损失       469.76      0.92     8，743.34         3.24       33，233.75      11.34    20，451.96       6.93 其他减值损失             -        -            -            -         257.22        0.09      542.71        0.18 其他业务成本       282.21      0.55     2，096.42         0.78        1，485.72       0.51      766.13        0.26   总共       51，200.17   100.00   269，697.98    100.00      292，977.64       100.00    295，249.09   100.00        公司的营业开销主要为业务及管理费，公司业务及管理费主要包括职工费   用、折旧费、电子开采运转费等。阐发期内，公司业务及管理费占营业开销的       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 比例为 91.15%、86.89%、94.83%和 97.64%。    阐发期内，公司营业外收入及营业外开销金额占比较小，净利润主要开始 于营业利润，其具体情况如下：                                                                       单元：万元        形势        2024 年 1-3 月      2023 年度         2022 年度            2021 年度 营业利润                 13，556.58         48，393.74       44，580.71       216，950.45 营业外收入                   14.72             89.95         2，895.34           189.58 营业外开销                     7.86          4，255.68        1，482.43         1，675.36 所得税用度                  974.61           2，205.14        4，189.11        47，232.32 净利润                  12，588.83         42，022.87       41，804.52       168，232.36    （四）现款流量分析    阐发期内，公司现款流量的主要情况如下表所示：                                                                       单元：万元         形势          2024 年 1-3 月        2023 年度         2022 年度         2021 年度 经营步履现款流入小计              331，886.02      1，444，798.19   1，242，850.76    1，805，376.14 经营步履现款流出小计              449，712.55      1，379，251.57   1，066，577.67    1，421，390.49 经营步履产生的现款流量净额          -117，826.53         65，546.63    176，273.09      383，985.65 投资步履现款流入小计              427，149.16        725，663.52   1，187，363.92     681，997.58 投资步履现款流出小计              198，734.32        756，898.09   1，125，661.51     658，803.35 投资步履产生的现款流量净额           228，414.84        -31，234.57     61，702.41       23，194.23 筹资步履现款流入小计              231，956.88      1，545，040.83   1，666，303.79    2，751，375.60 筹资步履现款流出小计              328，712.21      1，852，709.87   1，919，488.85    2，379，755.95 筹资步履产生的现款流量净额           -96，755.33       -307，669.03    -253，185.05     371，619.65 现款及现款等价物净增多额             13，837.95       -273，302.61     -14，930.11     778，729.52    公司经营步履产生的现款流入主要来自处置交易性金融资产净增多，收取 利息、手续费及佣金的现款增多，回购业务资金的净增多，代理买卖证券收到 的现款净额等。    经营步履产生的现款流出主如果融出资金净增多，支付利息、手续费及佣 金，支付给职工以及为职工支付的现款，支付的各项税费及代理买卖证券支付 的现款等。       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 年增多 822，976.55 万元，主如果客户资金增多和交易性投资及资金拆入等减少 所致。 度减少 54.09%，主如果客户资金和买入返售业务资金流出减少以及交易性投资 等流出增多等详尽影响所致。 度减少 62.82%，主如果客户资金和卖出回购业务资金流出增多等详尽影响所 致。 上年同期变动较小。      公司投资步履产生的现款流入主如果收回投资收到现款的增多、取得投资 收益的增多、处置固定资产、无形资产和其他历久资产收回的现款等。      投资步履产生的现款流出主如果投资支付的现款、购建固定资产、无形资 产和其他历久资产支付的现款等。 年度减少 215，336.60 万元，主如果 2021 年公司收回其他债权投资的债券投资较 上年减少较多所致。 同期增长 166.02%，主如果受市集要素影响收回其他债权投资的债券投资增多 较多所致。 同期减少 150.62%，主如果其他债权投资资金净流入减少所致。      本公司筹资步履现款流入主要包括接收投资收到的现款、刊行债券收到的 现款以及收到其他与筹资步履议论的现款。本公司筹资步履现款流出主要包括 偿还债务支付的现款，分派股利、利润或偿付利息支付的现款，以及支付的其     华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 他与筹资步履议论的现款。 年度减少 145，302.66 万元，主如果公司运用短期融资券和公司债券等器具融入 资金净范围减少所致。 度减少 168.13%，主如果公司运用短期融资券和公司债券等器具融入资金净规 模减少所致。 度减少 21.25%，主如果公司运用短期融资券和公司债券等器具融入资金净范围 减少所致。   （五）偿债智力分析    阐发期内，公司偿债智力的主要目的如下表所示：      财务目的                   /2024 年 1-3 月     /2023 年度         /2022 年度       /2021 年度 资产欠债率                    62.61%            64.74%         68.47%        67.21% 流动比率                          -               1.81          1.61           1.69 速动比率                          -               1.81          1.61           1.69 EBITDA（万元）                    -         177，877.21     176，565.75    346，568.20 EBITDA 利息倍数（倍）                -               1.57           1.57          3.00 利息保障倍数（倍）                     -               1.39           1.41          2.87    报 告 期 各 期 末 ， 公 司 资 产 负 债 率 分 别 为 67.21% 、 68.47% 、 64.74% 和 具有较强的偿债智力。   （六）主要监管目的分析    最近三年末，公司（母公司）风险控制目的如下：              形势                    2023 年末           2022 年末        2021 年末 中枢净成本（亿元）                                 168.69         164.65         169.20 附庸净成本（亿元）                                      -               -           7.40 净成本（亿元）                                   168.69         164.65         176.60 净资产（亿元）                                   220.27         216.90         216.31    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 各项风险成本准备之和（亿元）                              71.68             81.14           62.38 表表里资产总额（亿元）                                665.45            729.07          693.30 风险覆盖率                                     235.34%           202.91%        283.13% 成本杠杆率                                      25.53%           22.68%          24.56% 流动性覆盖率                                    299.29%           274.87%        388.48% 净结识资金率                                    201.37%           187.32%        191.20% 净成本/净资产                                    76.58%           75.91%          81.64% 净成本/欠债                                     40.51%           33.93%          38.67% 净资产/欠债                                     52.90%           44.70%          47.36% 自营权益类证券及证券养殖品/净成本                           9.58%           19.70%          19.35% 自营固定收益类证券/净成本                             171.57%           201.68%        164.61%   公司资产质地优良，经营稳健，各项风险控制目的安妥《证券公司监督管 理条例》及《证券公司风险控制目的管理办法》的议论轨则。   最近三年及一期末，公司各项风险控制目的全部赓续处于监管目的要求的 安全范围内。公司成本充足率高，全体资产质地较好，目的安全角落较高，显 示公司具备较好的偿债智力及风险控制智力。此外，公司具有包括同行拆入资 金在内的多渠谈融资方式，因此公司全体偿债智力较高，偿债风险较低。    六、公司有息债务情况   （一）有息债务类型结构                                                                       单元：万元，%      形势           期初金额                    占比           期末金额                占比   应付短期融资款         376，445.24              17.17        300，139.52          14.20     应付债券         1，816，208.37             82.83       1，813，989.12         85.80      总共          2，192，653.61             100.00      2，114，128.64        100.00   （二）有息债务期限结构   结果 2024 年 3 月末，公司有息债务期限结构如下：                                                                         单元：万元    形势         1 年以内               1-2 年               2-3 年              总共 应付短期融资款     300，139.52                -                 -              300，139.52   应付债券      598，573.55          607，257.26          608，158.30        1，813，989.12       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书      形势         1 年以内            1-2 年              2-3 年            总共      总共         898，713.07     607，257.26         608，158.30      2，114，128.64      （三）信用融资与担保融资情况      结果 2024 年 3 月末，公司有息欠债信用融资与担保融资的结构如下：                                                                     单元：万元           形势                 2024 年 3 月末余额                        占比         信用借款                                         -                           -         典质借款                                         -                           -         质押借款                                         -                           -     一年内到期的无担保债券                             598，573.55                  28.31%         应付债券                             1，215，415.57                   57.49%       应付短期融资款                               300，139.52                  14.20%       有息欠债总共                             2，114，128.64                  100.00%      结果 2024 年 3 月末，公司有息欠债总共 211.41 亿元，其中 1 年内到期的 有息欠债为 89.87 亿元。同期，公司持有的货币资金（扣除客户进款）、存出 保证金及金融投资等高流动性金融资产总共 340.71 亿元，概况为一年内有息负 债的偿付提供有用的保障。      七、关联方及关联交易      阐发期内，刊行东谈主主要关联方如下： 序                关联方称呼                                     关联关系 号      成都金智百业源股权投资基金合伙企业（有      限合伙）      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 序              关联方称呼                    关联关系 号      拉萨金智百业源股权投资合伙企业（有限合      伙）      成都金智华西股权投资基金管理中心（有限      合伙）      天府（四川）联合伙权交易中心股份有限公      司      泸州华西金智银聚股权投资基金合伙企业      （有限合伙）      成都华西金智银创股权投资基金合伙企业      （有限合伙）      共青城金智银核创业投资合伙企业（有限合      伙）      成都盈创中小担金智创业投资合伙企业（有      限合伙）      成都华西金智专精特新股权投资合伙企业      （有限合伙）      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 序              关联方称呼                               关联关系 号   [注1]：关联当然东谈主指持有上市公司5％以上股份的当然东谈主；公司董事、监事和高档管理东谈主员；径直 或障碍控制上市公司的法东谈主的董事、监事和高档管理东谈主员；以及与前述东谈主士关系密切的家庭成员，包括配 偶、年满18周岁的子女过甚妃耦、父母及妃耦的父母、昆仲姐妹过甚妃耦、妃耦的昆仲姐妹、子女妃耦的 父母；中国证监会、深圳证券交易所或公司根据实质重于体式原则认定的其他与上市公司有特殊关系，可 能导致上市公司利益对其歪斜的当然东谈主。      最近三年，刊行东谈主主要关联交易如下： 消。                                                             单元：万元      关联交易方       关联交易类型                                   度         度           度    结算方式 泸天化（集团）有限责                 提供证券经纪服务          0.005      0.02        0.02 公约商定 任公司 四川金舵投资有限职守                 提供证券经纪服务          51.64     36.27       44.04 公约商定 公司 四川璞信产融投资有限      提供证券经纪服务          26.10      5.91        7.73 公约商定 职守公司              收取参谋费            9.50          -           - 公约商定                 提供证券经纪服务              -          -       7.97 公约商定 泸州老窖集团有限职守 公司             提供证券刊行与承                销、财务参谋人等服务                 提供证券经纪服务              -      0.67        1.56 公约商定                收取基金经纪服务手 泸州银行股份有限公司         续费                  进款利息收入               -   2，050.84     925.98    公约商定                   手续费开销               -      0.09        0.03    公约商定                支付三方存管用度、 宁波银行股份有限公司     短期融资券承销手续              -          -      10.03    公约商定                    费 泸州市国资委         提供财务参谋人等服务         12.00           -       2.00 公约商定    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   关联交易方           关联交易类型                                    度         度           度        结算方式 泸州华西金智银聚股权 投资基金合伙企业（有     提供证券经纪服务             0.50      0.15            - 公约商定 限合伙） 鸿利智汇集团股份有限                提供期货经纪服务                -           -      0.03 公约商定 公司 江苏鼎跃供应链管理有                提供期货经纪服务                -           -      0.47 公约商定 限公司 华能成本服务有限公司     提供财务参谋人等服务               -           -     18.87 公约商定                提供证券刊行与承                                        -           -     99.06    公约商定 泸州临港投资集团有限     销、财务参谋人等服务 公司             收取证券经纪手续费                   及佣金                开展东谈主民币资金拆借 华创证券有限职守公司                             -           -      0.75    公约商定                    业务 泸州老窖定制酒有限公                    采购商品                -      5.20      242.33    公约商定 司 四川中国白酒家具交易                    房屋租借                -     55.00            -   公约商定 中心有限公司 泸州老窖物业服务有限                    采购商品             2.99      6.98            -   公约商定 公司 泸州老窖置业有限公司        代收水电费           229.22    213.76      202.61    公约商定 四川鑫炜业工贸发展有                   期货商品销售          103.48           -          -   公约商定 限公司 关联当然东谈主          提供证券经纪服务             4.82      3.10        3.54 公约商定           总共                      558.03   2，497.99    1，567.02   （1）关联方在本公司的代理买卖证券款余额情况                                                                   单元：万元            开户单元                      2023 年末       2022 年末        2021 年末 泸天化（集团）有限职守公司                               2.52          0.94         5.81 四川金舵投资有限职守公司                          26，328.14           0.07         0.04 泸州老窖股份有限公司                                     -          0.37        43.48 四川璞信产融投资有限职守公司                        25，425.17           0.09       154.10 泸州银行股份有限公司                                     -          9.25         4.34 四川剑南春（集团）有限职守公司                                -         13.92              - 泸州华西金智银聚股权投资基金合伙企业（有限合 伙） 关联当然东谈主                                      20.15        114.38       285.89              总共                       51，777.22         139.02       493.66    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   （2）2023 年末，关联方持有本公司及子公司资产管理家具情况                                                                   单元：万元                                                              期末寄予资 家具称呼      寄予东谈主   成立日历                    状态                         管理费率                                                                金                           该家具于 2018 年 10 月 30 华西证券璞   四川璞信产 信定向资产   融投资有限                                                    16，480.00     0.30%                月 22 日     场内股票质押式回购，初  管理筹商   职守公司                            始范围为 16，350 万元。   （3）阐发期内买卖关联方刊行的证券情况（单元：万元）                        期初持有 本次购入 本次出售 期末持   关联方        形成原因                                                            本次收益                         面值   金额   金额  有面值 宁波银行股份有 一级市集认购关联                             -         42，508.30 42，515.08            -             6.78 限公司        方刊行的证券         一级市集认购 金地（集团）股 “16金地02”债券 份有限公司   一级市集认购关联                                   - 11，000.00 11，001.42                  -         1.42         方刊行的证券                        期初持有 本次购入 本次出售 期末持   关联方        形成原因                                                            本次收益                         面值   金额   金额  有面值 泸州市高新投资 一级市集认购关联                                   -    4，293.21              - 4，000.00                - 集团有限公司 方刊行的证券   （4）与关联方同行拆借、存放于关联方银行进款期末余额情况                                                                              单元：万元     关联方称呼           2023 年末           2022 年末           2021 年末               性质 泸州银行股份有限公司            54，900.23         77，095.49          61，844.71         银行进款   （5）与关联方现券交易                                                                              单元：万元   关联方        交易类型                           买入             卖出                买入                 卖出 晋商银行股份有              现券买卖交易    14，206.32                  -        48，822.72                   - 限公司 重庆农村交易银              现券买卖交易               -               -       238，858.17         179，713.67 行股份有限公司 内江农村交易银      现券买卖交易               -               -       192，292.87          43，573.05 行股份有限公司      银行间质押式               -               -         5，000.00           5，000.30 泸州银行股份有              现券买卖交易               -               -        56，869.11          16，163.84 限公司     华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 华创证券有限责       现券买卖交易           -             -    837，263.32       963，605.00 任公司           质押式回购            -             -                -             - 北京海外信赖有               现券买卖交易           -             -       9，471.89      145，008.88 限公司 宁波银行股份有       现券买卖交易           -             -   2，433，253.77      936，605.37 限公司           质押式回购            -             -    230，000.00       230，023.26 眉山农村交易银               现券买卖交易           -             -       9，174.44       10，260.89 行股份有限公司 华能天成融资租               现券买卖交易    3，000.00             -                -             - 赁有限公司    （6）与关联方债券假贷                                                                   单元：万元         关联方                交易类型                                                   面额              假贷用度 宁波银行股份有限公司              银行间债券假贷                   37，000.00              3.41    （7）关联债权债务来去                                                                   单元：万元   关联方      关联关系       形成原因         2023 年末       2022 年末          2021 年末 泸州老窖集团有         公司控股股东 上市承诺款          2，022.38 2，022.38 2，022.38 限职守公司 泸州老窖定制酒 受老窖集团控                     采购定制酒         5.20     5.20        - 有限公司    制 泸州银行股份有 老窖集团关键                     应收利息        225.50        -        - 限公司     联营企业         函出具之日起三年内，依然未取得上述房产的房屋通盘权证，老窖集团将 关联债务对公司         按华西有限全体变更为股份有限公司时的该等房产账面净资产值以货币资 经营效果及财务         金注入公司的方式给予轨范。截止阐发期末，公司已收到老窖集团承诺款 情景的影响         共计 2，022.38 万元。议论地盘房产的承诺，老窖集团已履行完毕。         如公司照章取得上述房产的全部或部分房屋通盘权证，公司将按注入的相         应资金等值退还老窖集团。    八、关键或有事项或承诺事项    （一）刊行东谈主对外担保情况    结果召募阐述书签署之日，公司不存在尚未了结的对外担保。    （二）关键未决诉讼、仲裁或行政处罚情况    结果召募阐述书签署日，公司不存在触及金额占公司最近一期经审计净资 产十足值 10％以上，且十足金额卓越一千万元的关键诉讼、仲裁事项。       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书      结果召募阐述书签署日，公司尚未了结的其他关键诉官司项如下：                                                   诉讼（仲裁）                            涉案金额       诉讼（仲裁）                    诉讼（仲裁）   诉讼（仲裁）基本情况                                      审理结果及影                            （万元）         进展                      判决执行情况                                                      响                                                   判令向公司支                                                                 公司已 按见效                                                   付本金、利息                                                   等。公司就质 交易资产管理有限公司（以下                                                   本金和 利息。                                       判决已见效，      押股票有优先 简称“东泰资管”）签订股票质              10000                               违约金未受                                       在执行过程       受偿权，有权 押式回购交易业务公约，共向              （本金）                                 偿。法 院裁定                                       中。          就典质房产折 其融资 1 亿元。后东泰资管违                                                 因暂无 执行条                                                   价或就拍卖、 约，公司向法院拿告状讼。                                                    件，终 结本次                                                   变卖所得价款                                                                 执行轨范。                                                   优先受偿。                                       华汇东谈主寿案、 公司主承销及受托管理的宁夏                                       外贸信赖案、 远高实业集团有限公司公开发                                       中信信赖案、 行 公 司 债 券 形势 （ “18 远 高                            华汇东谈主寿案、                                       杭州太乙案已                                       完成二审开庭                                       审理，另外六 有 14 位投资者告状公司（已                                   杭州太乙案一 立案），分别是：华汇东谈主寿保                                     审判决公司承                            （本金）       诉；2024 年新                 付。 险股份有限公司、中国对外经                                     担投资者本金                                       增四案，一案 济贸易信赖有限公司、杭州太                                     10% 的 连 带 赔                                       已开庭审理， 乙投资管理有限公司等。上述                                     偿职守，另外                                       两案撤诉（其 投资者向法院告状要求公司承                                     八案撤诉。                                       中一件因息争 担其投成本金、利息、过时利                                       撤诉），一案 息等的赔偿职守。                                       已息争。 成都大成置业有限公司（以下                                     二审见效判 简称“大成置业”）与公司进                                     决：公司向李 行联合确立，合作方式为公司                                     某支付投资款 进入地块地盘使用权、大成置                                     资金占用利 业进入资金。因大成置业未能                                     息，狡计轨范 依约筹措确立资金，公司按照                                     为 ： 以 8536 公约商定肃清两边之间的合同                                     万元为基数， 关 系 ， 并 退 还 了 投 资 款 8536                          按照年利率 万元。后大成置业拿告状讼，                                     6% 的 标 准 ， 经法院审理判决，公司向大成                                     自 2014 年 9                                                                 公司已 按照生 置 业 退 还 履 约 保 证 金 800 万                           月 12 日 起 计                              约        已二审见效判                    效判决 履行， 元，公司已按判决要求履行完                                     算至 2016 年 1 毕判决书中全部义务。大成置                                     月 28 日 止 ；                                                                 扣代缴义务。 业向最高院拿起再审，被裁定                                     公司向李某支 驳回。后大成置业将合计与公                                     付保证金资金 司联建 D6 地块二期工程存在                                   占用利息，计 的债权转让李某。                                          算轨范为：以 传票，李某向法院拿告状讼，                                     数，按照年利 诉请：公司支付与大成置业解                                     率 4.75% 的 标 除联建公约时的补偿款                                        准 ， 自 2017 后 的 资 金 占 用 利 息 723.28 万                          计 算 至 2019       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 元。2022 年 12 月，法院作出                          年 8 月 20 日 一审裁定，因重叠告状驳回李                               止；公司向李 某对补偿款及部分资金占用利                               某 支 付 2014 息的告状；同期法院作出判                                年 9 月 12 日 决，判令公司向李某支付资金                               前的投资款资 占用利息 96.19 万元。自后，                           金占用利息 李某和公司均就本案拿起上                                303.19 万元。 诉，二审法院裁定发还重审。 公司当作北京数知科技股份有 限公司（以下简称“数知科 技”）向不特定对象刊行可转 换公司债券的保荐机构，上述 形势后间隔审核，并未实践发 行。投资者袁某、肖某诉求购                      前期肖某除掉 买数知科技股票分别产生投资              约       告状后从头起                                             待开庭。         待开庭。 损失 1080.51 万元、133.03 万   1213.54   诉，两案均未 元，以数知科技实施虚假述说                      开庭审理。 行径侵害其正当权益为由向法 院告状，要求数知科技赔偿其 投资损失，并要求本公司当作 未刊行可转债的保荐机构承担 连带赔偿职守。 雄川公司与公司签订公约联建 详尽办公大楼及附庸工程，乐 山市交易银行股份有限公司眉 山分行（以下简称“乐山商 行”）对雄川公司的违约金出                               一审判决援救 具保函。公司向成都高新法院                               公司诉求，乐                                    已二审开庭审                暂无见效判 拿告状讼，诉求雄川公司组成             5000              山商行向公司                                    理。                    决。 合同违约并向公司支付违约金                               支付 5000 万 担连带清偿职守。本案于 2023 年 3 月被法院立案受理。后公 司 变 更 诉 讼 请 求 为 5000 万 元。                                             一审判决庄某                                             向公司偿还 质押式回购交易业务公约》及                                             支付融资利 联系补充公约，融资 10000 万                  一审判决见效                                             息、违约金        一审见效判 元，以其持有的“中装确立”            7000（本    后庄某向法院                                             等，若未能履       决，法 院再审 股票质押，后经两边公约提前              金）      央求再审，法                                             行前述偿付义       立案审查。 回购本金 3000 万元。2024 年                院立案审查。                                             务，公司有权                                             处置质押股 定，公司向法院拿告状讼。                                             票。     （三）关键承诺 于承诺为拟设华西基金赓续补充成本并在其出现流动性危急时给予流动性援救    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 的议案》，承诺为华西基金管理有限职守公司（以下简称华西基金）赓续补充 成本、在华西基金出现流动性危急时给予流动性援救，以促进公募基金行业发 展，爱戴金融市集结识，按捺金融风险。   （四）其他关键事项   公司子公司关键事项如下： 伙企业（有限合伙）正在计帐中，计帐小组已在工商管理部门备案。   九、资产典质、质押和其他限制用途安排   结果 2023 年末，刊行东谈主通盘权或使用权受到限制的资产为 156.45 亿元， 具体情况如下：                                                 单元：亿元        形势       2023 年末账面价值              受限原因 货币资金                          0.83         冻结 交易性金融资产                  102.95      质押、证券已融出和保证金充抵 其他债权投资                       52.67         质押        总共                156.45   除此上述情况外，公司不存在其他资产典质、质押、被查封、冻结、必须 具备一定条件才能变现、无法变现、无法用于赔偿债务的情况和其他权利受限 制的情况和安排，以过甚他具有可对抗的第三东谈主的优先偿付欠债的情况。      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书          第六节     刊行东谈主及本期债券的资信情景      一、阐发期历次主体评级、变动情况及原因      阐发期内，公司在境内刊行其他债券、债务融资器具，所涉资信评级的， 主体评级结果均为 AAA 级，不存在与本次主体评级结果有互异的情形。      二、本期债券信用评级情况   （一）信用评级论断及艳丽所代表的涵义      经联合资信评估股份有限公司（以下简称“联合资信”）详尽评定，刊行 东谈主的主体信用等级为 AAA，本期债券的信用等级为 AAA，本级别的涵义为受 评对象偿还债务的智力极强，基本不受不利经济环境的影响，违约风险极低。   （二）评级阐发揭示的主要风险 管政策变化等要素可能对公司经营带来不利影响。2021－2023 年，受证券市集 波动等要素影响，公司营业收入和利润范围有所下降。 注公司信用业务和债券投资业务的信用风险情景。 合规管理带来的压力增多。2024 年 4 月 29 日，公司收到暂停保荐业务履历 6 个月的监管措施，预计公司改日保荐业务收入将会减少，需赓续关注该事件对 公司改日经营产生的不利影响。   （三）追踪评级的议论安排      根据联系监管律例和联合资信议论业务轨范，联合资信将在本期债项信用 评级有用期内赓续进行追踪评级，追踪评级包括依期追踪评级和不依期追踪评 级。      刊行东谈主应按联合资信追踪评级良友清单的要求实时提供联系良友。联合资 信将按照议论监管政策要乞降寄予评级合同商定在本期债项评级有用期内完成 追踪评级责任。      刊行东谈主或本期债项如发生关键变化，或发生可能对刊行东谈主或本期债项信用               华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书             评级产生较大影响的关键事项，刊行东谈主应实时通告联合资信并提供议论良友。               联合资信将密切关注刊行东谈主的经营管理情景、外部经营环境及本期债项相             关信息，如发现存关键变化，或出现可能对刊行东谈主或本期债项信用评级产生较             大影响的事项时，联合资信将进行必要的阅览，实时进行分析，据实阐发或调             整信用评级结果，出具追踪评级阐发，并按监管政策要乞降寄予评级合同商定             报送及表现追踪评级阐发和结果。               如刊行东谈主不成实时提供追踪评级良友，或者出现监管轨则、寄予评级合同             商定的其他情形，联合资信不错间隔或取销评级。               三、其他关键事项               无。               四、刊行东谈主的资信情景               （一）刊行东谈主及主要子公司阐发期内债务违约记录及议论情况               刊行东谈主及主要子公司阐发期内未发生债务违约情况。               （二）刊行东谈主及子公司阐发期内已刊行的境表里债券情况（含已兑付债券）                                                                        单元：亿元、年、%                                                                                         存续及 序            刊行    刊行   刊行      回售日   到期日      债券       刊行规     刊行     债券余     债券简称                                                                       召募资金用途   偿还情 号            场合    方式   日历       期     期       期限        模      利率      额                                                                                          况                                                                                偿还到期公司                                                                                司营运资金。                                                                                偿还到期公司                                                                                司营运资金。                                                                                 偿还有息负                                                                                 营运资金。                 华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书                                                                                            存续及 序              刊行   刊行   刊行      回售日   到期日      债券       刊行规      刊行     债券余      债券简称                                                                         召募资金用途   偿还情 号              场合   方式   日历       期     期       期限        模       利率      额                                                                                             况 公司债券小计              -      -      -      -           -   205.00    -     175.00     -       -      券 CP004   间    刊行   08-08         08-08                                        资金。    付日。      券 CP003   间    刊行   04-18         01-11                                        资金。    兑付。      券 CP002   间    刊行   03-23         10-20                                        资金。    兑付。      券 CP001   间    刊行   03-16         11-17                                        资金。    兑付。      券 CP005   间    刊行   12-13          6-19                                        资金。    兑付。      券 CP004   间    刊行    9-8           5-15                                        资金。    兑付。      券 CP003   间    刊行    7-5           4-18                                        资金。    兑付。      券 CP002   间    刊行    6-20         12-09                                        资金。    兑付。      券 CP001   间    刊行    3-15         10-13                                        资金。    兑付。      券 CP010   间    刊行   11-24           3-7                                        资金。    兑付。      券 CP009   间    刊行   11-23          2-10                                        资金。    兑付。      券 CP008   间    刊行   10-13          7-26                                        资金。    兑付。      券 CP007   间    刊行    9-23          6-24                                        资金。    兑付。      券 CP006   间    刊行    9-8           12-8                                        资金。    兑付。      券 CP005   间    刊行    8-17         11-17                                        资金。    兑付。      券 CP004   间    刊行    7-14          9-17                                        资金。    兑付。      券 CP003   间    刊行     6-4           9-6                                        资金。    兑付。      券 CP002   间    刊行    5-14          8-13                                        资金。    兑付。      券 CP001   间    刊行    4-12          7-13                                        资金。    兑付。 债务融资器具                                                   249.00          15.00                   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书                                                                                                  存续及 序             刊行    刊行   刊行      回售日     到期日      债券       刊行规       刊行     债券余      债券简称                                                                             召募资金用途     偿还情 号             场合    方式   日历       期       期       期限        模        利率      额                                                                                                   况      小计      总共                                                     454.00          190.00                   （三）刊行东谈主及子公司已获批文尚未刊行的债券情况（含境外）                   结果召募阐述书签署日，刊行东谈主过甚合并范围内子公司已获注册尚未刊行              的债券情况如下：                                                                                      单元：亿元                          获取批      债券产      批文额         剩余未发              主体称呼                                                    召募资金用途          批文到期日                          文场合      品类型       度           行额度              华西证券股                                                  偿还有息债务、          2025 年 10                          深交所      小公募       100.00         45.00              份有限公司                                                  补充营运资金           月 20 日              华西证券股                                                  偿还有息债务、          2024 年 10                          深交所      次级债        40.00         40.00              份有限公司                                                  补充营运资金           月 28 日              总共                             140.00         85.00                   （四）刊行东谈主及子公司存续的境表里债券情况                   结果召募阐述书签署日，刊行东谈主及子公司存续的境表里债券情况如下：                                                                             单元：亿元、年、%                                                                                                  存续及 序             刊行    刊行   刊行      回售日     到期日      债券       刊行规       刊行     债券余      债券简称                                                                             召募资金用途     偿还情 号             场合    方式   日历       期       期       期限        模        利率      额                                                                                                   况                                                                                       偿还到期公司                                                                                       司营运资金。                                                                                       偿还到期公司                                                                                       司营运资金。                                                                                        偿还有息负                                                                                        营运资金。                  华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书                                                                                            存续及 序           刊行     刊行   刊行      回售日    到期日      债券       刊行规      刊行     债券余      债券简称                                                                         召募资金用途   偿还情 号           场合     方式   日历       期      期       期限        模       利率      额                                                                                             况                                                  ） 公司债券小计              -     -      -       -           -   185.00    -     179.10     -       -   券 CP004   间      刊行   08-08          08-08                                        资金。    付日。 债务融资器具   小计      总共                                                  200.00          194.10              （五）刊行东谈主及关键子公司失信情况              刊行东谈主和关键子公司不存在因严重非法、失信行径被列为失信被执行东谈主、            失信分娩经营单元或者其它失信单元情况。              （六）本次刊行后累计公开刊行公司债券余额过甚占刊行东谈主最近一期净资            产的比例              本次刊行后，累计公开刊行公司债券余额为 194.10 亿元，占刊行东谈主 2024            年 3 月末净资产的比例为 84.73%。 华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书              第七节     增信机制 本期债券无担保。       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书                         第八节         税项      根据国度议论税收法律律例的轨则，投资者投成本次公司债券所应交纳的 税款由投资者承担。本次公司债券的投资东谈主应降服我国议论税务方面的法律、 律例。本部分是依据我国现行的税务法律、律例及国度税务总局议论表随便文 件的轨则作念出的。如果联系的法律、律例发生变更，本部分中所说起的税务事 项将按变更后的法律律例执行。      一、升值税      投资者应根据 2016 年 5 月 1 日起脱手执行的《财政部、国度税务总局对于 全面推开营业税改征升值税试点的通告》及联系法律律例议论轨则交纳升值 税。      二、所得税      根据 2008 年 1 月 1 日起实施并于 2017 年 2 月 24 日及 2018 年 12 月 29 日 更始的《中华东谈主民共和国企业所得税》、2008 年 1 月 1 日起执行的《中华东谈主民 共和国企业所得税法实施条例》过甚他联系的法律、律例，一般企业投资者来 源于投资公司债券的利息所得应交纳企业所得税。企业应将当期应收取的公司 债券利息计入当期收入，核算当期损益后交纳企业所得税。      三、印花税 议通过的《中华东谈主民共和国印花税法》轨则，在中华东谈主民共和国境内书立应税 凭证、进行证券交易的单元和个东谈主，为印花税的征税东谈主，应当依照本律例定缴 纳印花税，该法自 2022 年 7 月 1 日起执行，1988 年 8 月 6 日国务院发布的 《中华东谈主民共和国印花税暂行条例》同期废止。结果本召募阐述书出具之日， 投资者买卖、赠与或继承公司债券而书立转让字据时，不需要交纳印花税。发 行东谈主无法预测国度是否或将会于何时决定对议论债券交易征收印花税，也无法 预测将会适用的税率水平。      四、税项抵销   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   本次公司债券投资者所应交纳的税项与公司债券的各项支付不组成抵销。 监管机关及自律组织另有轨则的按轨则执行。   五、声明   上述所列税项不组成对投资者的征税建议和投资者征税依据，也不触及投 成本次公司债券可能出现的税务后果。投资者如果准备购买本次公司债券，并 且投资者又属于按照法律轨则需要降服终点税务轨则的投资者，本公司建议投 资者应向其专科参谋人参谋议论的税务职守，公司不承担由此产生的任何职守。   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书              第九节     信息表现机制   刊行东谈主承诺，在债券存续期内，将按照法律律例轨则和召募阐述书的约 定，实时、平允地履行信息表现义务，保证信息表现内容的真正、准确、完 整，简明明晰，下里巴人。   一、信息表现管理轨制   为轨范公司的信息表现行径，确保公司信息表现内容的真正、准确、完 整，切实爱戴公司、股东及投资者的正当权益，根据《中华东谈主民共和国公司 法》、《中华东谈主民共和国证券法》以过甚他议论法律、律例的轨则和《公司章 程》，并结合公司实践情况，刊行东谈主制定了《华西证券股份有限公司信息表现 管理轨制》。   （一）未公开信息的传递、审核、表现经过 并配合公司履行信息表现义务：   （1）持有公司 5%以上股份的股东或实践控制东谈主，其持有股份或者控制公 司的情况发生较大变化；   （2）法院裁决不容控股股东转让其所持股份，任一股东所持公司 5%以上 股份被质押、冻结、司法拍卖、托管、设定信赖或者被照章限制表决权；   （3）拟对公司进行关键资产或者业务重组；   （4）监管部门轨则的其他情形。   应当表现的信息照章表现前，联系信息已在媒体上传播或者公司股票过甚 养殖品种出现交易特殊情况的，股东或者实践控制东谈主应当实时、准确地向公司 作出版面阐发，并配合公司实时、准确地公告。   公司股东、实践控制东谈主应当将其议论东谈主、议论方式在董事会办公室报备， 以使董事会办公室不错实时与其取得议论。 公司提供联系信息，配合公司履行信息表现义务。   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 东谈主、实践控制东谈主应当实时向公司董事会报送公司关联东谈主名单及关联关系的说 明。公司应当履行关联交易的审议轨范，并严格执行关联交易侧目表决轨制。 交易各方不得通过粉饰关联关系或者采用其他技巧，规避公司的关联交易审议 轨范和信息表现义务。 东谈主，应当实时将寄予情面况通告董事会办公室，配合公司履行信息表现义务。 集会与疏浚。   公司各单元应根据公司编制年度阐发、半年度阐发及季度阐发的需要，及 时提供阐发期内触及的公司经营情况、财务情景、关键投资形势及合作形势进 展等议论数据和信息。各单元须对其所提供信息及数据的真正性、准确性和完 整性负责，所提供的信息及数据须经负责东谈主署名认同并承担相应职守。   各单元出现、发生或行将发生可能属于本轨制所称的关键事项时，应当在 第一时期将关键事件信息通告董事会秘书及董事会办公室，并将具体情况制作 成书面阐发，经本单元负责东谈主署名认同后报送董事长。   如按轨则需要履行信息表现义务的，董事会秘书应当实时向董事会阐发， 提请董事会履行相应轨范并对外表现。   （二）信息表现事务负责东谈主在信息表现中的具体职责过甚履职保障 书、高档管理东谈主员、各单元负责东谈主、持有公司 5%以上股份的股东或者潜在股 东、公司的实践控制东谈主为信息表现义务东谈主。 轨制过甚他议论轨则的要求，履行信息表现的义务，降服信息表现递次。   公司董事、监事、高档管理东谈主员应当勤勉尽责，关注信息表现文献的编制 情况，保证依期阐发、临时阐发在规依期限内表现，配合公司过甚他信息表现 义务东谈主履行信息表现义务。 事会办公室及公司董事会秘书实时细察公司组织与运作的关键信息、对股东和      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 其他利益联系者决策产生实质性或较大影响的信息以过甚他应当表现的信息。 各单元发生的应予表现的关键信息实时通报给公司董事会办公室及董事会秘 书。   （三）董事和董事会、监事和监事会、高档管理东谈主员等的阐发、审议和披 露的职责      （1）董事应当了解并赓续关注公司经营情况、财务情景和公司已经发生的 或者可能发生的关键事件过甚影响，主动阅览、获取决策所需要的良友；      （2）董事会全体成员应保证信息表现的内容真正、准确、竣工，莫得虚假 记录、误导性述说或关键遗漏。      （1）董事会秘书负责谐和实施信息表现管理轨制，组织和管理信息表现管 理部门具体承担公司信息表现责任；      （2）董事会秘书负责公司依期阐发及临时公告的编制与表现；      （3）董事会秘书应汇集公司应予表现的信息并阐发董事会，赓续关注媒体 对公司的报谈并主动求证报谈的真正情况；      （4）董事会秘书有权参加股东大会、董事会会议、监事会会议和高档管理 东谈主员联系会议，有权了解公司的财务和经营情况，查阅触及信息表现事宜的所 有文献；      （5）董事会秘书应将国度对公司执行的法律、律例和证券监管部门对公司 信息表现责任的要求实时通告公司信息表现的义务东谈主和联系责任主谈主员。      （1）监事和监事会除应确保议论监事会公告内容的真正、准确、竣工外， 应负责对公司董事、高档管理东谈主员履行信息表现职责的行径进行监督；      （2）监事应当关注公司信息表现情况，发现信息表现存在非法违纪问题 的，应当进行阅览并建议处理建议；      （3）监事会对依期阐发出具的书面审核意见，应当阐述编制和审核的轨范 是否安妥法律、行政律例、监管部门的轨则，阐发的内容是否概况真正、准      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 确、竣工地反应公司的实践情况。      （4）监事会对董事、总司理和其他高档管理东谈主员执行公司职务时违犯法 律、规或者规则的行径进行对外表现时，应提前通告董事会；      （5）当监事会向股东大会或国度议论主管机关阐发董事、总司理和其他高 级管理东谈主员毁伤公司利益的行径时，应实时通告董事会，并提供联系良友。 现的关键事件、已表现的事件的进展或者变化情况过甚他联系信息。 阐发及临时阐发良友的汇集和依期阐发、临时阐发的编制，提交董事会秘书初 审，并协助董事会秘书作念好信息表现。 行如下责任职责：      （1）督促本单元严格执行信息表现管理和阐发轨制；      （2）各单元负责东谈主应依期或不依期向总司理阐发公司经营、对外投资、重 大合同签订及执行情况、资金运作情况和盈亏情况；      （3）应实时向董事会秘书及董事会办公室阐发与本部门、下属公司联系的 未公开关键信息，以确保公司依期阐发以及议论关键事项的临时阐发概况实时 表现；      （4）保证向董事会秘书及董事会办公室阐发的关键事件信息的真正性、准 确性、竣工性、实时性。      （5）遇有需要谐和的信息表现事项时，应实时协助董事会秘书完成表现事 项。   （四）对外发布信息的央求、审核、发布经过      （1）董事会办公室会同财务部门根据实践情况，拟定依期阐发的表现时 间，并在证券交易所网站预约表现时期；      （2）董事会秘书负责召集联系部门召开依期阐发的专题会议，部署阐发编 制责任，细目时期进程，明确各信息表现义务东谈主的具体职责及联系要求。      （3）董事会办公室根据监管部门和证券交易所发布的对于编制依期阐发的      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 最新轨则，草拟依期阐发框架。      （4）各信息表现义务东谈主按责任部署，按时向董事会办公室、财务部门提交 所负责编制的信息、良友。财务部负责组织财务审计，向董事会办公室提交财 务阐发、财务附注阐述和议论财务良友。信息表现义务东谈主必须对提供或传递的 信息负责，并保证提供信息的真正、准确、竣工。      （5）董事会办公室负责汇总、整理，形成依期阐发初稿。      （6）提交董事会审议更始并批准，交公司董事、高档管理东谈主员签署书面确 认意见。      （7）由公司监事会进行审核并建议书面审核意见。      （8）由董事长签发，董事会秘书在两个责任日内报证券交易所审核表现。      （1）当公司及各单元发生触及证券交易所《上市规则》和本管理轨制轨则 的表现事项时，信息表现义务东谈主应在第一时期通报董事会办公室，并提供联系 信息和良友。信息表现义务东谈主应当阐发查春联系信息的真正性和准确性。      （2）董事会办公室得知需要表现的信息或接到信息表现义务东谈主提供的信 息，应立即向董事长阐发，并组织完成表现责任；触及证券交易所《股票上市 规则》对于出售、收购资产、对外投资、关联交易及对外担保等关键事项以及 公司的合并、分立等方面内容的临时阐发，由董事会办公室组织草拟文稿，报 请董事会或股东大会审议批准，并经董事长答允，董事会秘书签发后给予披 露。      （3）无需董事会作出决议的表现事项，经董事长答允，由董事会秘书负责 先行表现后阐发董事及联系东谈主员。 表现，或者向证券交易所主动央求停牌，直至真正、准确、竣工地表现信息。 停牌期间，公司至少每周发布一次事件进展情况公告。 信息（公司公告除外），公司应立即就联系事项进行自查，包括但不限于里面 排查、向联系东谈主员和触及单元发出问询等，并将自查结果实时公告。 牌，直至查清问题并公告。      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 须再次进行援用和发布，免于第四十五条所述的审核轨范。 的信息）有误差、遗漏或误导时，应实时发布更正公告、补没收告或走漏公 告。   （五）触及子公司的信息表现事务管理和阐发轨制      公司子公司出现、发生或行将发生可能属于本轨制轨则的关键事项时，就 任子公司董事的公司管理层东谈主员有职守将触及子公司经营、对外投资、股权变 化、关键合同、担保、资产出售、以及触及公司依期阐发、临时阐发信息等情 况以书面的体式实时、真正和竣工的向公司董事会阐发。      如果有两东谈主以上公司管理层东谈主员就任并吞子公司董事的，必须细目一东谈主为 主要阐发东谈主，但该通盘就任并吞子公司董事的公司管理层东谈主员共同承担子公司 应表现信息阐发的职守。      二、依期阐发表现      刊行东谈主承诺，将于每一司帐年度扫尾之日起 4 月内表现年度阐发，每一会 计年度的上半年扫尾之日起 2 个月内表现半年度阐发，且年度阐发和半年度报 告的内容与面貌安妥法律律例的轨则和深交所联系依期阐发编制要求。      三、关键事项表现      刊行东谈主承诺，当发生影响刊行东谈主偿债智力、债券价钱、投资者权益的关键 事项或召募阐述书商定刊行东谈主应当履行信息表现义务的其他事项时，或者存在 对于刊行东谈主过甚债券的关键市集听说时，刊行东谈主将按照法律律例的轨则和召募 阐述书的商定实时履行信息表现义务，阐述事件的起因、现在的状态和可能产 生的后果，并赓续表现事件的进展情况。      四、本息兑付表现      刊行东谈主承诺，将按照《深圳证券交易所公司债券上市规则》和深交所其他 业务要求实时表现本息兑付安排。     华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书               第十节     投资者保护机制    一、偿债筹商和保障措施   （一）偿债资金开始   公司将根据本期债券本息到期支付的安排制定年度运用筹商，合理退换分 配资金，保证按期支付到期利息和本金。   公司偿债资金将主要开始于债券存续期内的利润累积。最近三年及一期， 公司分别完了营业收入 51.22 亿元、33.76 亿元、31.81 亿元和 6.48 亿元，包摄 于母公司通盘者的净利润分别为 16.32 亿元、4.22 亿元、4.25 亿元和 1.26 亿 元。公司收入范围和盈利水平概况为本期债券的偿付提供有用的保障。   本次刊行公司债券将有助于增强公司的成本实力，进而推动自营、投资银 行、资产管理、融资融券等业务的快速发展，为公司带来雅致的收益并为本期 债券的本息偿付提供有劲保障。   （二）偿债救急保障决策 通过金融资产变现以补充偿债资金。结果 2024 年 3 月末，公司合并报表中金融 投资项下交易性金融资产、债权投资、其他债权投资和其他权益器具总共为 产给予惩处。 的有劲保障。公司领有较为领路的其他融资渠谈，可根据实践情况详尽运用多 种方式借入资金，用于补足偿债资金缺口，确保按时足额偿付本期债券本息。 公司当作银行间市集成员，具有较强的融资智力。公司与多家交易银行均保持 雅致的合作关系，可通过同行拆借、债券回购方式以较低成本融入资金。此 外，公司还不错刊行短期融资券、刊行证券公司债等渠谈融入资金。如果由于 或然情况公司不成实时从预期的还款开始赢得满盈资金，公司不错凭借自身优 良的资信情景以及与其他金融机构雅致的合作关系，通过障碍融资筹措本期债 券还本付息所需资金。然则该融资措施不具有强制执行性。   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   （三）其他偿债保持措施   为保障投资者的正当权益，刊行东谈主建立了一系列保障措施，包括设立偿付 责任小组，健全风险监管和预警机制及加强信息表现等，形成一套本期债券按 时还本付息的保障措施。   刊行东谈主已按照《公司债券刊行与交易管理办法》的要求制定了《债券持有 东谈主会议规则》。《债券持有东谈主会议规则》商定归赵券持有东谈主通过债券持有东谈主会 议应用权利的范围、轨范和其他关键事项，为保障公司债券本息实时足额偿付 作念出了合理的轨制安排。   刊行东谈主已按照《公司债券刊行与交易管理办法》的轨则，礼聘西南证券担 任本期债券的债券受托管理东谈主，并与西南证券签订了《债券受托管理公约》。 在本期债券存续期限内，由西南证券依照《债券受托管理公约》的商定爱戴本 期债券持有东谈主的利益。   本公司将严格按照财务管理轨制的要求使用本期债券召募资金。公司设立 有意的偿付责任小组，成员包括公司分担高档管理东谈主员和筹商财务部、资金运 营部、债券刊行部等联系部门主要负责东谈主员。自本期债券刊行日起至本期债券 到期日，责任小组将全面负责本期债券的还本付息，在每年的资金安排中落实 本期债券本息的偿付资金，保证本息的如期偿付，以保障债券持有东谈主的利益。   偿债责任小组的主要责任包括：组织、谐和本次公司债本息兑付的时期； 按公司债本息兑付金额准备偿债资金；查验偿债资金准备情况；批准偿债资金 的通盘索求、使用行径；汇集、整理和分析通盘议论公司债偿付的信息等。   公司财务政策稳健，资产变现智力较强，净成本对债务覆盖度高，为本次 公司债的偿付提供了压根保障。本公司历久相持互异化经营，业务收入结构平 衡，赓续增强传统业务和发展立异业务，握住普及主营业务的盈利智力，并持 续优化资产欠债结构。   公司具有雅致的流动性管奢睿力，为本期债券偿付提供了有劲援救。公司 筹商财务部、固定收益部及合规和风险控制总部等设有意岗亭东谈主员，在严格的      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 内控机制下，对公司流动性进行管理。      本期债券存续期内，如议论偿债财务目的出现大幅不利异动，公司将速即 通过休养资产欠债结构等方式，增多资产流动性和变现智力，确保公司偿债能 力不受影响。      根据种种法律、律例及监管要求，公司建立了竣工有用的治理结构体系。 公司股东大会、董事会和监事会根据《公司法》、《证券法》、《公司规则》 履行权柄，对公司的经营运作进行监督管理。董事会加强了对里面控制议论工 作的安排、完善了公司的里面控制环境和里面控制结构，使里面控制为公司的 全体决策提供依据，公司各项业务的里面控制与风险管理成为公司决策的必要 轨范。      公司董事会下属的风险控制委员会，司理层下设包括风险管理委员会的各 管理层委员会，联系里面控制部门与业务部门共同组成了公司风险管理主要组 织架构，形成了由委员会进行集体决策，里面控制部门与业务部门密切配合， 较为完善的四档次风险管理体系，从审议、决策、执行和监督等方面管理风 险。      本公司将严格遵从真正、准确、竣工的信息表现原则，按照交易场合及监 管机构的轨则履行信息表现义务，使本公司偿债智力、召募资金使用等情况受 到投资者和联系监管机构的监督，按捺偿债风险。      本公司设立了本期债券专项偿债账户，偿债资金将主要开始于公司日常经 营所产生的现款流。本公司将在每年的财务预算中安排本期债券本息支付的资 金，承诺在本期债券存续期内每年付息日或兑付日前两个责任日将昔日度应支 付的利息或本金和利息归集至专项偿债账户，保证本次的按时足额支付。本公 司承诺在本期债券存续期内每年付息日或兑付日前两个责任日将专项偿债账户 的资金到位情况书面通告本期债券的受托管理东谈主；若专项偿债账户的资金未能 按时到位，本公司将按《债券受托管理公约》及中国证监会的议论轨则进行重 大事项信息表现。      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书      二、违约事项及纠纷惩处机制   （一）违约情形及认定      以下情形组成本期债券项下的违约：      （1）刊行东谈主违犯召募阐述书或其他联系商定，未能按期足额偿还本期债券 的本金（包括但不限于分期偿还、债券回售、债券赎回、债券置换、债券购 回、到期兑付等，下同）或利息（以下合称还本付息），但增信机构或其他主 体已代为履行偿付义务的除外。      当刊行东谈主无法按时还本付息时，本期债券持有东谈主答允给予刊行东谈主自原商定 各给付日起 90 个当然日的宽限期，若刊行东谈主在该期限内全额履行或谐和其他主 体全额履行钞票给付义务的，则刊行东谈主无需承担除补偿机制（或有）外的责 任。      （2）刊行东谈主触发召募阐述书中议论商定，导致刊行东谈主应提前还本付息而未 足额偿付的，但增信机构或其他主体已代为履行偿付义务的除外。      （3）本期债券未到期，但有充分字据解说刊行东谈主不成按期足额支付债券本 金或利息，经法院判决或仲裁机构裁决，刊行东谈主应提前偿还债券本息且未按期 足额偿付的，但增信机构或其他主体已代为履行偿付义务的除外。      （4）刊行东谈主违犯召募阐述书对于交叉保护的商定且未按持有东谈主要求落实负 面事项施助措施的。      （5）刊行东谈主违犯召募阐述书钞票给付义务外的其他承诺事项且未按持有东谈主 要求落实负面事项施助措施的。      （6）刊行东谈主被法院裁定受理破产央求的。   （二）违约职守及免除      （1）络续履行。本期债券组成违约情形第 6 项“刊行东谈主被法院裁定受理破 产央求的”外的其他违约情形的，刊行东谈主应当按照召募阐述书和联系商定，继 续履行联系承诺或给付义务，法律律例另有轨则的除外。      （2）协商变更履行方式。本期债券组成违约情形第 6 项“刊行东谈主被法院裁 定受理破产央求的”外的其他违约情形的，刊行东谈主不错与本期债券持有东谈主协商 变更履行方式，以新达成的方式履行。    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   （1）法定免除。违约行径系因不可抗力导致的，该不可抗力适用《民法 典》对于不可抗力的联系轨则。   （2）商定免除。刊行东谈主违约的，刊行东谈主可与本期债券持有东谈主通过协商或其 他方式免除刊行东谈主违约职守。   （三）争议惩处方式   刊行东谈主、本期债券持有东谈主及受托管理东谈主等因履行召募阐述书、受托管理协 议或其他联系公约的商定发生争议的，争议各方应在对等、自觉基础上就联系 事项的惩处进行友好协商，积极采用措施摒除或减少因违犯商定导致的不良影 响。如协商不成的，两边商定通过向本期债券的交易所在地深圳地区有统治权 的法院拿告状讼的方式惩处争议。   如刊行东谈主、受托管理东谈主与债券持有东谈主因本期债券或债券受托管理公约发生 争议，不同文本对争议惩处方式商定存在冲突的，各方应协商细目争议惩处方 式。不成通过协商惩处的，以召募阐述书联系商定为准。   三、持有东谈主会议规则   投资者认购或购买或以其他正当方式取得本期债券之行径视为答允接纳 《债券持有东谈主会议规则》并受之料理。   （一）债券持有东谈主应用权利的体式   《华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三 期）债券持有东谈主会议规则》中轨则的债券持有东谈主会议职责范围内的事项，债券 持有东谈主应通过债券持有东谈主会议爱戴自身的利益；其他事项，债券持有东谈主应依据 法律、行政律例和本召募阐述书的轨则应用权利，爱戴自身的利益。   债券持有东谈主会议由本期债券全体债券持有东谈主依据《债券持有东谈主会议规则》 组成，债券持有东谈主会议依据《债券持有东谈主会议规则》轨则的轨范召集并召开， 并对《债券持有东谈主会议规则》轨则的权柄范围内事项照章进行审议和表决。   （二）《债券持有东谈主会议规则》的全文内容   本期债券的持有东谈主会议规则的全文内容如下：   （1）为轨范华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 债券（第三期）债券持有东谈主（以下简称“债券持有东谈主”）会议的组织和决策行 为，明确债券持有东谈主会议的权柄与义务，爱戴本期债券持有东谈主的权益，根据 《中华东谈主民共和国证券法》、《中华东谈主民共和国公司法》、《公司债券刊行与 交易管理办法》等法律、行政律例、部门规章、表随便文献及深圳证券交易所 联系业务规则的轨则，结合本期债券的实践情况，制订《债券持有东谈主会议规 则》。   债券简称及代码、刊行日、兑付日、刊行利率、刊行范围、含权条件及投 资者权益保护条件成立情况等本期债券的基本要素和关键商定以本期债券召募 阐述书等文献载明的内容为准。   （2）债券持有东谈主会议自本期债券完成刊行起组建，至本期债券债权债务关 系间隔后遣散。债券持有东谈主会议由持有本期债券未偿还份额的持有东谈主（包括通 过认购、交易、受让、继承或其他正当方式持有本期债券的持有东谈主，以下简称 持有东谈主）组成。   债券上市/挂牌期间，前述持有东谈主范围以中国证券登记结算有限职守公司登 记在册的债券持有东谈主为准，法律律例另有轨则的除外。   （3）债券持有东谈主会议依据《债券持有东谈主会议规则》商定的轨范召集、召 开，对《债券持有东谈主会议规则》商定权限范围内的事项进行审议和表决。   持有东谈主应当配合受托管理东谈主等会议召集东谈主的联系责任，积极参加债券持有 东谈主会议，审议会议议案，应用表决权，配合推动持有东谈主会议见效决议的落实， 照章爱戴自身正当权益。出席会议的持有东谈主不得利用出席会议获取的联系信息 从事内幕交易、主管市集、利益输送和证券诓骗等非法违纪步履，毁伤其他债 券持有东谈主的正当权益。   投资者通过认购、交易、受让、继承或其他正当方式持有本期债券的，视 为答允并接纳《债券持有东谈主会议规则》联系商定，并受《债券持有东谈主会议规 则》之料理。   （4）债券持有东谈主会议依据《债券持有东谈主会议规则》商定轨范审议通过的生 效决议对本期债券全体持有东谈主均有同等料理力。债券受托管理东谈主依据债券持有 东谈主会议见效决议行事的结果由全体持有东谈主承担。法律律例另有轨则或者《债券 持有东谈主会议规则》另有商定的，从其轨则或商定。   （5）债券持有东谈主会议应当由讼师见证。    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   见证讼师应当针对会议的召集、召开、表决轨范，出席会议东谈主员履历，有 效表决权的细目、决议的正当性过甚效用等事项出具法律意见书。法律意见书 应当与债券持有东谈主会议决议一同表现。   （6）债券持有东谈主出席债券持有东谈主会议而产生的差旅用度、食宿用度等，均 由债券持有东谈主自行承担。因召开债券持有东谈主会议产生的联系会务用度由会议召 集东谈主自行承担。《债券持有东谈主会议规则》、债券受托管理公约或者其他公约另 有商定的除外。   （1）本期债券存续期间，债券持有东谈主会议按照《债券持有东谈主会议规则》第   除《债券持有东谈主会议规则》第 2.2 条商定的事项外，受托管理东谈主为了爱戴 本期债券持有东谈主利益，按照债券受托管理公约之商定履行受托管理职责的行径 无需债券持有东谈主会议另行授权。   （2）本期债券存续期间，出现下列情形之一的，应当通过债券持有东谈主会议 决议方式进行决策：   ①变更债券偿付基本 要素（包括偿付主体、期限、票面利率休养机制 等）；   ②变更增信或其他偿债保障措施过甚执行安排；   ③变更债券投资者保护措施过甚执行安排；   ④变更召募阐述书商定的召募资金用途；   ⑤其他触及债券本息偿付安排及与偿债智力密切联系的关键事项变更。 （包括但不限于受托管理事项授权范围、利益冲突风险按捺惩处机制、与债券 持有东谈主权益密切联系的违约职守等商定）； 行东谈主等联系方进行协商谈判，拿起、参与仲裁或诉讼轨范，处置担保物或者其 他成心于投资者权益保护的措施等）的：   ①刊行东谈主已经或预计不成按期支付本期债券的本金或者利息；      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书      ②刊行东谈主已经或预计不成按期支付除本期债券除外的其他有息欠债，未偿 金额卓越 5000 万元且达到刊行东谈主母公司最近一期经审计净资产 10%以上，且可 能导致本期债券发生违约的；      ③刊行东谈主合并报表范围内的关键子公司（指最近一期经审计的总资产、净 资产或营业收入占刊行东谈主合并报表相应科目 30%以上的子公司）已经或预计不 能按期支付有息欠债，未偿金额卓越 5000 万元且达到刊行东谈主合并报表最近一期 经审计净资产 10%以上，且可能导致本期债券发生违约的；      ④刊行东谈主过甚合并报表范围内的关键子公司（指最近一期经审计的总资 产、净资产或营业收入占刊行东谈主合并报表相应科目 30%以上的子公司）发生减 资、合并、分立、被责令停产破产、被暂扣或者撤废许可证、被托管、遣散、 央求破产或者照章进入破产轨范的；      ⑤刊行东谈主管理层不成正常履行职责，导致刊行东谈主偿债智力靠近严重不细目 性的；      ⑥刊行东谈主或其控股股东、实践控制东谈主因无偿或以彰着不对理对价转让资产 或废除债权、对外提供大额担保等行径导致刊行东谈主偿债智力靠近严重不细目性 的；      ⑦增信主体、增信措施或者其他偿债保障措施发生关键不利变化的；      ⑧发生其他对债券持有东谈主权益有关键不利影响的事项。 书、《债券持有东谈主会议规则》商定的应当由债券持有东谈主会议作出决议的其他情 形。      （1）会议的召集      本期债券存续期间，出现《债券持有东谈主会议规则》第 2.2 条商定情形之一 且具有安妥《债券持有东谈主会议规则》商定要求的拟审议议案的，受托管理东谈主原 则上应于 15 个交易日内召开债券持有东谈主会议，经单独或总共持有本次未偿债券 总额 30%以上的债券持有东谈主答允脱期召开的除外。脱期时期原则上不卓越 15 个 交易日。      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 东谈主、保证东谈主或者其他提供增信或偿债保障措施的机构或个东谈主（以下统称提议 东谈主）有权提议受托管理东谈主召集债券持有东谈主会议。      提议东谈主拟提议召集持有东谈主会议的，应当以书面体式通告受托管理东谈主，建议 安妥《债券持有东谈主会议规则》商定权限范围过甚他要求的拟审议议案。受托管 理东谈主应当自收到书面提议之日起 5 个交易日内向提议东谈主书面回答是否召集持有 东谈主会议，并阐述召集会议的具体安排或不召集会议的事理。答允召集会议的， 应当于书面回答日起 15 个交易日内召开持有东谈主会议，提议东谈主答允脱期召开的除 外。      总共持有本期债券未偿还份额 10%以上的债券持有东谈主提议召集债券持有东谈主 会议时，不错共同推举 1 名代表当作集会东谈主，协助受托管理东谈主完成会议召集相 关责任。 独或者总共持有本期债券未偿还份额 10%以上的债券持有东谈主、保证东谈主或者其他 提供增信或偿债保障措施的机构或个东谈主有权自行召集债券持有东谈主会议，受托管 理东谈主应当为召开债券持有东谈主会议提供必要协助，包括：协助表现债券持有东谈主会 议通告及会议结果等文献、代召集东谈主查询债券持有东谈主名册并提供议论方式、协 助召集东谈主议论应当列席会议的联系机构或东谈主员等。      （2）议案的建议与修改 表随便文献、证券交易场合业务规则及《债券持有东谈主会议规则》的联系轨则或 者商定，具有明确并切实可行的决议事项。      债券持有东谈主会议审议议案的决议事项原则上应包括需要决议的具体决策或 措施、实檀越体、实施时期过甚他联系关键事项。 计持有本期债券未偿还份额 10%以上的债券持有东谈主、保证东谈主或者其他提供增信 或偿债保障措施的机构或个东谈主（以下统称提案东谈主）均不错书面体式建议议案， 召集东谈主应当将联系议案提交债券持有东谈主会议审议。      召集东谈主应当在会议通告中明确提案东谈主建议议案的方式实时限要求。    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 实践控制东谈主、债券清偿义务承继方、保证东谈主或者其他提供增信或偿债保障措施 的机构或个东谈主等履行义务或者鼓励、落实的，召集东谈主、提案东谈主应当提前与联系 机构或个东谈主充分疏浚协商，尽可能形成切实可行的议案。   受托管理东谈主、刊行东谈主、保证东谈主或者其他提供增信或偿债保障措施的机构或 个东谈主建议的拟审议议案要求债券持有东谈主答允或者鼓励、落实的，召集东谈主、提案 东谈主应当提前与主要投资者充分疏浚协商，尽可能形成切实可行的议案。 东谈主或其控股股东和实践控制东谈主、债券清偿义务承继方、保证东谈主或者其他提供增 信或偿债保障措施的机构或个东谈主等进行谈判协商并签署公约，代表债券持有东谈主 拿起或参加仲裁、诉讼轨范的，提案东谈主应当在议案的决议事项中明确下列授权 范围供债券持有东谈主取舍：   ①终点授权受托管理东谈主或推选的代表东谈主全权代表债券持有东谈主处理联系事务 的具体授权范围，包括但不限于：达成协商公约或长入公约、在破产轨范中就 刊行东谈主重整筹商草案和息争公约进行表决等实质影响致使可能减损、让渡债券 持有东谈主利益的行径。   ②授权受托管理东谈主或推选的代表东谈主代表债券持有东谈主处理联系事务的具体授 权范围，并明确在达成协商公约或长入公约、在破产轨范中就刊行东谈主重整筹商 草案和息争公约进行表决时，终点是作出可能减损、让渡债券持有东谈主利益的行 为时，应当预先征求债券持有东谈主的意见或召集债券持有东谈主会议审议并依债券持 有东谈主意见行事。 关方进行充分疏浚，对议案进行修改完善或协助提案东谈主对议案进行修改完善， 尽可能确保提交审议的议案安妥《债券持有东谈主会议规则》第 3.2.1 条的商定，且 同次持有东谈主会议拟审议议案间不存在实质矛盾。   召集东谈主经与提案东谈主充分疏浚，仍无法幸免同次债券持有东谈主会议拟审议议案 的待决议事项间存在实质矛盾的，则联系议案应当按照《债券持有东谈主会议规 则》第 4.2.6 条的商定进行表决。召集东谈主应当在债券持有东谈主会议通告中明确该项 表决触及的议案、表决轨范及见效条件。 易日公告。议案未按轨则及商定表现的，不得提交该次债券持有东谈主会议审议。    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   （3）会议的通告、变更及取消 券持有东谈主会议的通告公告。受托管理东谈主合计需要遑急召集债券持有东谈主会议以有 利于债券持有东谈主权益保护的，应最晚于现场会议（包括现场、非现场相结合形 式召开的会议）召开日前第 3 个交易日或者非现场会议召开日前第 2 个交易日 表现召开持有东谈主会议的通告公告。   前款商定的通告公告内容包括但不限于债券基本情况、会议时期、会议召 开体式、会议地点（如有）、会议拟审议议案、债权登记日、会议表决方式及 表决时期等议事轨范、寄予事项、召集东谈主及会务负责东谈主的姓名和议论方式等。 式进行现场议论的体式，下同）、非现场或者两者相结合的体式召开。召集东谈主 应当在债券持有东谈主会议的通告公告中明确会议召开体式和联系具体安排。会议 以汇集投票方式进行的，召集东谈主还应当表现汇集投票办法、投票方式、计票原 则、计票方式等信息。 馈轨范，征询持有东谈主参会意愿，并在会议通告公告中明确联系安排。   拟出席该次债券持有东谈主会议的债券持有东谈主应当实时反馈参会情况。债券持 有东谈主未反馈的，不影响其在该次债券持有东谈主会议应用参会及表决权。 不错与召集东谈主疏浚协商，由召集东谈主决定是否休养通告联系事项。 的召开体式、会议地点及拟审议议案内容等事项的，应当最迟于原定债权登记 日前一交易日，在会议通告发布的并吞信息表现平台表现会议通告变更公告。 理东谈主合计如不尽快召开债券持有东谈主会议可能导致持有东谈主权益受损的除外，但应 当确保会议通告时期安妥《债券持有东谈主会议规则》第 3.3.1 条的商定。 不可抗力的情形或《债券持有东谈主会议规则》另有商定的，债券持有东谈主会议不得 苟且取消。   召集东谈主拟取消该次债券持有东谈主会议的，原则上应不晚于原定债权登记日前    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 一交易日在会议通告发布的并吞信息表现平台表现取消公告并阐述取消事理。   如债券持有东谈主会议成立参会反馈轨范，反馈拟出席会议的持有东谈主所代表的 本期债券未偿还份额不足《债券持有东谈主会议规则》第 4.1.1 条商定的会议成立的 最低要求，且召集东谈主已在会议通告中辅导该次会议可能取消风险的，召集东谈主有 权决定径直取消该次会议。 议成立的最低要求，召集东谈主决定再次召集会议的，不错根据上次会议召集期间 债券持有东谈主的联系意见安妥休养拟审议议案的部分细节，以寻求赢得债券持有 东谈主会议审议通过的最大可能。   召集东谈主拟就实质相似或操纵的议案再次召集会议的，应最晚于现场会议召 开日前 3 个交易日或者非现场会议召开日前 2 个交易日表现召开持有东谈主会议的 通告公告，并在公告中详实阐述以下事项：   ①上次会议召集期间债券持有东谈主对于拟审议议案的联系意见；   ②本次拟审议议案较上次议案的休养情况过甚休养原因；   ③本次拟审议议案通过与否对投资者权益可能产生的影响；   ④本期债券持有东谈主会议出席东谈主数如仍未达到商定要求，召集东谈主后续取消或 者再次召集会议的联系安排，以及可能对投资者权益产生的影响。   （1）债券持有东谈主会议的召开 一以上债券持有东谈主出席方能召开。债券持有东谈主在现场会议中的签到行径或者在 非现场会议中的投票行径即视为出席该次持有东谈主会议。 债券持有东谈主会议并应用表决权，《债券持有东谈主会议规则》另有商定的除外。   前款所称债权登记日为债券持有东谈主会议召开日的前 1 个交易日。债券持有 东谈主会议因故变更召开时期的，债权登记日相应休养。 券持有东谈主会议规则》第 3.1.3 条商定为联系机构或个东谈主自行召集债券持有东谈主会议 提供必要的协助，在债券持有东谈主现场会议中促进债券持有东谈主之间、债券持有东谈主 与刊行东谈主或其控股股东和实践控制东谈主、债券清偿义务承继方、保证东谈主或者其他   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 提供增信或偿债保障措施的机构或个东谈主等进行疏浚协商，形成有用的、切实可 行的决议等。 方、保证东谈主或者其他提供增信或偿债保障措施的机构或个东谈主等履行义务或者推 进、落实的，上述机构或个东谈主应按照受托管理东谈主或召集东谈主的要求，安排具有相 应权限的东谈主员按时出席债券持有东谈主现场会议，向债券持有东谈主阐述联系情况，接 受债券持有东谈主等的揣度，与债券持有东谈主进行疏浚协商，并明确拟审议议案决议 事项的联系安排。 行东谈主或其控股股东和实践控制东谈主、债券清偿义务承继方、保证东谈主或者其他提供 增信或偿债保障措施的机构或个东谈主等的资信情况，实时表现追踪评级阐发。 托管理东谈主、其他债券持有东谈主或者其他代理东谈主（以下统称代理东谈主）出席债券持有 东谈主会议并按授权范围应用表决权。   债券持有东谈主自行出席债券持有东谈主现场会议的，应当按照会议通告要求出示 概况解说本东谈主身份及享有参会履历的解说文献。债券持有东谈主寄予代理东谈主出席债 券持有东谈主现场会议的，代理东谈主还应当出示本东谈主身份解说文献、被代理东谈主出具的 载明寄予代理权限的寄予书（债券持有东谈主法定代表东谈主躬行出席并表决的除 外）。   债券持有东谈主会议以非现场体式召开的，召集东谈主应当在会议通告中明确债券 持有东谈主或其代理东谈主参会履历阐发方式、投票方式、计票方式等事项。 东谈主会议，并按授权范围应用表决权。搜集东谈主应当向债券持有东谈主客不雅阐述债券持 有东谈主会议的议题和表决事项，不得粉饰、误导或者以有偿方式搜集。搜集东谈主代 理出席债券持有东谈主会议并应用表决权的，应当取得债券持有东谈主的寄予书。   ①召集东谈主先容召集会议的启事、配景及会议出席东谈主员；   ②召集东谈主或提案东谈主先容所提议案的配景、具体内容、可行性等；   ③享有表决权的债券持有东谈主针对拟审议议案揣度提案东谈主或出席会议的其他 利益联系方，债券持有东谈主之间进行疏浚协商，债券持有东谈主与刊行东谈主或其控股股    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 东和实践控制东谈主、债券清偿义务承继方、保证东谈主或者其他提供增信或偿债保障 措施的机构或个东谈主等就属于《债券持有东谈主会议规则》第 3.2.3 条商定情形的拟审 议议案进行疏浚协商；   ④享有表决权的持有东谈主依据《债券持有东谈主会议规则》商定轨范进行表决。   （2）债券持有东谈主会议的表决 机构或东谈主员径直持有或障碍控制的债券份额除外：   ①刊行东谈主过甚关联方，包括刊行东谈主的控股股东、实践控制东谈主、合并范围内 子公司、并吞实践控制东谈主控制下的关联公司（仅同受国度控制的除外）等；   ②本期债券的保证东谈主或者其他提供增信或偿债保障措施的机构或个东谈主；   ③债券清偿义务承继方；   ④其他与拟审议事项存在利益冲突的机构或个东谈主。债券持有东谈主会议表决开 始前，上述机构、个东谈主或者其寄予投资的资产管理家具的管理东谈主应当主动向召 集东谈主申诉关联关系或利益冲突议论情况并侧目表决。 三种类型进行表决，表决意见不可附带联系条件。无明确表决意见、附带条件 的表决、就并吞议案的多项表决意见、笔迹无法鉴别的表决或者出席现场会议 但未提交表决票的，原则上均视为取舍“弃权”。 不可抗力等特殊原因导致债券持有东谈主会议中止、不成作出决议或者出席会议的 持有东谈主一致答允暂缓表决外，债券持有东谈主会议不得对会议通告载明的拟审议事 项进行舍弃或不予表决。   因汇集表决系统、电子通信系统故障等技能原因导致会议中止或无法形成 决议的，召集东谈主应采用必要措施尽快规复召开会议或者变更表决方式，并实时 公告。 交审议的议案进行表决。 就待决议事项存在矛盾的议案内容进行终点阐述，并将联系议案同次提交债券      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 持有东谈主会议表决。债券持有东谈主仅能对其中一项议案投“答允”票，不然视为对 通盘联系议案投“弃权”票。      （3）债券持有东谈主会议决议的见效 范围内的关键事项之一的议案作出决议，经全体有表决权的债券持有东谈主所持表 决权的三分之二以上答允方可见效：      ①拟答允第三方承担本期债券清偿义务；      ②刊行东谈主拟下调票面利率的，债券召募阐述书已明确商定刊行东谈主片面享 有相应决定权的除外；      ③刊行东谈主或其他负有偿付义务的第三方提议减免、减速偿付本期债券应付 本息的，债券召募阐述书已明确商定刊行东谈主片面享有相应决定权的除外；      ④拟减免、减速增信主体或其他负有代偿义务第三方的钞票给付义务；      ⑤拟减少典质/质押等担保物数目或价值，导致剩余典质/质押等担保物价值 不足以覆盖本期债券全部未偿本息；      ⑥拟修改债券召募阐述书、《债券持有东谈主会议规则》联系商定以径直或间 接完了本款第①至⑤形势的；      ⑦拟修改《债券持有东谈主会议规则》对于债券持有东谈主会议权限范围的联系约 定。 会议对《债券持有东谈主会议规则》第 2.2 条商定范围内的其他一般事项议案作出 决议，经卓越出席债券持有东谈主会议且有表决权的持有东谈主所持表决权的二分之一 答允方可见效。《债券持有东谈主会议规则》另有商定的，从其商定。 义务承继方、保证东谈主或者其他提供增信或偿债保障措施的机构或个东谈主等履行义 务或者鼓励、落实，但未与上述联系机构或个东谈主协商达成一致的，债券持有东谈主 会议不错授权受托管理东谈主、上述联系机构或个东谈主、安妥条件的债券持有东谈主按照 《债券持有东谈主会议规则》建议采用相应措施的议案，提交债券持有东谈主会议审 议。 券持有东谈主拿起或参加要求刊行东谈主或增信主体偿付债券本息或履行增信义务、申      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 请或参与刊行东谈主破产重整或破产计帐、参与刊行东谈主破产息争等事项的仲裁或诉 讼，如全部债券持有东谈主授权的，受托管理东谈主或推选的代表东谈主代表全部债券持有 东谈主拿起或参加联系仲裁或诉讼轨范；如仅部分债券持有东谈主授权的，受托管理东谈主 或推选的代表东谈主仅代表答允授权的债券持有东谈主拿起或参加联系仲裁或诉讼程 序。 点、狡计，并由受托管理东谈主负责载入会议记录。召集东谈主应当在会议通告中表现 计票、监票规则，并于会议表决前明确计票、监票东谈主选。      债券持有东谈主会议表决结果原则上不得早于债券持有东谈主会议决议公告表现日 前公开。如召集东谈主现场告示表决结果的，应当将议论情况载入会议记录。 票、表决狡计结果、会议记录等联系会议材料，召集东谈主等应当配合。      （1）债券持有东谈主会议均由受托管理东谈主负责记录，并由召集东谈主指定代表及见 证讼师共同署名阐发。      会议记录应当记录以下内容： 点（如有）； 代理东谈主（如有）姓名、身份、代理权限，所代表的本次未偿还债券面值总额及 占比，是否享有表决权； 有东谈主与刊行东谈主或其控股股东和实践控制东谈主、债券清偿义务承继方、保证东谈主或者 其他提供增信或偿债保障措施的机构或个东谈主等就属于《债券持有东谈主会议规则》 第 3.2.3 条商定情形的拟审议议案疏浚协商的内容及变更的拟决议事项的具体内 容（如有）；    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   债券持有东谈主会议记录、表决票、债券持有东谈主参会履历解说文献、代理东谈主的 寄予书过甚他会议材料由债券受托管理东谈主保存。保存期限至少至本期债券债权 债务关系间隔后的 5 年。   债券持有东谈主有权央求查阅其持有本期债券期间的历次会议材料，债券受托 管理东谈主不得断绝。   （2）召集东谈主应最晚于债券持有东谈主会议表决截止日次一交易日表现会议决议 公告，会议决议公告包括但不限于以下内容： 开体式、召开地点（如有）等；   （3）按照《债券持有东谈主会议规则》商定的权限范围及会议轨范形成的债券 持有东谈主会议见效决议，受托管理东谈主应当积极落实，实时通告刊行东谈主或其他联系 方并督促其进行回答。   债券持有东谈主会议见效决议要求刊行东谈主或其控股股东和实践控制东谈主、债券清 偿义务承继方、保证东谈主或者其他提供增信或偿债保障措施的机构或个东谈主等履行 义务或者鼓励、落实的，上述联系机构或个东谈主应当按照轨则、商定或议论承诺 切实履行相应义务，鼓励、落实见效决议事项，并实时表现决议落实的进展情 况。联系机构或个东谈主未按轨则、商定或议论承诺落实债券持有东谈主会议见效决议 的，受托管理东谈主应当采用进一步措施，切实爱戴债券持有东谈主权益。   债券持有东谈主应当积极配合受托管理东谈主、刊行东谈主或其他联系方推动落实债券 持有东谈主会议见效决议议论事项。   （4）债券持有东谈主授权受托管理东谈主拿起、参加债券违约合同纠纷仲裁、诉讼 或者央求、参加破产轨范的，受托管理东谈主应当按照授权范围及实施安排等要 求，勤勉履行相应义务。受托管理东谈主因拿起、参加仲裁、诉讼或破产轨范产生 的合理用度，由作出授权的债券持有东谈主承担，或者由受托管理东谈主依据与债券持 有东谈主的商定先行垫付，债券受托管理公约另有商定的，从其商定。   受托管理东谈主依据授权仅代表部分债券持有东谈主拿起、参加债券违约合同纠纷 仲裁、诉讼或者央求、参加破产轨范的，其他债券持有东谈主后续明确示意寄予受    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 托管理东谈主拿起、参加仲裁或诉讼的，受托管理东谈主应当一并代表其拿起、参加仲 裁或诉讼。受托管理东谈主也不错参照《债券持有东谈主会议规则》第 4.1.7 条商定，向 之前未授权的债券持有东谈主搜集由其代表其拿起、参加仲裁或诉讼。受托管理东谈主 不得因授权时期与方式不同而区别对待债券持有东谈主，但非因受托管理东谈主主不雅原 因导致债券持有东谈主权利客不雅上有所互异的除外。   未寄予受托管理东谈主拿起、参加仲裁或诉讼的其他债券持有东谈主不错自行提 起、参加仲裁或诉讼，或者寄予、推选其他代表东谈主拿起、参加仲裁或诉讼。   受托管理东谈主未能按照授权文献商定勤勉代表债券持有东谈主拿起、参加仲裁或 诉讼，或者在过程中存在其他怠于应用职责的行径，债券持有东谈主不错单独、共 同或推选其他代表东谈主拿起、参加仲裁或诉讼。   （1）对于表决机制的终点商定 利，导致部分债券持有东谈主对刊行东谈主享有的给付请求权与其他同期债券持有东谈主不 同的，具有相似请求权的债券持有东谈主不错就不涉过甚他债券持有东谈主权益的事项 进行单独表决。   前款所涉事项由受托管理东谈主、所持债券份额占全部具有相似请求权的未偿 还债券余额 10%以上的债券持有东谈主或其他安妥条件的提案东谈主当作终点议案提 出，仅限受托管理东谈主当作召集东谈主，并由利益联系的债券持有东谈主进行表决。   受托管理东谈主拟召集持有东谈主会议审议终点议案的，应当在会议通告中表现议 案内容、参与表决的债券持有东谈主范围、见效条件，并明确阐述联系议案不提交 全体债券持有东谈主进行表决的事理以及议案通事后是否会对未参与表决的投资者 产生不利影响。   终点议案的见效条件以受托管理东谈主在会议通告中明确的条件为准。见证律 师应当在法律意见书中就终点议案的效用发标明确意见。   （2）简化轨范 之一的，受托管理东谈主不错按照本省俭定的简化轨范召集债券持有东谈主会议，《债 券持有东谈主会议规则》另有商定的从其商定：   ①刊行东谈主拟变更债券召募资金用途，且变更后不会影响刊行东谈主偿债智力      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 的；      ②刊行东谈主因实施股权激励筹商等回购股份导致减资，且累计减资金额低于 本期债券刊行时最近一期经审计合并口径净资产的 10%的；      ③债券受托管理东谈主拟代表债券持有东谈主落实的议论事项预计不会对债券持有 东谈主权益保护产生关键不利影响的；      ④债券召募阐述书、《债券持有东谈主会议规则》、债券受托管理公约等文献 已明确商定联系不利事项发生时，刊行东谈主、受托管理东谈主等主体的义务，但未明 确商定具体执行安排或者联系主体未在商定时期内完全履行相应义务，需要进 一步给予明确的；      ⑤受托管理东谈主、提案东谈主已经就拟审议议案与有表决权的债券持有东谈主疏浚协 商，且卓越出席债券持有东谈主会议且有表决权的持有东谈主所持表决权的二分之一 （如为第 4.3.2 条商定的一般事项）或者达到全体有表决权的债券持有东谈主所持表 决权的三分之二以上（如为第 4.3.1 条商定的关键事项）的债券持有东谈主已经示意 答允议案内容的；      ⑥全部未偿还债券份额的持有东谈主数目（并吞管理东谈主理有的数个账户合并计 算）不卓越 4 名且均书面答允按照简化轨范召集、召开会议的。 的，受托管理东谈主不错公告阐述对于刊行东谈主或受托管理东谈主拟采用措施的内容、预 计对刊行东谈主偿债智力及投资者权益保护产生的影响等。债券持有东谈主如有异议 的，应于公告之日起 5 个交易日内以书面体式回答受托管理东谈主。过时不回答 的，视为答允受托管理东谈主公告所涉意见或者建议。      针对债券持有东谈主所提异议事项，受托管理东谈主应当与异议东谈主积极疏浚，并视 情况决定是否休养联系内容后从头征求债券持有东谈主的意见，或者间隔适用简化 轨范。单独或总共持有本期债券未偿还份额 10%以上的债券持有东谈主于异议期内 提议间隔适用简化轨范的，受托管理东谈主应当立即间隔。      异议期届满后，视为本次会议已召开并表决完毕，受托管理东谈主应当按照 《债券持有东谈主会议规则》第 4.3.2 条第一款的商定细目会议结果，并于次日内披 露持有东谈主会议决议公告及见证讼师出具的法律意见书。 的，受托管理东谈主应最晚于现场会议召开日前 3 个交易日或者非现场会议召开日      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 前 2 个交易日表现召开持有东谈主会议的通告公告，详实阐述拟审议议案的决议事 项过甚执行安排、预计对刊行东谈主偿债智力和投资者权益保护产生的影响以及会 议召开和表决方式等事项。债券持有东谈主不错按照会议通告所明确的方式进行表 决。      持有东谈主会议的召开、表决、决议见效及落实等事项仍按照《债券持有东谈主会 议规则》第四章、第五章的商定执行。      （1）《债券持有东谈主会议规则》自本期债券刊行完毕之日起见效。      （2）依据《债券持有东谈主会议规则》商定轨范对《债券持有东谈主会议规则》部 分商定进行变更或者补充的，变更或补充的规则与《债券持有东谈主会议规则》共 同组成对全体债券持有东谈主具有同等效用的商定。      （3）《债券持有东谈主会议规则》的联系商定如与债券召募阐述书的联系商定 存在不一致或冲突的，以债券召募阐述书的商定为准；如与债券受托管理公约 或其他商定存在不一致或冲突的，除联系内容已于债券召募阐述书中明确商定 并表现除外，均以《债券持有东谈主会议规则》的商定为准。      （4）对债券持有东谈主会议的召集、召开及表决轨范、决议正当有用性以过甚 他因债券持有东谈主会议产生的纠纷，应当向受托管理东谈主住所地东谈主民法院拿告状 讼。      （5）《债券持有东谈主会议规则》商定的“以上”“以内”包含本数，“超 过”不包含本数。      四、受托管理东谈主      西南证券股份有限公司（以下简称或受托管理东谈主）接纳全体持有东谈主的委 托，担任本次债券的受托管理东谈主；刊行东谈主答允聘任西南证券股份有限公司，并 接纳受托管理东谈主的监督。投资者认购本次公司债券视作答允《华西证券股份有 限公司 2023 年面向专科投资者公开刊行公司债券受托管理公约》。   （一）债券受托管理东谈主聘任及《债券受托管理公约》签订情况      受托管理东谈主称呼：西南证券股份有限公司      法定代表东谈主：吴坚    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   住所：重庆市江北区金梵衲路 32 号   议论地址：北京市西城区金融大街 35 号海外企业大厦 A 座 4 层   议论东谈主：阮崇昱   议论电话：010-57631045   传真：010-88092036   邮编：100101 份有限公司 2023 年面向专科投资者公开刊行公司债券受托管理公约》。   （二）债券受托管理东谈主与刊行东谈主的锐利关系情况   结果本召募阐述书签署日，债券受托管理东谈主西南证券除同期担任本次债券 的主承销商外，不存在其他可能影响其尽责履责的利益冲突情形。   （三）债券受托管理公约主要内容   以下仅列明《债券受托管理公约》的主要条件，投资者在作出联系决策 时，请查阅《债券受托管理公约》的全文（以下公约内容，“甲方”指刊行 东谈主，“乙方”指受托管理东谈主）。   （1）为爱戴本次债券全体债券持有东谈主的权益，甲方聘任乙方当作本次债券 的受托管理东谈主，并答允接纳乙方的监督。乙方接纳全体债券持有东谈主的寄予，行 使受托管理职责。   （2）在本次债券存续期内，乙方应当勤勉尽责，根据联系法律律例、部门 规章、行政表随便文献与自律规则（以下合称“法律、律例和规则”）的轨则 以及召募阐述书、本公约及债券持有东谈主会议规则的商定，应用权利和履行义 务，爱戴债券持有东谈主正当权益。   乙方依据本公约的商定与债券持有东谈主会议的有用决议，履行受托管理职责 的法律后果由全体债券持有东谈主承担。个别债券持有东谈主在受托管理东谈主履行联系职 责前向受托管理东谈主书面昭示自行应用联系权利的，受托管理东谈主的联系履职行径 不对其产生料理力。乙方若接纳个别债券持有东谈主单独倡导权利的，在代为履行 其权利倡导时，不得与本公约、召募阐述书和债券持有东谈主会议有用决议内容发 生冲突。法律、律例和规则另有轨则，召募阐述书、本公约或者债券持有东谈主会   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 议决议另有商定的除外。   （3）任何债券持有东谈主也曾通过认购、交易、受让、继承或者其他正当方式 持有本次债券，即视为答允乙方当作本次债券的受托管理东谈主，且视为答允并接 受本公约项下的联系商定，并受本公约之料理。   （4）乙方因涉嫌债券承销步履中非法违纪正在接纳中国证监会阅览或出现 中国证监会认定的其他不再适合担任受托管理情面形的，在变更受托管理东谈主之 前，中国证监会不错临时指定中证中小投资者服务中心有限职守公司承担受托 管理职责，直至债券持有东谈主会议选任出新的受托管理东谈主为止。   （5）债券存续期间的受托管理事项商定如下： 券债券持有东谈主会议规则》召集和主理债券持有东谈主会议； 次债券议论的事项； 债券持有东谈主会议决议通事后，代表债券持有东谈主处置抵/质押资产，并在必要时按 照本次债券主管机关的要求向其备案； 况下，经债券持有东谈主会议决议通事后，代表债券持有东谈主要求保证东谈主承担保证责 任，并在必要时按照本次债券主管机关的要求向其备案； 与诉讼； 事项。   （1）甲方应当根据法律、律例和规则及召募阐述书的商定，按期足额支付 本次债券的利息和本金。   （2）甲方应当设立召募资金专项账户，用于本次债券召募资金的接收、存 储、划转。   甲方应当为本次债券的召募资金制定相应的使用筹商及管理轨制。召募资      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 金的使用应当安妥现行法律律例的议论轨则及召募阐述书的商定，如甲方拟变 更召募资金的用途，应当按照法律律例的轨则或召募阐述书、召募资金三方监 管公约的商定履行相应轨范。      本次债券召募资金商定用于偿还有息债务的，甲方使用召募资金时应当书 面通告乙方。本次债券召募资金商定用于补充流动资金或募投形势的，甲方应 当按半年度将资金使用筹商书面通告乙方。      （3）本次债券存续期内，甲方应当根据法律、律例和规则的轨则，实时、 平允地履行信息表现义务，确保所表现或者报送的信息真正、准确、竣工，简 明明晰，下里巴人，不得有虚假记录、误导性述说或者关键遗漏。      （4）本次债券存续期内，发生以下任何事项，甲方应当实时书面通告乙 方，并根据乙方要求赓续书面通告县件进展和结果： 等职责的东谈主员发生变动； 责； 投资行径或关键资产重组； 对外提供担保卓越上年末净资产的百分之二十；   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 行政监管措施、市集自律组织作出的债券业务联系的刑事职守，或者存在严重失信 行径； 员涉嫌非法违纪被有权机关阅览、采用强制措施，或者存在严重失信行径； 者被托管、照章进入破产轨范、被责令关闭；   就上述事件通告乙方的同期，甲方就该等事项是否影响本次债券本息安全 向乙方作出版面阐述，并对有影响的事件建议有用且切实可行的应付措施。触 发信息表现义务的，甲方应当按照联系轨则实时表现上述事项及后续进展。   甲方的控股股东或者实践控制东谈主对关键事项的发生、进展产生较大影响 的，甲方瓦解后应当实时书面通告乙方，并配合乙方履行相应职责。   （5）甲方应当协助乙方在债券持有东谈主会议召开前取得债权登记日的本次债 券持有东谈主名册，并承担相应用度。   （6）债券持有东谈主会议审议议案需要甲方鼓励落实的，甲方应当出席债券持 有东谈主会议，接纳债券持有东谈主等联系方的问询，并就会议决议的落实安排发标明 确意见。甲方片面断绝出席债券持有东谈主会议的，不影响债券持有东谈主会议的召 开和表决。甲方意见不影响债券持有东谈主会议决议的效用。   甲方过甚董事、监事、高档管理东谈主员、控股股东、实践控制东谈主应当履行债 券持有东谈主会议规则及债券持有东谈主会议决议项下其应当履行的各项职责和义务并   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 向债券投资者表现联系安排。   （7）甲方在本次债券存续期间，应当履行如下债券信用风险管理义务： 同）管理轨制，安排专东谈主负责债券还本付息事项； 通告乙方； 实时处置债券违约风险事件；   （8）预计不成偿还债务时，甲方应当实时通告乙方，按照乙方要求追加偿 债保障措施，履行召募阐述书和本公约商定的投资者权益保护机制与偿债保障 措施。   甲方在出现预计不成按期偿付债券本息或者到期未能按期偿付债券本息 时，将至少采用如下一项或多项其他偿债保障措施：   乙方照章央求法定机关采用财产保全措施的，甲方应当配合乙方办理。在 央求财产保全的情况下，债券受托管理东谈主应根据法定机关的要求自行或寄予第 三方提供财产保全担保，由此发生的联系用度或损失应由刊行东谈主给予支付或赔 偿。财产保全措施所需相应担保的提供方式可包括但不限于：央求东谈主提供物的 担保或现款担保；第三东谈主提供信用担保、物的担保或现款担保；专科担保公司 提供信用担保；央求东谈主自身信用。   （9）甲方无法按时偿付本次债券本息时，应当对后续偿债措施作出安排， 并实时通告乙方和债券持有东谈主。后续偿债措施可包括但不限于：部分偿付过甚 安排、全部偿付措施过甚完了期限、由增信机构（如有）或者其他机构代为偿 付的安排、重组或者破产的安排。    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   甲方出现召募阐述书商定的其他违约事件的，应当实时整改并按照召募说 明书商定承担相应职守。   （10）甲方成立金融机构债权东谈主委员会的，应当协助乙方加入其中，并及 时向乙方通告议论信息。   （11）甲方应付乙方履行本公约项下职责或授权给予充分、有用、实时的 配合和援救，并提供便利和必要的信息、良友和数据。甲方应指定专东谈主负责与 本次债券联系的事务，并确保与乙方概况有用疏浚。前述东谈主员发生变更的，甲 方应当在 3 个责任日内通告乙方。   （12）受托管理东谈主变更时，甲方应当配合乙方及新任受托管理东谈主完成乙方 责任及档案布置的议论事项，并向新任受托管理东谈主履行本公约项下应当向乙方 履行的各项义务。   （13）在本次债券存续期内，甲方应尽最大合理努力复古债券上市交易。 甲方过甚关联方交易甲方刊行公司债券的，应当实时书面通告乙方。   （14）甲方应当根据本公约第 4.21 条的轨则向乙方支付本次债券受托管理 报酬和乙方履行受托管理东谈主职责产生的稀疏用度。   乙方因参加债券持有东谈主会议、央求财产保全、完了担保物权、拿告状讼或 仲裁、参与债务重组、参与破产计帐等受托管理履职行径所产生的联系用度由 甲方承担。甲方暂时无法承担的，联系用度可由甲方指定的其他方进行垫付， 垫付方有权向甲方进行追偿。   （15）甲方应当履行本公约、召募阐述书及法律、律例和规则轨则的其他 义务。如存在违犯或可能违犯商定的投资者权益保护条件的，甲方应当实时采 取施助措施并书面通告乙方。   （1）乙方应当根据法律、律例和规则的轨则及本公约的商定制定受托管理 业务里面操作规则，明确履行受托管理事务的方式和轨范，配备充足的具备履 职智力的专科东谈主员，对甲方履行召募阐述书及本公约约界说务的情况进行赓续 追踪和监督。乙方为履行受托管理职责，有权按照每月一次的频率代表债券持 有东谈主查询债券持有东谈主名册及联系登记信息，以及专项账户中召募资金的存储与 划转情况。   （2）乙方应当通过多种方式和渠谈赓续关注甲方和增信机构的资信情景、   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 担保物情景、表里部增信机制、投资者权益保护机制及偿债保障措施的有用性 与实施情况，可采用包括但不限于如下方式进行核查： 里面有权机构的决策会议，或获取联系会议纪要； 讼仲裁、处罚刑事职守、诚信信息、媒体报谈等内容； 资者保护条件的执行情景。   触及具体事由的，乙方不错不限于固定频率对甲方与增信机构进行核查。 触及增信机构的，甲方应当给予乙方必要的援救。   （3）乙方应当对甲方专项账户召募资金的接收、存储、划转进行监督。在 本次债券存续期内，乙方应当每年一次查验甲方召募资金的使用情况是否安妥 联系轨则并与召募阐述书商定一致，召募资金按商定使用完毕的除外。   乙方应当至少在本次债券每次本息兑付日前 20 个责任日，了解甲方的偿债 资金准备情况与资金到位情况。   （4）乙方应当督促甲方在召募阐述书中表现本公约的主要内容与债券持有 东谈主会议规则全文，并应当通过监管机关认同的方式，向债券投资者表现受托管 理事务阐发、本次债券到期不成偿还的法律轨范以过甚他需要向债券投资者披 露的关键事项。   （5）乙方应当每年一次对甲方进行回拜，监督甲方对召募阐述书商定的义 务的执行情况，并作念好回拜记录，按轨则出具受托管理事务阐发。   （6）出现《债券受托管理公约》第 3.4 条情形，在知谈或应当知谈该等情 形之日起 5 个责任日内，乙方应当问询甲方或者增信机构，要求甲方或者增信 机构解释阐述，提供联系字据、文献和良友，并向市集公告临时受托管理事务 阐发。发生触发债券持有东谈主会议情形的，乙方应当召集债券持有东谈主会议。   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   （7）乙方应当根据法律、律例和规则、本公约及债券持有东谈主会议规则的规 定召集债券持有东谈主会议，并监督联系各方严格执行债券持有东谈主会议决议，监督 债券持有东谈主会议决议的实施。   （8）乙方应当在本次债券存续期内赓续督促甲方履行信息表现义务。乙方 应当关注甲方的信息表现情况，汇集、保存与本次债券偿付联系的通盘信息资 料，根据所获信息判断对本次债券本息偿付的影响，并按照本公约的商定阐发 债券持有东谈主。   （9）乙方预计甲方不成偿还债务时，应当要求甲方追加偿债保障措施，督 促甲方履行召募阐述书和本公约商定投资者权益保护机制与偿债保障措施，或 按照本公约商定的担保提供方式照章央求法定机关采用财产保全措施。   在央求财产保全的情况下，乙方应根据法定机关的要求自行或寄予第三方 提供财产保全担保，由此发生的联系用度或损失应由甲方给予支付或赔偿。   （10）本次债券存续期内，乙方应当勤勉处理债券持有东谈主与甲方之间的谈 判或者诉官司务。   （11）甲方为本次债券设定担保的，乙方应当在本次债券刊行前或召募说 明书商定的时期内取得担保的权利解说或者其他议论文献，并在担保期间妥善 复古。   （12）甲方不成偿还债务时，乙方应当督促甲方、增信机构和其他具有偿 付义务的机构等落实相应的偿债措施和承诺。甲方不成按期兑付债券本息或出 现召募阐述书商定的其他违约事件影响刊行东谈主按时兑付债券本息的，乙方不错 接纳全部或部分债券持有东谈主的寄予，以我方口头代表债券持有东谈主拿起、参加民 事诉讼、仲裁或者破产等法律轨范，或者代表债券持有东谈主央求处置抵质押物。   乙方要求甲方追加担保的，担保物因时势变化发生价值减损或灭失导致无 法覆盖违约债券本息的，乙方不错要求再次追加担保。   乙方履行上述义务产生的联系用度由甲方承担。甲方暂时无法承担的，相 关用度可由甲方指定的其他方进行垫付，垫付方有权向甲方进行追偿。   （13）甲方成立金融机构债权东谈主委员会的，乙方有权接纳全部或部分债券 持有东谈主的寄予参加金融机构债权东谈主委员会会议，爱戴本次债券持有东谈主权益。   （14）乙方对受托管理联系事务享有知情权，但应当照章保守所细察的甲 方交易神秘等非公开信息，不得利用提前获知的可能对本次债券持有东谈主权益有    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 关键影响的事项为我方或他东谈主谋取利益。   （15）乙方应当妥善复古其履行受托管理事务的通盘文献档案及电子资 料，包括但不限于《债券受托管理公约》、债券持有东谈主会议规则、受托管理工 作底稿、与增信措施议论的权利解说（如有），复古时期不得少于债权债务关 系间隔后 5 年。   （16）除上述各项外，债券受托管理东谈主还应当履行以下职责：   （17）在本次债券存续期内，乙方不得将其受托管理东谈主的职责和义务寄予 其他第三方代为履行。   乙方在履行《债券受托管理公约》项下的职责或义务时，不错礼聘讼师事 务所、司帐师事务所品级三方专科机构提供专科服务。   （18）乙方应当在履职过程中，重心加强债券信用风险管理，履行以下风 险管理职责： 关责任； 果，将本次债券永别为正常类、关注类、风险类或违约类，并根据轨则或商定 的核查渠谈、方式、频率等要求，采用现场、非现场或现场与非现场相结合的 方式对本次债券分类结果进行风险排查和动态管理，确有事理合计甲方的偿债 智力或增信措施的有用性发生关键变化的，乙方应当实时休养本次债券的风险 分类； 第 3.4 条文定的可能影响甲方偿债智力、还本付息及债券价钱的关键事项的， 乙方应实时督促甲方或其他联系机构表现联系信息，进行风险预警，如甲方未 实时表现，乙方应当在临时受托管理事务阐发中给予阐述； 临时受托管理事务阐发，重心阐述联系关键事项过甚对投资者权益的具体影 响，以及已采用、拟采用的投资者保护措施，必要时召集债券持有东谈主会议，及 时表现影响债券还本付息的风险事项并督促甲方或联系方落实会议决议；      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 方、增信机构等制定切实可行的债券信用风险化解和处置预案，幸免预案存在 相互冲突或职守推诿等情形；在债券信用风险化解和处置预案制定及实施过程 中，与甲方和增信机构加强疏浚、密切互助、充分征求各利益联系方的意见， 并根据利益联系方的意见以及风险化解或处置责任的进展情况实时休养和完善 预案；在违约风险化解和处置过程中，督促甲方实时表现违约风险化解和处置 进展情况，已采用的化解和处置措施以及下一步采用的措施等信息，如果甲方 未予表现，乙方不错采用临时受托管理事务阐发等方式实时给予表现； 按照联系轨则或商定实时召开债券持有东谈主会议，并履行相应的信息表现义务；      （19）乙方有权依据本公约的轨则赢得受托管理报酬。经两边协商一致， 甲方答允向乙方支付东谈主民币 0 元的受托管理事务报酬。上述受托管理事务报酬 由乙方在向甲方划付召募资金时一次性径直扣取。乙方将在按本公约商定收取 议论的用度后向甲方照章开具升值税发票。在本公约有用期内，乙方为履行受 托管理职责发生的联系用度由甲方实报实销。      （1）受托管理事务阐发包括年度受托管理事务阐发和临时受托管理事务报 告。      （2）乙方应当建立对甲方的依期追踪机制，监督甲方对召募阐述书所商定 义务的执行情况，并在每年 6 月 30 前向市集公告上一年度的受托管理事务报 告。      前款轨则的受托管理事务阐发，应当至少包括以下内容： 基本情况及处理结果；    华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   （3）本次债券存续期内，出现以下情形的，乙方在知谈或应当知谈该等情 形之日起五个责任日内向市集公告临时受托管理事务阐发：   乙方发现甲方提供材料不真正、不准确、不竣工的，或者断绝配合受托管 理责任的，且经提醒后仍断绝补充、纠正，导致乙方无法履行受托管理职责， 乙方不错表现临时受托管理事务阐发。   临时受托管理事务阐发应当阐述上述情形的具体情况、可能产生的影响、 乙方已采用或者拟采用的应付措施（如有）等。   （1）乙方应建立健全里面信息绝交轨制和防火墙轨制，不得将本次债券的 任何守秘信息表现或提供给任何其他客户，除非联系法律律例另有轨则，乙方 可从事下列与刊行东谈主联系的业务，且不被视为与刊行东谈主或债券持有东谈主存在利益 冲突：   甲方发现与乙方发生利益冲突的，应当实时书面通告乙方。   （2）乙方不得为本次债券提供担保，且乙方承诺，其与甲方发生的任何交      华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 易或者其对甲方采用的任何行径均不会毁伤债券持有东谈主的权益。      （3）《债券受托管理公约》任何一方违犯利益冲突按捺机制，应就对方遭 受的损失承担赔偿职守。      （1）在本次债券存续期内，出现下列情形之一的，应当召开债券持有东谈主会 议，履行变更受托管理东谈主的轨范： 职责；      在受托管理东谈主应当召集而未召集债券持有东谈主会议时，单独或总共持有本次 债券总额百分之十以上的债券持有东谈主有权自行召集债券持有东谈主会议。      （2）债券持有东谈主会议决议决定变更受托管理东谈主或者解聘债券受托管理东谈主 的，自达到决议轨则的变更或解聘条件之日，新任受托管理东谈主继承债券受托管 理东谈主在法律、律例和规则及《债券受托管理公约》项下的权利和义务，《债券 受托管理公约》间隔。新任受托管理东谈主应当实时将变更情况向证券业协会报 告。      （3）债券受托管理东谈主应当在上述变更见效当日或之前与新任受托管理东谈主办 理完毕责任布置手续。      （4）债券受托管理东谈主在《债券受托管理公约》中的权利和义务，在新任受 托管理东谈主与刊行东谈主签订受托公约之日或两边商定之日起间隔，但并难免除债券 受托管理东谈主在《债券受托管理公约》见效期间所应当享有的权利以及应当承担 的职守。      （1）《债券受托管理公约》任何一方违约，守约方有权依照法律、律例和 规则的轨则及召募阐述书、《债券受托管理公约》的商定讲究违约方的违约责 任。      （2）若因一方的违约行径导致另一方际遇任何行政处罚或来自债券持有东谈主 的诉讼、权利要求，违约方应付另一方的损失承担赔偿职守。   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   （3）债券召募阐述书、依期阐发、临时阐发等信息表现文献存在虚假记 载、误导性述说或关键遗漏，致使投资者在证券交易中际遇损失的，甲方应当 按照《证券法》等联系法律律例的轨则，照章承担赔偿职守。   （4）甲方违犯召募阐述书商定可能导致债券持有东谈主际遇损失的，相应违约 情形与违约职守在召募阐述书中商定。   （1）《债券受托管理公约》适用中国法律并依其解释。为《债券受托管理 公约》之目的，中国法律仅指中国大陆地区的法律、律例过甚他表随便文献， 不包括香港终点行政区、澳门终点行政区和台湾地区法律律例。   （2）《债券受托管理公约》项下所产生的或与《债券受托管理公约》议论 的任何争议，泉源应在争议各方之间协商惩处。如果协商惩处不成，应向本次 债券的交易所所在地（深圳）地区有统治权的东谈主民法院拿告状讼。   （3）当产生任何争议及任何争议正按前条商定进行惩处时，除争议事项 外，各方有权络续应用《债券受托管理公约》项下的其他权利，并应履行《债 券受托管理公约》项下的其他义务。  华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   第十一节       本期债券刊行的议论机构及锐利关系 一、本期债券刊行的议论机构 （一）刊行东谈主：华西证券股份有限公司 住所：中国（四川）目田贸易老师区成都市高新区天府二街 198 号 法定代表东谈主：杨炯洋 议论电话：028-86263433、85239012 传真：028-65259853 议论经办东谈主员：王德明、彭昊 （二）主承销商、簿记管理东谈主、债券受托管理东谈主：西南证券股份有限公司 住所：重庆市江北区金梵衲路 32 号 法定代表东谈主：吴坚 议论电话：010-57631045 传真：010-88092036 议论经办东谈主员：郇超、阮崇昱、王天宁 （三）讼师事务所：四川蓉城讼师事务所 住所：四川省成都市江汉路 222 号 法定代表东谈主：申波 议论电话：028-85445198 传真：028-85447578 议论经办东谈主员：孙运博、赖秋蓉 （四）司帐师事务所：天健司帐师事务所（特殊普通合伙） 住所：浙江省杭州市西湖区西溪路 128 号 6 楼 法定代表东谈主：胡少先 议论电话：0571-88216888 传真：0571-88216999 议论经办东谈主员：邱鸿、李青松、彭卓 （五）信用评级机构：联合资信评估股份有限公司 住所：北京市向阳区开国门外大街 2 号院 2 号楼 17 层       华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书      法定代表东谈主：王少波      议论电话：010-85679696      传真：010-85679228      议论经办东谈主员：张帆、张晓嫘     （六）登记、托管、结算机构：中国证券登记结算有限职守公司深圳分公 司      住所：深圳市福田区莲花街谈深南正途 2012 号深圳证券交易所广场 25 楼      法定代表东谈主：张国平      议论电话：0755-25938000      传真：0755-25988122     （七）本期债券央求上市的证券交易所：深圳证券交易所      住所：深圳市福田区莲花街谈福田区深南正途 2012 号      理事长：沙雁      议论电话：0755-88668888      传真：0755-82083947     （八）召募资金专项账户开户银行：      称呼：上海银行股份有限公司成都分行      住所：四川省成都市武侯区航空路 1 号 2 幢      法定代表东谈主：高进      议论电话：028-86022712      议论经办东谈主员：何遥      邮政编码：610041      二、刊行东谈主与本次刊行的议论机构、东谈主员的锐利关系      结果召募阐述书签署日，刊行东谈主与本次刊行议论的中介机构过甚负责东谈主、 高档管理东谈主员及经办东谈主员之间不存在径直或障碍的股权关系或其他关键锐利关 系。      本期债券主承销商西南证券与本公司存在互为存续债券受托管理东谈主的情 形，具体为：西南证券为本期债券以及“21 华股 03”、“22 华股 01”、“22 华股 02”、“22 华股 03”、“23 华股 01” 、“23 华股 02”、“23 华股     华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书 债券“22 西南 01”、“22 西南 02”、“22 西南 03”、“23 西证 C1”、“23 西证 01”的受托管理东谈主，上述业务为西南证券与本公司的正常业务，两边的权 利义务均有两边签署的《受托管理公约》明确商定，不存在关键锐利关系。 华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书  第十二节      刊行东谈主、中介机构及联系东谈主员声明                 刊行东谈主声明   根据《公司法》《证券法》和《公司债券刊行与交易管理办法》的议论规 定，本公司安妥公开刊行公司债券的条件。 公司法定代表东谈主签名：           杨炯洋                         华西证券股份有限公司                             年   月   日         刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。 董事署名：   周   毅                         华西证券股份有限公司                             年   月   日         刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。 董事署名：   黄   卉                         华西证券股份有限公司                             年   月   日         刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。 董事署名：   杨炯洋                         华西证券股份有限公司                             年   月   日         刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。 董事署名：   彭峥嵘                         华西证券股份有限公司                             年   月   日         刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。 董事署名：   程华子                         华西证券股份有限公司                             年   月   日         刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。 董事署名：   张桥云                         华西证券股份有限公司                             年   月   日         刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。 董事署名：   蔡   春                         华西证券股份有限公司                             年   月   日         刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。 董事署名：   钱   阔                         华西证券股份有限公司                             年   月   日         刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。 董事署名：   向向阳                         华西证券股份有限公司                             年   月   日         刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。 董事署名：   段翰聪                         华西证券股份有限公司                             年   月   日         刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。 监事署名：     徐    海                         华西证券股份有限公司                             年   月   日         刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。 监事署名：     何    江                         华西证券股份有限公司                             年   月   日         刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。 监事署名：     刘向荣                         华西证券股份有限公司                             年   月   日      刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。   非董事高档管理东谈主员署名：     邢怀柱                         华西证券股份有限公司                             年   月   日         刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。   非董事高档管理东谈主员署名：     于   鸿                         华西证券股份有限公司                             年   月   日         刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。   非董事高档管理东谈主员署名：     曾   颖                         华西证券股份有限公司                             年   月   日         刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。   非董事高档管理东谈主员署名：     李   斌                         华西证券股份有限公司                             年   月   日         刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。   非董事高档管理东谈主员署名：     魏   涛                         华西证券股份有限公司                             年   月   日         刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。   非董事高档管理东谈主员署名：     李   丹                         华西证券股份有限公司                             年   月   日         刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。   非董事高档管理东谈主员署名：     张   彤                         华西证券股份有限公司                             年   月   日      刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。   非董事高档管理东谈主员署名：     朱卫华                         华西证券股份有限公司                             年   月   日   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书         刊行东谈主全体董事、监事、高档管理东谈主员声明   本公司全体董事、监事及高档管理东谈主员承诺本召募阐述书过甚摘录不存在 虚假记录、误导性述说或者关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相 应的法律职守。   非董事高档管理东谈主员署名：     万   健                                  华西证券股份有限公司                                        年   月   日   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书                    主承销商声明   本公司已对召募阐述书过甚摘录进行了核查，阐发不存在虚假记录、误导 性述说或关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性承担相应的法律职守。 形势负责东谈主署名：            郇   超                阮崇昱 法定代表东谈主或授权代表（署名）：                             吴   坚                                     西南证券股份有限公司   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书                 刊行东谈主讼师声明   本所及署名的讼师已阅读召募阐述书过甚摘录，阐发召募阐述书过甚摘录 与本所出具的法律意见书不存在矛盾。本所及署名的讼师对刊行东谈主在召募阐述 书过甚摘录中援用的法律意见书的内容无异议，阐发召募阐述书不致因所援用 内容出现虚假记录、误导性述说或关键遗漏，并对其真正性、准确性和竣工性 承担相应的法律职守。 经办讼师签名：    孙 运 博                    赖秋蓉 讼师事务所负责东谈主签名：    申   波                                    四川蓉城讼师事务所   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书                司帐师事务所声明   本所及署名注册司帐师已阅读召募阐述书过甚摘录，阐发召募阐述书过甚 摘录与本所出具的审计阐发不存在矛盾。本所及署名注册司帐师对召募阐述书 过甚摘录中援用的经本所审计的财务阐发的内容无异议，阐发召募阐述书过甚 摘录不致因所援用内容而出现虚假记录、误导性述说或关键遗漏，并对其真正 性、准确性和竣工性承担相应的法律职守。 经办注册司帐师签名：    李 青 松             邱      鸿         彭   卓 司帐师事务所负责东谈主签名：   龙 文 虎                             天健司帐师事务所（特殊普通合伙） 华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书   华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书                资信评级机构声明   本机构及署名的资信评级东谈主员已阅读召募阐述书过甚摘录，阐发召募阐述 书过甚摘录与本机构出具的阐发不存在矛盾。本机构及署名的资信评级东谈主员对 刊行东谈主在召募阐述书过甚摘录中援用的阐发的内容无异议，阐发召募阐述书及 其摘录不致因所援用内容出现虚假记录、误导性述说或关键遗漏，并对其真正 性、准确性和竣工性承担相应的法律职守。 署名资信评级东谈主员（署名）：     张帆               张晓嫘 署名资信评级东谈主员（署名）：    万 华 伟                               联合资信评估股份有限公司 华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券（第三期）召募阐述书                   第十三节             备查文献    一、备查文献清单   （一）华西证券股份有限公司第三届董事会 2021 年度第九次会议决议、第 四届董事会 2024 年第一次会议决议；   （二）华西证券股份有限公司 2022 年第一次临时股东大会决议、2023 年 年度股东大会决议；   （三）刊行东谈主 2021 年审计阐发、2022 年审计阐发、2023 年审计阐发和   （四）对于华西证券股份有限公司 2023 年面向专科投资者公开刊行公司债 券之法律意见书；   （五）华西证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券 （第三期）债券持有东谈主会议规则；   （六）华西证券股份有限公司 2023 年面向专科投资者公开刊行公司债券受 托管理公约；   （七）中国证监会答允本次刊行注册的文献；   （八）联系法律律例、表随便文献要求表现的其他文献。    二、备查文献查阅地点   （一）查阅时期   责任日：除法定节沐日除外的逐日 9:00-11:30，14:00-16:30。   （二）查阅地点   地址：中国（四川）目田贸易老师区成都市高新区天府二街 198 号   议论东谈主：王德明、彭昊   电话：028-86263433、85239012    三、备查文献查询网站   在本期债券刊行期内，投资者可至本公司及主承销商处查阅本期债券召募 阐述书及上述备查文献，或打听 http://www.szse.cn/查阅本期债券召募阐述书及 其摘录。